Thị trường Tài sản tiền điện tử chào đón sự lên xe quy mô lớn của các nhà đầu tư tổ chức

Sự tăng giá đáng kinh ngạc gần đây của Bitcoin đã thu hút sự chú ý rộng rãi. Chỉ sau 10 ngày kể từ khi một công ty xe điện đầu tư 1,5 tỷ đô la vào Bitcoin, lợi nhuận trên sổ sách đã đạt 800 triệu đô la, vượt qua lợi nhuận từ hoạt động sản xuất xe của công ty trong nhiều năm. Hành động này, cùng với sự tham gia của các nhà đầu tư tổ chức khác, đã trực tiếp thúc đẩy giá trị thị trường của Bitcoin vượt mốc 1 nghìn tỷ đô la.

Trong khi đó, một công ty phần mềm đã huy động được 1,05 tỷ đô la Mỹ thông qua trái phiếu chuyển đổi để tiếp tục gia tăng lượng Bitcoin. Công ty này đã mua tổng cộng hơn 70.000 coin Bitcoin kể từ năm ngoái.

Sự nhiệt tình của các nhà đầu tư tổ chức này một phần phản ánh giá trị của Bitcoin như một công cụ phòng ngừa lạm phát đang được công nhận. Ngoài các tổ chức và triệu phú đang tích cực mua vào, ngành ngân hàng truyền thống trong hai năm qua cũng đã nhanh chóng đón nhận tài sản tiền điện tử, điều này chắc chắn sẽ mở đường cho sự chấp nhận rộng rãi của tài sản mã hóa.

Ngành ngân hàng và doanh nghiệp mã hóa: Mở cửa hai chiều, tăng tốc hợp nhất

Lâu nay, một mối quan tâm chính của các cơ quan quản lý đối với thị trường tiền điện tử là sự thiếu hụt các phương thức lưu ký đáng tin cậy. Nhiều tổ chức trong ngành tiền điện tử không thể tiếp cận đầy đủ dịch vụ ngân hàng, điều này phần lớn cản trở các công ty niêm yết phân bổ tài sản tiền điện tử. Nhưng tình trạng này đã có những thay đổi lớn vào năm 2020.

Theo thống kê, hiện đã có 35 ngân hàng có thái độ thân thiện đối với ngành công nghiệp mã hóa và đã thiết lập quan hệ kinh doanh thực chất với các doanh nghiệp gốc mã hóa. Trong số đó, 11 ngân hàng nằm ở Mỹ, 10 ngân hàng ở Thụy Sĩ, các ngân hàng còn lại chủ yếu phân bố tại các trung tâm tài chính châu Âu như Vương quốc Anh, Đức và Malta. Tài sản trung bình của các ngân hàng này là 8,66 triệu USD, trong đó có 6 ngân hàng có tổng tài sản vượt quá 2 tỷ USD.

Vị thế dẫn đầu của Mỹ trong ngành ngân hàng mã hóa, vừa là kết quả của những cuộc khám phá lâu dài, vừa liên quan chặt chẽ đến một loạt các sắc lệnh hành chính được Cục Giám sát Tiền tệ Mỹ (OCC) công bố vào năm ngoái. Những chính sách này đã thúc đẩy sự hòa nhập nhanh chóng giữa các doanh nghiệp mã hóa và các ngân hàng truyền thống.

Ví dụ, giấy phép thanh toán mà OCC phát hành cho phép một số doanh nghiệp Tài sản tiền điện tử nổi tiếng nâng cấp giấy phép tín thác cấp bang thành giấy phép ngân hàng tín thác quốc gia, từ đó có được quyền kinh doanh rộng rãi hơn. OCC cũng đã mở ra con đường cho ngành ngân hàng Mỹ trực tiếp lưu trữ tài sản mã hóa, thậm chí cho phép các ngân hàng trong tương lai sử dụng blockchain công khai và stablecoin làm hạ tầng cho thanh toán, thanh toán bù trừ và quyết toán.

Trong bối cảnh này, một số công ty công nghệ thanh toán lớn bắt đầu tìm kiếm việc mua lại các tổ chức lưu ký tài sản tiền điện tử, trong khi các sàn giao dịch tiền điện tử hàng đầu cũng đã tăng tốc quá trình niêm yết. Tính đến ngày 20 tháng 2, một sàn giao dịch tiền điện tử nổi tiếng đã đạt giá trị 100 tỷ đô la trên thị trường cổ phiếu tư nhân Nasdaq.

Nhiều ngân hàng nổi tiếng trên toàn cầu đã bắt đầu tham gia vào lĩnh vực mã hóa hoặc bày tỏ thái độ tích cực. Một ngân hàng đầu tư lớn đang cung cấp dịch vụ ngân hàng cho một sàn giao dịch tiền điện tử có giấy phép ở Mỹ, các giám đốc điều hành của họ cho biết có thể trong tương lai sẽ phải ra mắt các dịch vụ liên quan đến Bitcoin. Một trong những ngân hàng lưu ký lớn nhất thế giới cũng đã công bố sẽ ra mắt dịch vụ lưu ký tiền tệ kỹ thuật số vào năm 2021, giúp khách hàng giao dịch các tài sản kỹ thuật số, bao gồm cả Tài sản tiền điện tử.

Thụy Sĩ là một trung tâm khác thân thiện với ngân hàng tiền điện tử. Từ năm 2019, các cơ quan quản lý tài chính Thụy Sĩ đã cho phép các doanh nghiệp mã hóa đủ điều kiện nộp đơn xin giấy phép ngân hàng và đã phê duyệt nhiều ngân hàng lớn truyền thống thực hiện dịch vụ lưu ký tài sản tiền điện tử. Đồng thời, hai ngân hàng tập trung vào kinh doanh tài sản tiền điện tử cũng đã nhận được giấy phép.

Tại châu Á, một ngân hàng lớn ở Singapore đã tiên phong ra mắt nền tảng tích hợp phát hành, giao dịch và lưu ký tài sản kỹ thuật số, hỗ trợ đổi giữa nhiều loại tài sản tiền điện tử và tiền tệ hợp pháp.

Bitcoin đang trở thành tiêu chuẩn của các công ty niêm yết

Với sự hòa nhập ngày càng sâu sắc giữa ngành ngân hàng truyền thống và ngành mã hóa, ngày càng nhiều công ty niêm yết bắt đầu cấu hình Bitcoin. Theo thống kê, hiện đã có 19 công ty niêm yết ở Bắc Mỹ và châu Âu nắm giữ Bitcoin, ngoài ra còn một số quỹ đầu tư tài sản tiền điện tử lớn đóng vai trò quan trọng. Những tổ chức này tổng cộng nắm giữ khoảng 9487 coin Bitcoin, chiếm 4.747% tổng cung.

Cần lưu ý rằng, một quỹ đầu tư tài sản tiền điện tử nổi tiếng đã đạt được sự tăng trưởng nhanh chóng vào năm 2020, quy mô quản lý tài sản (AUM) tăng gần 50 lần, tính đến ngày 20 tháng 2 đã đạt 43.626 tỷ USD. Thị trường dự đoán rằng năm 2021 sẽ xuất hiện nhiều công cụ đầu tư tương tự, quỹ ETF Bitcoin chưa được phê duyệt ở Mỹ cũng có thể ra mắt trong năm nay, những sản phẩm mới này có thể áp dụng cấu trúc phí cạnh tranh hơn.

Ví dụ, quỹ tín thác Bitcoin mới được ra mắt gần đây có tỷ lệ phí quản lý hàng năm chỉ 1.75%, thấp hơn nhiều so với các sản phẩm chủ đạo hiện có. Canada đã có hai quỹ ETF Bitcoin bắt đầu giao dịch, trong đó quỹ ETF đầu tiên có khối lượng giao dịch trong một ngày đạt 165 triệu USD, thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư quốc tế, bao gồm cả Trung Quốc.

Đối với các công ty niêm yết, các sản phẩm chứng khoán hóa tuân thủ này chắc chắn cung cấp một kênh phân bổ bitcoin an toàn và đa dạng hơn. Với việc các công cụ đầu tư của tổ chức ngày càng phong phú, chúng ta có thể mong đợi sẽ có nhiều tổ chức tài chính truyền thống tham gia vào lĩnh vực đầu tư bitcoin.