Ngoài Cổ phiếu: Khám phá các khoản đầu tư của bạn ngoài Chứng khoán truyền thống

Hầu hết mọi người tự động nghĩ đến thị trường chứng khoán khi xem xét nơi để đầu tư tiền của họ. Tuy nhiên, còn có một thế giới đầu tư rộng lớn hơn ngoài cổ phiếu có thể giúp bạn xây dựng sự giàu có trong khi giảm thiểu tiếp xúc với biến động thị trường. Bằng cách mở rộng tầm nhìn tài chính vượt ra ngoài các cổ phiếu truyền thống, bạn có thể tiếp cận các phương tiện đầu tư thay thế hoạt động độc lập hoặc thậm chí ngược chiều với biến động của thị trường chứng khoán. Dù bạn không thoải mái với tính không thể đoán trước của Phố Wall hay đơn giản muốn củng cố danh mục đầu tư thông qua đa dạng hóa, 12 chiến lược thay thế này xứng đáng được xem xét nghiêm túc.

Công cụ đầu tư ít rủi ro: Nền tảng an toàn cho danh mục đầu tư thay thế của bạn

Trái phiếu tiết kiệm và chứng khoán do chính phủ bảo đảm

Nếu mối quan tâm chính của bạn là bảo vệ vốn, trái phiếu tiết kiệm do chính phủ phát hành mang lại sự ổn định mà ít khoản đầu tư nào khác có thể sánh bằng. Những công cụ này, có sẵn qua chính phủ liên bang, đảm bảo thanh toán lãi suất trong một khoảng thời gian xác định. Hồ sơ rủi ro cực kỳ thấp—bạn chỉ mất tiền nếu chính phủ Mỹ vỡ nợ nghĩa vụ, điều mà các chuyên gia tài chính coi là gần như không thể xảy ra. Bạn có hai lựa chọn chính: trái phiếu Series EE có lãi suất cố định được khóa tại thời điểm mua, còn trái phiếu Series I điều chỉnh một phần dựa trên tỷ lệ lạm phát, làm cho chúng có giá trị trong các giai đoạn bất ổn kinh tế.

Chứng chỉ tiền gửi (CDs) và bảo hiểm FDIC

Ngân hàng cung cấp chứng chỉ tiền gửi như một công cụ đầu tư bảo thủ khác. CDs cung cấp lãi suất đảm bảo trong một khoảng thời gian cụ thể và được bảo vệ bởi Cục Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC) lên tới 250.000 USD. Thỏa thuận là rút tiền trước hạn sẽ bị phạt, và lãi suất thường không thể cạnh tranh với lợi nhuận dài hạn của thị trường chứng khoán. Tuy nhiên, sự chắc chắn do sự bảo trợ của liên bang mang lại khiến CDs đặc biệt hấp dẫn đối với nhà đầu tư gần nghỉ hưu hoặc không thoải mái với biến động thị trường.

Công cụ thu nhập cố định: Trái phiếu và các cơ hội đa dạng

Trái phiếu doanh nghiệp: Lợi nhuận dự đoán được với rủi ro có mức độ

Khi các công ty cần vốn, họ phát hành trái phiếu để nhà đầu tư mua. Khác với cổ phiếu, sở hữu trái phiếu không mang lại quyền sở hữu—nó chỉ cho phép bạn nhận lãi định kỳ cho đến khi trái phiếu đáo hạn, lúc đó bạn nhận lại vốn gốc. Lãi suất thay đổi dựa trên khả năng tín dụng của công ty phát hành; các khoản vay rủi ro cao hơn phải cung cấp lợi suất cao hơn để thu hút nhà đầu tư. Trong khi trái phiếu doanh nghiệp cung cấp lợi nhuận dự đoán được hơn cổ phiếu, chúng không hoàn toàn không rủi ro; phá sản có thể dẫn đến mất mát lớn.

Trái phiếu đô thị: Lợi nhuận ưu đãi về thuế

Các chính quyền bang và địa phương phát hành trái phiếu đô thị để tài trợ các dự án hạ tầng. Điểm đặc biệt là tính hiệu quả về thuế—thu nhập từ lãi thường không bị đánh thuế liên bang, và thuế bang/địa phương có thể được miễn tùy theo nơi bạn sinh sống. Ưu điểm thuế này thường khiến lợi nhuận sau thuế cạnh tranh với trái phiếu doanh nghiệp có lợi suất cao hơn, đặc biệt đối với những người có mức thuế cao. Đối với những ai muốn đầu tư ngoài cổ phiếu và tối ưu hóa thuế, trái phiếu đô thị xứng đáng được xem xét.

Bất động sản không phiền phức: Các lựa chọn dựa trên tài sản

Quỹ đầu tư bất động sản (REITs)

Không phải ai cũng có đủ vốn hoặc kiến thức để mua trực tiếp các bất động sản cho thuê. REITs giải quyết vấn đề này bằng cách tập hợp vốn của nhà đầu tư để mua và quản lý các danh mục bất động sản đa dạng gồm các khu dân cư, tòa nhà thương mại, khách sạn và kho bãi công nghiệp. REITs phân phối thu nhập cho thuê cho cổ đông, giúp bạn tiếp xúc với bất động sản mà không phải chịu trách nhiệm quản lý tài sản. Điều này làm cho đầu tư bất động sản trở nên phổ biến hơn, ngay cả với nhà đầu tư có vốn hạn chế.

Bất động sản cho thuê nghỉ dưỡng: Đầu tư hai trong một

Đối với những người có đủ vốn, bất động sản cho thuê nghỉ dưỡng mang lại lợi ích về phong cách sống cùng với lợi nhuận đầu tư. Bạn có thể sử dụng chính căn nhà đó cho mục đích cá nhân và cho thuê trong các thời điểm khác, tạo ra thu nhập bù đắp chi phí vay mua và bảo trì. Khi bất động sản tăng giá theo thời gian, của cải của bạn tích lũy một cách thụ động. Nhược điểm là tính thanh khoản hạn chế—nếu đột nhiên cần tiền mặt, việc bán bất động sản thường mất nhiều tháng chứ không phải ngày.

Các lựa chọn tạo thu nhập: Cho vay và đầu tư cấu trúc

Nền tảng cho vay ngang hàng (P2P)

Các nền tảng như Prosper và Lending Club cho phép nhà đầu tư tham gia trực tiếp vào thị trường cho vay. Bạn có thể góp vốn chỉ từ 25 USD cho các khoản vay cá nhân, nhận lại khoản hoàn trả cộng lãi khi người vay thực hiện nghĩa vụ. Mặc dù có rủi ro vỡ nợ, việc đa dạng hóa danh mục giúp giảm thiểu tiếp xúc—phân bổ 1000 USD qua 100 khoản vay nhỏ sẽ bảo vệ bạn tốt hơn nhiều so với tập trung tất cả vào một khoản vay duy nhất. Mô hình cho vay dân chủ này tạo ra lợi nhuận có thể vượt xa các sản phẩm tiết kiệm truyền thống.

Annuities: Bảo hiểm tuổi thọ với các cam kết

Annuities là hợp đồng với các công ty bảo hiểm, trong đó bạn trả một khoản tiền lớn để đổi lấy dòng thu nhập đảm bảo trong thời kỳ nghỉ hưu. Có các loại cố định, biến đổi và theo chỉ số, annuities cung cấp lợi nhuận tăng trưởng hoãn thuế. Tuy nhiên, người mua cần xem xét kỹ các khoản phí—tỷ lệ chi phí cao và hoa hồng môi giới có thể làm giảm đáng kể lợi nhuận. Loại hình này đòi hỏi nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đầu tư.

Đầu tư dựa trên hàng hóa: Phòng chống lạm phát và đa dạng hóa thị trường

Vàng và kim loại quý

Vàng là phương tiện lưu trữ giá trị và phòng chống lạm phát, có thể mua qua nhiều kênh: vàng vật chất, đồng xu, cổ phiếu công ty khai thác hoặc quỹ tương hỗ chuyên biệt. Người mua trực tiếp cần sắp xếp lưu trữ an toàn—hộp gửi tiết kiệm an toàn ngăn chặn trộm cắp nhưng phải trả phí thuê. Ủy ban Thương mại Liên bang khuyên xác minh uy tín của bất kỳ công ty nào cung cấp dịch vụ lưu trữ, vì thị trường kim loại quý thu hút nhiều kẻ lợi dụng. Giá có thể biến động mạnh, nhưng vai trò của vàng như một công cụ bảo hiểm trong các thời điểm khủng hoảng vẫn giữ vị trí quan trọng trong danh mục phòng thủ.

Hợp đồng tương lai hàng hóa

Nhà đầu tư tinh vi có thể giao dịch hợp đồng về hàng hóa giao trong tương lai như nông sản (ngô, lúa mì) hoặc kim loại (đồng, bạch kim). Giá trị biến động theo cung cầu, có thể tạo ra lợi nhuận lớn hoặc thua lỗ nặng. Hợp đồng hàng hóa phục vụ mục đích phòng chống lạm phát hợp pháp, nhưng thị trường phức tạp, biến động nhanh và cạnh tranh cao đòi hỏi kiến thức sâu rộng trước khi tham gia.

Các lựa chọn rủi ro cao, tiềm năng tăng trưởng lớn cho nhà đầu tư thích mạo hiểm

Tiền điện tử: Tài sản kỹ thuật số dành cho nhà đầu tư chấp nhận rủi ro

Bitcoin và hàng nghìn loại tiền điện tử thay thế đại diện cho biên giới mới của đầu tư ngoài cổ phiếu. Các đồng tiền kỹ thuật số phi tập trung này đã thu hút sự chấp nhận toàn cầu, nhưng định giá vẫn cực kỳ biến động. Biến động giá có thể vượt quá 20% trong vòng vài giờ, khiến tiền điện tử phù hợp chỉ với nhà đầu tư có khả năng chịu rủi ro cao và tin tưởng vào công nghệ nền tảng. Giá BTC hiện khoảng 66.900 USD với biến động 24 giờ lớn minh chứng cho tính biến động này—cùng lúc đó, cả sự phấn khích và thua lỗ đều xảy ra.

Quỹ cổ phần tư nhân và quỹ đầu tư mạo hiểm

Các nhà quản lý cổ phần tư nhân huy động vốn để đầu tư vào các công ty tư nhân, thực hiện các cải tiến vận hành nhằm thúc đẩy tăng trưởng. Quỹ đầu tư mạo hiểm nhắm vào các startup giai đoạn đầu có tiềm năng đột phá. Cả hai chiến lược có thể tạo ra lợi nhuận vượt trội nhưng đi kèm với thời gian khóa vốn kéo dài (thường 5-10 năm) và phí quản lý cao. Ngoài ra, để đủ điều kiện, thường yêu cầu nhà đầu tư phải là người có đủ điều kiện (tài sản ròng trên 1 triệu USD hoặc thu nhập hàng năm trên 200.000 USD). Các nền tảng huy động vốn cộng đồng qua cổ phần đã tạo ra các ngoại lệ hạn chế cho nhà đầu tư không đủ điều kiện, nhưng cơ hội vẫn còn hạn chế.

Xây dựng chiến lược đầu tư thay thế của bạn

Các khoản đầu tư ngoài cổ phiếu tồn tại trên toàn bộ phổ rủi ro và lợi nhuận. Nhà đầu tư bảo thủ có thể xây dựng danh mục dựa trên trái phiếu tiết kiệm, CDs và trái phiếu đô thị—chấp nhận lợi nhuận nhỏ để đổi lấy sự chắc chắn. Nhà đầu tư trung bình có thể pha trộn các công cụ này với REITs và cho vay ngang hàng. Nhà đầu tư thích mạo hiểm có thể phân bổ một phần vào hàng hóa, quỹ đầu tư mạo hiểm và tiền điện tử mặc dù chúng có độ biến động cao.

Nguyên tắc then chốt vẫn là đa dạng hóa—tránh tập trung quá nhiều vào bất kỳ loại hình đầu tư hoặc thị trường nào. Trước khi phân bổ vốn vào bất kỳ phương tiện nào còn xa lạ, hãy nghiên cứu kỹ về phí, tác động thuế, đặc điểm thanh khoản và hiệu suất lịch sử. Nhiều lựa chọn nghe có vẻ hấp dẫn cho đến khi xem xét kỹ lưỡng mới phát hiện ra các chi phí ẩn hoặc rủi ro không rõ ràng ban đầu. Các nhà đầu tư thành công nhất thừa nhận giới hạn kiến thức của mình và tìm kiếm sự hướng dẫn chuyên nghiệp khi bước vào lĩnh vực phức tạp, đảm bảo các lựa chọn đầu tư thay thế phù hợp với mục tiêu tài chính cá nhân chứ không chỉ dựa vào đám đông hay quảng cáo.