Giao dịch ký quỹ: hướng dẫn đầy đủ về vị thế Long và Short

Vị thế Long và Short là những công cụ chính trong giao dịch ký quỹ, cho phép nhà giao dịch kiếm lợi nhuận cả khi giá trị tài sản tăng hoặc giảm. Thành thạo các chiến lược này mở ra cơ hội mới để thu lợi nhuận trên thị trường tiền điện tử biến động. Hãy cùng tìm hiểu cách mỗi chiến lược hoạt động trên thực tế.

Sự khác biệt giữa chiến lược Long và Short

Hai phương pháp giao dịch ký quỹ hoàn toàn khác nhau tùy thuộc vào dự đoán của bạn về thị trường. Nếu bạn dự đoán giá trị tài sản sẽ tăng trong tương lai, bạn mở vị thế Long. Ngược lại, nếu dự đoán giá sẽ giảm, lựa chọn tối ưu là vị thế Short. Cả hai đều cho phép sử dụng đòn bẩy để tăng khối lượng giao dịch và khả năng sinh lời.

Ưu điểm chính của giao dịch ký quỹ là bạn không bị giới hạn chỉ ở việc giá tăng. Với vị thế Short, bạn có thể kiếm tiền trong các giai đoạn thị trường giảm, trong khi những nhà giao dịch khác mất vốn.

Thực hành vị thế Long: kiếm lợi từ tăng giá

Vị thế Long được tạo ra khi nhà giao dịch kỳ vọng giá trị của tiền điện tử sẽ tăng lên. Trong kịch bản này, bạn mua tài sản ở mức giá hiện tại, hy vọng bán ra sau đó với giá cao hơn để thu lợi từ chênh lệch.

Ví dụ tính toán cho vị thế Long

Xem xét một kịch bản cụ thể:

• Cặp giao dịch: BTC/USDT
• Giá trị BTC hiện tại: 50.000 USDT
• Đòn bẩy: 5x
• Số dư trong tài khoản giao dịch: 10.000 USDT

Nhà giao dịch muốn mở vị thế Long 1 BTC ở mức giá 50.000 USDT. Vì số tiền của họ là 10.000 USDT, hệ thống tự động vay thêm 40.000 USDT để thực hiện lệnh với tổng giá trị 50.000 USDT.

Sau hai ngày, giá BTC tăng lên 52.000 USDT. Nhà giao dịch bán 1 BTC và trả nợ 40.000 USDT vay. Lợi nhuận thu được là 2.000 USDT, tính theo công thức:

Lợi nhuận = (52.000 − 50.000) × 1 = 2.000 USDT

Ví dụ này cho thấy cách vị thế Long giúp tận dụng sự tăng giá để sinh lời.

Áp dụng vị thế Short: kiếm lợi từ giảm giá

Vị thế Short là chiến lược ngược lại, hoạt động theo hướng giảm giá. Bạn vay tiền điện tử, bán ra ở mức giá hiện tại, rồi mua lại sau khi giá giảm để thu lợi từ chênh lệch.

Ví dụ tính toán cho vị thế Short

Xem xét kịch bản giảm giá:

• Cặp giao dịch: BTC/USDT
• Giá trị BTC hiện tại: 50.000 USDT
• Đòn bẩy: 5x
• Số dư trong tài khoản giao dịch: 10.000 USDT

Nhà giao dịch mở vị thế Short 0,8 BTC ở mức giá 50.000 USDT. Sau khi đặt lệnh, hệ thống vay 0,8 BTC để thực hiện giao dịch, và tài khoản giao dịch có 40.000 USDT (0,8 × 50.000).

Sau hai ngày, giá BTC giảm xuống còn 48.000 USDT. Nhà giao dịch mua lại 0,8 BTC với giá 38.400 USDT (0,8 × 48.000) và trả nợ 0,8 BTC vay ban đầu. Lợi nhuận là 1.600 USDT, tính theo công thức:

Lợi nhuận = 40.000 − 38.400 = 1.600 USDT

Ví dụ này minh họa hiệu quả của vị thế Short trong các giai đoạn giảm giá của thị trường.

Những điểm khác biệt chính giữa Long và Short

Những lưu ý quan trọng khi sử dụng giao dịch ký quỹ

Khi áp dụng cả hai chiến lược, cần nhớ rằng các ví dụ trên chưa tính phí giao dịch và lãi vay, ảnh hưởng đến lợi nhuận cuối cùng. Thu nhập thực tế sẽ thấp hơn do các khoản phí này. Trước khi bắt đầu giao dịch ký quỹ, nên tìm hiểu kỹ các quy định của nền tảng và cấu trúc phí.

Nắm vững cơ chế của vị thế Long và Short sẽ giúp bạn mở rộng khả năng giao dịch tiền điện tử. Cả hai chiến lược đều có thể phù hợp trong danh mục của nhà giao dịch có kinh nghiệm, giúp thích nghi với các điều kiện thị trường khác nhau.