Bitcoin bugünü haberleri: Hyperliquid gizemli Balina 121 milyon dolar 10 kat kısa devre BTC

İnsanlar, merkeziyetsizlik borsası Hyperliquid üzerinde büyük marj trade ile tanınan “Hyperliquid Balina” adlı gizemli yatırımcıyı anıyor. Ethereum adresi “0xb317D” ile ilişkili hesap, şu anda Hyperliquid üzerinde 1.2172 milyon dolar değerinde BTC kısa pozisyon tutmakta ve 10 kat çapraz kaldıraç kullanmaktadır.

Hyperliquid Balina 1.21 milyon dolarlık kısa devre pozisyonu detayları

(Kaynak: Hyperliquid)

Zincir üzerindeki verilere göre, Ethereum adresi “0xb317D” ile ilişkili, yani uzun süredir “Hyperliquid Balina” ile ilişkili olan bu adres, mevcut durumda Hyperliquid üzerinde 1.2172 milyon dolar değerinde bir BTC kısa pozisyonu tutuyor ve kaldıraç oranı 10 kat çapraz kaldıraç. Bu pozisyonun boyutu yaklaşık olarak 1100 BTC-USD sözleştiğine eşdeğerdir, giriş fiyatı 109,762 dolar, mevcut fiyat ise yaklaşık 110,629 dolardır.

Haberin yayınlandığı sırada, işlem -953,902 dolar tutarında gerçekleşmemiş bir kayıp olarak görünüyordu, ancak 13,688 dolar tutarında pozitif sermaye kazancı ile dengelendi. Bu, fiyat hareketinin bu balina için olumsuz olmasına rağmen, bir kısa pozisyon sahibi olarak, finansman oranlarından telafi sağladığı anlamına geliyor. Sürekli sözleşme piyasasında, finansman oranı pozitif olduğunda, alıcılar satıcılara ödeme yapar ve bu da kısa pozisyon sahiplerine pozisyon maliyetleri için bir sübvansiyon sağlar.

Bu Balina'nın tasfiye fiyatı 135,320 dolardır ve Bitcoin'in son yükselişinin tersine döneceğine dair güçlü bir inanç gösteriyor. Mevcut fiyat olan 110,629 dolardan tasfiye fiyatı 135,320 dolara kadar yaklaşık %22'lik bir tampon alanı vardır. 10 katı Marj Trade, Bitcoin her %10 yükseldiğinde bu Pozisyonun yaklaşık %100 zarar edeceği anlamına gelir, dolayısıyla tasfiye fiyatı giriş fiyatından yaklaşık %23'lük bir artışı temsil eder.

Cüzdanın toplam değeri 29.03 milyon dolar, neredeyse tamamı sürekli sözleşmelerle ilgili, yalnızca az miktarda spot varlık bulunduruyor, bu da yaklaşık 141.79 dolar. Bu aşırı kaldıraçlı işlem tarzı, bu Balina'nın tamamen bir türev işlemci olduğunu ve uzun vadeli bir yatırımcı olmadığını gösteriyor. Bitcoin, Doğu Zamanı ile akşam 6:45 civarında her biri 110,800 dolardan işlem görürken, Balina'nın yeniden girişi, BTC'nin son zamanlardaki dip seviyesini aşması ve bu haftaki açılış fiyatından çift haneli bir sıçrama yapmasının ardından yeniden bir düşüş pozisyonu aldığını gösteriyor.

Efsanevi Başarı: Ekim başındaki işlemlerden 190 milyon dolar kar

Bu Hyperliquid balinası, kesin ve yüksek riskli makro odaklı kripto para ticaret geçmişiyle kötü bir üne sahiptir. Bu yıl Ekim ayının başlarında, aynı cüzdan önemli siyasi ve ekonomik duyurulardan önce yüz milyonlarca dolar değerinde BTC ve Ethereum kısa pozisyon açtı ve bu duyurular piyasa çöküşüne neden oldu. Bu erken işlemlerin 190 milyon dolardan fazla gerçekleşen kâr getirdiği bildirilmiştir.

Bu başarı, Bitcoin'in bugünkü haberlerinde en dikkat çekici kısımdır. Önemli piyasa olaylarından önce kesin bir şekilde kısa pozisyon kurmak ve bu kadar büyük kar elde etmek, o trader'ın ya olağanüstü piyasa içgörüsüne sahip olduğunu ya da önceden bilgi aldığını gösteriyor. Birçok başarılı yön tahmini nedeniyle, piyasa gözlemcileri "Hyperliquid Balina"yı yakından takip ediyorlar ve birçok tahmin, piyasa üzerinde önemli etki yaratacak olaylardan önce yapıldı.

Potansiyel iç bilgi sızıntıları hakkındaki spekülasyonlar yaygın olsa da, doğrulanabilir herhangi bir kanıt sağlanmamıştır. Bu spekülasyonlar, esasen balinanın zamanlama seçiminden kaynaklanmaktadır. Normal teknik analiz veya temel araştırmaların, Trump'ın gümrük tarife açıklamaları gibi ani olayların öncesinde neden büyük miktarda kısa pozisyon oluşturulduğunu açıklaması zordur. Ancak, bu trader'ın makro politikalar ve ekonomik olaylar konusunda derinlemesine bir araştırmaya sahip olması ve piyasa tepkilerini tahmin edebilmesi de mümkündür.

Arkham ve Hypurrscan gibi zincir üstü analiz platformları, bu cüzdanın hareketlerini takip ediyor; genellikle dokuz haneli bir depozito Hyperliquid köprüsü aracılığıyla geçtikten sonra yüksek kaldıraç pozisyonları hemen ardından geliyor. Bu işlem modeli, bu balinanın imzası haline geldi: büyük miktarda para hızla Hyperliquid'e aktarılıyor, hemen yüksek kaldıraç pozisyonu açılıyor ve genellikle önemli piyasa olaylarından birkaç saat veya gün önce gerçekleşiyor.

Hyperliquid Balina İşlem Özellikleri:

Aşırı Kaldıraç Tercihi: Genellikle 10-20 kat kaldıraç kullanarak yüksek risk yüksek getiri peşinde koşar.

Mikro Ekonomik Strateji: Pozisyon oluşturma genellikle büyük siyasi ve ekonomik olaylarla ilişkilidir.

Zamanlama Hassasiyeti: Piyasa dönüşüm noktalarından önce doğru yönde pozisyon almak için birçok kez.

Büyük Ölçekli İşlemler: Tek bir pozisyon genellikle on milyonlarca ila yüz milyonlarca dolar ölçeğindedir.

48 milyar dolar yatırım portföyü aşırı yoğunluğu ortaya koyuyor

Arkham Intelligence verilerine göre, Hyperliquid balinasının zincir üzerindeki yatırım portföyü toplamda yaklaşık 4.81 milyar dolar değerinde olup, bunun büyük bir kısmı BTC'de tutulmaktadır. Bu cüzdan şu anda 40,720 BTC kontrol etmekte olup, değeri yaklaşık 4.51 milyar dolar, buna ek olarak 3.0084 milyon USDC ve 3.08 milyon dolar değerinde Ethereum (ETH) bulundurmaktadır. Daha küçük dağılımlar arasında 108,359 adet 0xBTC token'ı 20,490 dolar değerinde, 1,444 adet ARKM token'ı 542 dolar değerinde ve toplamda 50,005 adet LIMO token'ı 140 dolar değerindedir.

Bu rakamlar, Bitcoin'in yatırım portföyünün toplam değerinin %93'ünden fazlasını oluşturduğunu gösteriyor. Bu tür aşırı yoğunlaşma, kurumsal yatırımcılar arasında son derece nadirdir; genellikle sadece belirli bir varlığa karşı güçlü bir inancı olan bireysel yatırımcılar bu kadar agresif bir dağılım benimser. 4.51 milyar dolarlık Bitcoin pozisyonu, bu balinayı tanınabilir en büyük bireysel Bitcoin sahibelerinden biri haline getiriyor.

Ancak, mevcut 121 milyon dolarlık kısa pozisyon ile 4.51 milyar dolarlık uzun spot pozisyon arasında ilginç bir karşılaştırma var. Bu yapı, bu balinanın sadece Bitcoin'e karşı düşüş beklemediğini, aynı zamanda karmaşık bir hedge veya dalgalanma işlemi gerçekleştirdiğini gösteriyor. Büyük miktarda spot tutarken kısa pozisyon açmak, kısa vadeli düşüş riskini hedge etmek veya türev piyasasındaki finansman oranlarından arbitraj yapmak amacıyla olabilir.

300 milyon dolarlık USDC rezervi, bu balinaya, marj çağrılarıyla başa çıkmak veya yeni marj pozisyonları açmak için yeterli likidite sağladı. Bu “güçlü cephane” durumu, balinanın uzun vadeli pozisyon tutmasını sağladı, kısa vadeli fiyat hareketleri olumsuz olsa bile zorunlu olarak pozisyonunu kapatmak zorunda kalmadı.

Mevcut Pozisyon Riski ve Piyasa Anlamı

Hyperliquid balinaları kısa pozisyonlarını yeniden artırmalarına rağmen, son 24 saatte Bitcoin'in 111.000 dolara hafif bir sıçrama yapıp 110.700 dolara geri çekilmesiyle, bu cüzdanın net değeri %1,27 arttı. Bu artış, esasen büyük spot Bitcoin pozisyonlarından kaynaklanıyor, türev pozisyonlardan değil.

Tüccarların stabil coin rezervleri hala yeterli, yeni marj işlemleri veya teminat desteği için yeterli likidite sağlıyor. Yaklaşık 3.01 milyon ABD doları değerinde USDC ve 48 ABD doları değerinde USDT ile balinalar zincir üzerinde derin bir esneklik sürdürüyor, bu da bu adresin Hyperliquid ekosisteminde her zaman en çok dikkat çeken varlıklardan biri olmasının nedenidir.

Tüm Hyperliquid DEX traderları, bu yeni 121 milyon dolarlık kısa pozisyonun başka bir büyük yönlü hareketin başlangıcını mı işaret ettiğini - yoksa piyasada en çok dikkat çeken balina için nadir bir hata mı olduğunu merak ediyor. Şu anki gerçekleşmemiş kayıplara göre, Bitcoin fiyatının hareketi şu anda bu balina için olumsuz. Eğer Bitcoin, 115.000 dolara veya daha yukarı çıkmaya devam ederse, bu pozisyonun suistimali daha da büyüyecek.

Ancak, bu balinanın tarihsel başarılarına dayanarak, piyasa genel olarak onun yargısına inanma eğilimindedir. Birçok trader, bu balinanın pozisyon yönünü önemli bir referans sinyali olarak görür ve hatta onun işlemlerini takip eder. Bu “balina etkisi”, balinanın tahminlerini kendiliğinden pekiştirebilir; çok sayıda trader kısa pozisyona geçtiğinde, gerçekten Bitcoin fiyatını düşürebilir.

Yatırımcıların Dikkat Noktası:

Tasfiye Fiyatı 135,320 Dolar: Bitcoin'in tasfiye tetiklemesi için %22 artması gerekiyor.

Gerçekleşmemiş Zarar 95.39 Bin Dolar: Mevcut pozisyon geçici olarak olumsuz

Finansman Faiz Oranı Sübvansiyonu 13,688 Dolar: Doğru finansman faizi, kısa pozisyon sahiplerine pozisyon maliyetlerini telafi eder.

Tarihsel Başarı Oranı: Ekim ayı başında kısa devre ile 190 milyon dolar kazanç sağlandı, piyasa güvenini artırdı.