InvestingWithBrandon

Каждый генеральный директор просыпается каждый день, пытаясь заработать вам деньги.
( большинство розничных трейдеров все равно с этим борются)
Каждый руководитель каждой компании хочет одного и того же.
Больше доходов.
Более высокий доход на акцию.
Более высокая цена акции.
Им буквально платят в опционах на акции, чтобы это произошло.
По мере роста EPS цена акции растет вслед за ней.
Не за неделю.
Не за месяц.
Но за 1-2 года?
Это почти всегда происходит.
Линия роста EPS — это самый мощный попутный ветер в инвестировании.
Когда я продаю защищенные путы на срок 1+ года на качественные компании,

Если завтра рынок упадет на 40%, я не потеряю ни одной ночи сна.
( вот ровно почему)
Большинство людей слышат о моей системе опционов и сразу думают, что я безрассуден.
Я совершенно противоположен этому.
Я прошел через 2008 год месяц за месяцем, используя эту систему.
Я вышел из этого в порядке.
Вот как коэффициенты держат вас в безопасности.
Стоимость моего обязательства от проданных путов всегда является частью моей 7-дневной ликвидности.
Сейчас рынок немного перегрет.
Поэтому стоимость моего обязательства ниже.
Когда рынок становится дешевым, я ее повышаю, потому что риск убытков на самом д

Я не могу сказать, сколько людей рассказывали мне, что они были умны, продавая покрытые колл-опционы на Nvidia.
( до сих пор)
Они купили по $10.
Продали покрытые колл-опционы по $20.
«Если это удвоится, я выйду. Я заработал 100%. Этого достаточно».
Они удвоили свои деньги и получили исполнение контракта.
Затем наблюдали, как Nvidia выросла до $50.
Затем до $80.
Затем более $200.
Они оставили 10x прибыли на столе, охотясь за небольшой ежемесячной премией.
Вот правило.
Если вы оптимистичны по отношению к компании, покупайте акции и держите их.
Очень оптимистичны? Продавайте защищённые путы портф

Задайте Илону этот простой вопрос, который навсегда изменит то, как вы работаете с опционами.
"Привет, Илон. Можешь сделать Tesla более ценной за одну неделю?"
Он скажет нет.
Он не может сделать ничего значимого за одну неделю.
"А за два года?"
"О да. Абсолютно. Без вопросов."
Этот один ответ — вот почему я никогда не трогаю опционы на короткий срок.
Недельные колл-опционы.
Месячные пут-опционы.
Ничего на 30 дней.
Вы делаете кредитованное с кредитным плечом предположение на то, что не может принципиально улучшиться за этот период времени.
Это не стратегия.
Это азартная игра.
Длительность 1-2 г

Большинство людей паникуют, когда проданный пут идет против них.
(Это неправильный ход)
Акции падают, и ваш пут в деньгах.
Вы не закрываете его с убытком.
Вы переносите его дальше во времени.
Зарабатываете больше премии в процессе.
Теперь вам платят за ожидание восстановления акции.
Это работает только потому, что вы продавали путы на качественные компании, близкие к внутренней стоимости.
Качественные компании практически всегда восстанавливаются.
Перенос превращает проблему в доход.

Больше счетов разоряется из-за размера позиции, чем из-за плохих выборов акций.
(Никто не говорит об этом)
Можно быть правым относительно компании и все равно потерять счет.
Если вы слишком крупно покупаете путы и вас назначают на акции, которых у вас нет денег, вы можете оказаться в беде...
Всегда держите соотношения под контролем.
Не только когда рынки спокойны.
Продавайте путы только на компании, которыми действительно хотите владеть по этой цене и для которых у вас есть капитал на покупку.
Если вы бы не купили акцию по этой цене, не продавайте пут там.
Хорошая структура выдерживает плохие

Большинство розничных инвесторов делают ставки на опционы совершенно неправильно...
Когда рынок падает, акции становятся дешевле и безопаснее, они спешат покупать пут-опционы.
Это повышает премии по путам.
Делает их дорогими.
Они покупают защиту в тот самый момент, когда она стоит больше всего.
(гениальная стратегия, правда?)
Разумный ход — противоположный.
Продавайте путы, когда страх высок и IV повышен.
Покупайте их, когда все жадны, а премии дешевы.
Просто, когда понимаешь.
Невозможно не заметить, как это работает, как только ты это увидишь...

Одно число предсказывает, куда пойдет акция в долгосрочной перспективе.
(Большинство людей полностью игнорируют это)
Рост EPS вверх и вправо означает, что акция почти всегда следует за этим.
Краткосрочные ценовые колебания — это просто шум, накладывающийся на этот тренд.
Именно поэтому я продаю пут-опционы на отличные компании с сильным ростом прибыли и входу по хорошей оценке.
Не позволяйте краткосрочной волатильности выбить вас из отличной долгосрочной позиции.

Система, которую я использую, чтобы побеждать рынок, простыми словами.
(Вот и всё)
Шаг 1. Постройте свою базу в VOO и Q. Это ваш фундамент и залог.
Шаг 2. Продавайте защищённые пут-опционы с сроком более 1 года на компании с высокой уверенностью, близкие к внутренней стоимости.
Шаг 3. Вкладывайте всю премию в LEAPS и акции. Никогда не держите их в виде наличных.
Реинвестируйте всё и позвольте сложному проценту работать.
Держите соотношения под контролем, чтобы не только пережить глубокие падения более 50%, но и извлечь из них выгоду.
Нет дневной торговли. Нет покрытых коллов. Нет спредов. Нет

Бычий рынок — я выигрываю.
Медвежий рынок — я выигрываю.
В этом и заключается вся суть построения реальной системы.
Бычий рынок означает рост базового актива и добавление опционов, придающих дополнительную прибыль.
Медвежий рынок означает снижение стоимости акций и повышенную IV, делая премии по пут-опционам еще больше.
Плоский рынок означает, что доход от премий достигается каждый раз, когда я продаю путы.
Система не нуждается в том, чтобы рынок выполнял какие-либо конкретные действия изо дня в день.
Вот как выглядит настоящая система.
Всегда настроена на победу.

Если вы действительно ультра бычий по отношению к компании, вот как можно использовать этот подход:
1. Продайте защищённый пут на 1 год по вашему наиболее уверенно выбранному активу.
2. Воспользуйтесь частью премии и прямо сейчас купите акции.
3. Остаток используйте для покупки LEAP колла на ту же компанию.
Теперь вы в три раза с левереджем в лонге без дополнительных затрат наличных.
Держите соотношения под контролем, и вы НИКОГДА не будете вынуждены выйти из рынка из-за волатильности.
Большинство людей продают защищённый пут за наличные и пропускают всю движуху по компании, в которой они якоб

Я зарабатываю около $29k в месяц на опционах.
Никакого дневного трейдинга
Никакого свинг-трейдинга
Никаких покрытых коллов
Никаких проданных путов, обеспеченных наличными
Никакого BS
ВМЕСТО ЭТОГО, Я ДЕЛАЮ ЭТО:
Создаю базовый портфель
Продаю обеспеченные путы (не обеспеченные наличными)
Покупаю LEAPS за премию от проданных путов
Покупаю акции за премию от проданных путов
Поддерживаю соотношения в порядке
Я могу объяснить это 13-летнему, и, скорее всего, я обгоню 95% людей, которые это читают.
Простые победы.

Никто не говорит о реальной стоимости продажу путов, обеспеченных наличными.
Вы продаете пут и блокируете $10,000 наличными в качестве залога.
Акция, по которой вы якобы настроены бычно, выросла на 40%.
.
Вы собрали $300 премию и упустили $4,000 потенциальной прибыли.
(Каждый. Один. раз.)
Теперь сделайте это на протяжении 10 лет подряд.
Этот разрыв не мал.
Этот разрыв — вся ваша пенсия.
Продавайте обеспеченные путы на портфель и собирайте премию, не жертвуя позицией.

Еженедельные опционы выглядят как "гарантированный" доход.
(Они не)
Рынок может двигаться на 5% за одну неделю.
Это одно движение полностью уничтожает 6 месяцев еженедельных премий, которые вы собрали.
Вы не "строите доход"
Вы продаете лотерейные билеты против себя и называете это стратегией.
Длительность — ваше преимущество в опционах.
Чем длиннее срок, тем больше времени и вероятности работают в вашу пользу.
Перестаньте отдавать это преимущество за несколько сотен долларов в неделю.

Стратегия "Плохой человек с покрытым коллом" звучит умно.
(Это не так)
С одной стороны, вы бычий покупаете LEAP.
С другой стороны, вы медвежий, продавая колл против него.
Вы буквально боретесь сами с собой внутри одной позиции.
Если вы настолько уверены, что акция вырастет, просто купите LEAP и оставьте его в покое.
Не ограничивайте потенциал роста, продавая колл.