Análise do mercado de aposta líquida do ecossistema Solana: quatro grandes projetos em competição
Com a recuperação do mercado de criptomoedas, a Solana (SOL) subiu para a sexta posição em termos de capitalização de mercado. Na blockchain baseada em prova de participação (PoS), o seu volume de ativos em stake é apenas superado pelo Ethereum, ocupando o segundo lugar. No entanto, o grau de concentração de fundos em aplicações de finanças descentralizadas (DeFi) no ecossistema Solana é relativamente baixo, com um valor total bloqueado (TVL) de 1.137 milhões de dólares, apenas 11,3% do seu pico histórico.
No TVL da Solana, os projetos de aposta líquida desempenham um papel importante, sendo a chave para restaurar o TVL a seus pontos históricos máximos. Entre eles, Marinade e Jito ocupam uma posição significativa com o maior TVL, destacando a importância da categoria de aposta líquida. Este artigo irá explorar em profundidade os principais participantes no campo da aposta líquida na Solana e realizar uma análise comparativa de suas estratégias e desempenho no mercado.
stake e aposta líquida
Até 12 de dezembro, o valor de mercado do SOL era de 30,53 bilhões de dólares, com um valor de mercado de stake de 27,62 bilhões de dólares, uma proporção de stake de 69,18%, e uma quantidade de stake de 391 milhões de SOL. A taxa de inflação era de 6,75%, e a taxa de recompensa era de 6,87%. O valor de mercado de stake do SOL ocupa a segunda posição entre todas as blockchains PoS, apenas atrás do ETH; a proporção de stake também é relativamente alta entre as blockchains PoS com maior valor de mercado.
No Solana, existem 1986 validadores, e os validadores de melhor classificação oferecem um APY próximo de 8%, sem comissões.
Para recompensar os detentores de SOL, aumentar a segurança da rede e a capacidade de resistência à censura, a Solana lançou oficialmente o "programa de pools de stake", permitindo que os usuários depositem SOL em um pool de stake e recebam tokens SPL que representam sua participação no pool de stake. Esses tokens SPL são os tokens de aposta líquida (LST), que podem circular livremente. Os dados mostram que há um total de 16,82 milhões de SOL bloqueados no pool de stake, com um APY médio de 6,68%. O SOL no pool de stake representa cerca de 4,3% do total em stake. Os 4 principais pools de stake são Marinade, Jito, BlazeStake e Lido, que são os 4 maiores projetos de aposta líquida no ecossistema Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance é o primeiro protocolo de aposta líquida no ecossistema Solana, lançado na mainnet Solana em agosto de 2021. Ao apostar SOL na Marinade, você pode receber mSOL, e os rendimentos da aposta acumulam diretamente em mSOL.
A Marinade também oferece serviços de stake nativo, permitindo que os usuários obtenham rendimentos de stake sem usar nenhum contrato inteligente.
A Marinade tem 7,058,000 SOL em stake, sendo o projeto de aposta líquida com o maior volume de stake na Solana; também é o projeto com o maior TVL na Solana, avaliando em 777 milhões de dólares; a taxa de rendimento do stake é de 6.543%; o volume de stake aumentou 31.22% nos últimos 30 dias.
O token de governança do Marinade é o MNDE, com uma capitalização de mercado circulante de 85,99 milhões de dólares, uma capitalização de mercado total de 356 milhões de dólares, e subiu 22,2% nos últimos 7 dias.
Jito
Jito lançou a plataforma de aposta líquida no final de 2022. Na Jito, ao apostar SOL, você pode obter JitoSOL, e os rendimentos da aposta acumulam-se diretamente no JitoSOL.
Diferente de outros projetos de aposta líquida, Jito desenvolveu infraestrutura de valor máximo extraível (MEV) para a rede Solana. Devido ao seu próprio negócio de MEV, uma parte dos rendimentos de MEV será alocada para JisoSOL, portanto, os usuários que apostam através de Jito também têm rendimentos relativamente mais altos.
Jito tem 6,38 milhões de SOL em stake; o volume de stake aumentou 17,77% nos últimos 30 dias; TVL de 455 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,892%.
O token de governança da Jito é o JTO, com uma capitalização de mercado circulante de 3,42 bilhões de dólares, uma capitalização de mercado total de 29,73 bilhões de dólares e uma alta de 46,6% nos últimos 7 dias.
BlazeStake
BlazeStake foi lançado em maio de 2022 e, recentemente, devido à explosão coletiva do ecossistema Solana, desenvolveu-se rapidamente, superando a Lido e tornando-se o 3º maior projeto de aposta líquida na Solana. Ao fazer stake de SOL no BlazeStake, você recebe bSOL, e os rendimentos do stake são acumulados diretamente em bSOL.
BlazeStake utiliza principalmente o contrato inteligente do pool de stake oficial da Solana, que possui o maior conjunto de validadores, permitindo que os usuários façam stake líquido a validadores específicos.
Na BlazeStake, há 1,52 milhão de SOL em stake; o volume de stake cresceu 177% nos últimos 30 dias; o TVL é de 108 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,232%.
O token de governança do Blaze é o BLZE, com um valor de mercado total de 38,84 milhões de dólares, subindo 66,5% nos últimos 7 dias.
Lido
A Lido lançou o serviço de aposta líquida na Solana em setembro de 2021, mas seu desenvolvimento na Solana não foi ideal, não conseguindo aproveitar a vantagem de ser o primeiro e a vantagem de marca, tendo anunciado em outubro que pararia de aceitar novos stakes na Solana. Ao fazer stake de SOL na Lido, é possível obter stSOL, e os rendimentos do stake também se acumulam em stSOL.
Lido tem 887 mil SOL em stake; o volume de stake diminuiu 41,43% nos últimos 30 dias; o TVL na Solana é de 63,4 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,717%.
O token de governança da Lido é o LDO, com um valor de mercado circulante de 20,95 bilhões de dólares, um valor de mercado total de 23,56 bilhões de dólares, e uma queda de 6,7% nos últimos 7 dias.
A aplicação do LST no DeFi
mSOL da Marinade, JitoSOL da Jito, bSOL da Blaze e stSOL da Lido têm recebido um bom suporte nas aplicações DeFi da Solana.
Os dois principais protocolos de empréstimo na Solana suportam mSOL, JitoSOL e bSOL como colateral para empréstimos, mas o stSOL foi removido desses dois projetos.
No maior DEX na Solana, mSOL/SOL e bSOL/SOL possuem mais de dez milhões de dólares em liquidez, e também há pares de negociação entre mSOL e bSOL que podem ser negociados diretamente; enquanto a liquidez de Jito/SOL e stSOL/SOL é relativamente menor.
O aumento do volume de stake e a liquidez nas DEX podem estar relacionados às medidas de incentivo do projeto, onde a Blaze oferece o maior incentivo, com depósitos em uma determinada plataforma de empréstimos permitindo obter um subsídio de token de governança BLZE com APR de 15,37%, e depósitos em mSOL permitindo um subsídio de token de governança MNDE com APR de 1,98%. A Jito ainda não incentivou a adoção do JitoSOL no DeFi, e os tokens da Lido já foram praticamente todos distribuídos, sem capacidade para continuar incentivando e optando por sair do mercado.
Resumo
O ecossistema Solana inclui várias soluções representativas de aposta líquida, todas apoiadas por projetos DeFi dentro do ecossistema. Marinade foi a primeira a ser lançada e possui serviços nativos de stake; Jito oferece retornos mais elevados através de infraestrutura MEV; BlazeStake permite que os usuários apostem SOL em validadores específicos; Lido é o representante dos provedores de serviços de aposta líquida multichain. No entanto, o volume total de aposta líquida é relativamente baixo, com apenas 4,3% do SOL apostado através de pools de stake. A diversidade de soluções de liquidez também resulta em uma dispersão da liquidez, e no futuro, podem surgir algumas soluções competitivas.
As medidas de incentivo parecem continuar a ser cruciais para o aumento do volume de stake e a liquidez do LST nas DEX. O projeto Blaze tem a menor notoriedade, mas oferece o maior subsídio de APR nas DEX e protocolos de empréstimo, com um aumento de 177% no volume de stake nos últimos 30 dias. O Lido, apesar de ser o mais conhecido no campo da aposta líquida, foi lançado no Solana mais cedo, mas quase todos os tokens já foram distribuídos, ficando incapaz de participar na guerra dos subsídios e optando por encerrar.
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rugpull_survivor
· 3h atrás
TVL é tão baixo assim? O que o sol está a fazer, grande irmão?
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EthMaximalist
· 15h atrás
a sol está novamente a fazer estas coisas
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DegenApeSurfer
· 15h atrás
A Solana bombear desta vez, até à lua!
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LiquidityWhisperer
· 15h atrás
Quatro projetos a disputar o bolo, vamos comer!
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HalfPositionRunner
· 15h atrás
Só isso de TVL já pode ser chamado de recuperação?
O mercado de aposta líquida da Solana é altamente competitivo, com quatro grandes projetos lutando pelo bolo.
Análise do mercado de aposta líquida do ecossistema Solana: quatro grandes projetos em competição
Com a recuperação do mercado de criptomoedas, a Solana (SOL) subiu para a sexta posição em termos de capitalização de mercado. Na blockchain baseada em prova de participação (PoS), o seu volume de ativos em stake é apenas superado pelo Ethereum, ocupando o segundo lugar. No entanto, o grau de concentração de fundos em aplicações de finanças descentralizadas (DeFi) no ecossistema Solana é relativamente baixo, com um valor total bloqueado (TVL) de 1.137 milhões de dólares, apenas 11,3% do seu pico histórico.
No TVL da Solana, os projetos de aposta líquida desempenham um papel importante, sendo a chave para restaurar o TVL a seus pontos históricos máximos. Entre eles, Marinade e Jito ocupam uma posição significativa com o maior TVL, destacando a importância da categoria de aposta líquida. Este artigo irá explorar em profundidade os principais participantes no campo da aposta líquida na Solana e realizar uma análise comparativa de suas estratégias e desempenho no mercado.
stake e aposta líquida
Até 12 de dezembro, o valor de mercado do SOL era de 30,53 bilhões de dólares, com um valor de mercado de stake de 27,62 bilhões de dólares, uma proporção de stake de 69,18%, e uma quantidade de stake de 391 milhões de SOL. A taxa de inflação era de 6,75%, e a taxa de recompensa era de 6,87%. O valor de mercado de stake do SOL ocupa a segunda posição entre todas as blockchains PoS, apenas atrás do ETH; a proporção de stake também é relativamente alta entre as blockchains PoS com maior valor de mercado.
No Solana, existem 1986 validadores, e os validadores de melhor classificação oferecem um APY próximo de 8%, sem comissões.
Para recompensar os detentores de SOL, aumentar a segurança da rede e a capacidade de resistência à censura, a Solana lançou oficialmente o "programa de pools de stake", permitindo que os usuários depositem SOL em um pool de stake e recebam tokens SPL que representam sua participação no pool de stake. Esses tokens SPL são os tokens de aposta líquida (LST), que podem circular livremente. Os dados mostram que há um total de 16,82 milhões de SOL bloqueados no pool de stake, com um APY médio de 6,68%. O SOL no pool de stake representa cerca de 4,3% do total em stake. Os 4 principais pools de stake são Marinade, Jito, BlazeStake e Lido, que são os 4 maiores projetos de aposta líquida no ecossistema Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance é o primeiro protocolo de aposta líquida no ecossistema Solana, lançado na mainnet Solana em agosto de 2021. Ao apostar SOL na Marinade, você pode receber mSOL, e os rendimentos da aposta acumulam diretamente em mSOL.
A Marinade também oferece serviços de stake nativo, permitindo que os usuários obtenham rendimentos de stake sem usar nenhum contrato inteligente.
A Marinade tem 7,058,000 SOL em stake, sendo o projeto de aposta líquida com o maior volume de stake na Solana; também é o projeto com o maior TVL na Solana, avaliando em 777 milhões de dólares; a taxa de rendimento do stake é de 6.543%; o volume de stake aumentou 31.22% nos últimos 30 dias.
O token de governança do Marinade é o MNDE, com uma capitalização de mercado circulante de 85,99 milhões de dólares, uma capitalização de mercado total de 356 milhões de dólares, e subiu 22,2% nos últimos 7 dias.
Jito
Jito lançou a plataforma de aposta líquida no final de 2022. Na Jito, ao apostar SOL, você pode obter JitoSOL, e os rendimentos da aposta acumulam-se diretamente no JitoSOL.
Diferente de outros projetos de aposta líquida, Jito desenvolveu infraestrutura de valor máximo extraível (MEV) para a rede Solana. Devido ao seu próprio negócio de MEV, uma parte dos rendimentos de MEV será alocada para JisoSOL, portanto, os usuários que apostam através de Jito também têm rendimentos relativamente mais altos.
Jito tem 6,38 milhões de SOL em stake; o volume de stake aumentou 17,77% nos últimos 30 dias; TVL de 455 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,892%.
O token de governança da Jito é o JTO, com uma capitalização de mercado circulante de 3,42 bilhões de dólares, uma capitalização de mercado total de 29,73 bilhões de dólares e uma alta de 46,6% nos últimos 7 dias.
BlazeStake
BlazeStake foi lançado em maio de 2022 e, recentemente, devido à explosão coletiva do ecossistema Solana, desenvolveu-se rapidamente, superando a Lido e tornando-se o 3º maior projeto de aposta líquida na Solana. Ao fazer stake de SOL no BlazeStake, você recebe bSOL, e os rendimentos do stake são acumulados diretamente em bSOL.
BlazeStake utiliza principalmente o contrato inteligente do pool de stake oficial da Solana, que possui o maior conjunto de validadores, permitindo que os usuários façam stake líquido a validadores específicos.
Na BlazeStake, há 1,52 milhão de SOL em stake; o volume de stake cresceu 177% nos últimos 30 dias; o TVL é de 108 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,232%.
O token de governança do Blaze é o BLZE, com um valor de mercado total de 38,84 milhões de dólares, subindo 66,5% nos últimos 7 dias.
Lido
A Lido lançou o serviço de aposta líquida na Solana em setembro de 2021, mas seu desenvolvimento na Solana não foi ideal, não conseguindo aproveitar a vantagem de ser o primeiro e a vantagem de marca, tendo anunciado em outubro que pararia de aceitar novos stakes na Solana. Ao fazer stake de SOL na Lido, é possível obter stSOL, e os rendimentos do stake também se acumulam em stSOL.
Lido tem 887 mil SOL em stake; o volume de stake diminuiu 41,43% nos últimos 30 dias; o TVL na Solana é de 63,4 milhões de dólares; a taxa de retorno do stake é de 6,717%.
O token de governança da Lido é o LDO, com um valor de mercado circulante de 20,95 bilhões de dólares, um valor de mercado total de 23,56 bilhões de dólares, e uma queda de 6,7% nos últimos 7 dias.
A aplicação do LST no DeFi
mSOL da Marinade, JitoSOL da Jito, bSOL da Blaze e stSOL da Lido têm recebido um bom suporte nas aplicações DeFi da Solana.
Os dois principais protocolos de empréstimo na Solana suportam mSOL, JitoSOL e bSOL como colateral para empréstimos, mas o stSOL foi removido desses dois projetos.
No maior DEX na Solana, mSOL/SOL e bSOL/SOL possuem mais de dez milhões de dólares em liquidez, e também há pares de negociação entre mSOL e bSOL que podem ser negociados diretamente; enquanto a liquidez de Jito/SOL e stSOL/SOL é relativamente menor.
O aumento do volume de stake e a liquidez nas DEX podem estar relacionados às medidas de incentivo do projeto, onde a Blaze oferece o maior incentivo, com depósitos em uma determinada plataforma de empréstimos permitindo obter um subsídio de token de governança BLZE com APR de 15,37%, e depósitos em mSOL permitindo um subsídio de token de governança MNDE com APR de 1,98%. A Jito ainda não incentivou a adoção do JitoSOL no DeFi, e os tokens da Lido já foram praticamente todos distribuídos, sem capacidade para continuar incentivando e optando por sair do mercado.
Resumo
O ecossistema Solana inclui várias soluções representativas de aposta líquida, todas apoiadas por projetos DeFi dentro do ecossistema. Marinade foi a primeira a ser lançada e possui serviços nativos de stake; Jito oferece retornos mais elevados através de infraestrutura MEV; BlazeStake permite que os usuários apostem SOL em validadores específicos; Lido é o representante dos provedores de serviços de aposta líquida multichain. No entanto, o volume total de aposta líquida é relativamente baixo, com apenas 4,3% do SOL apostado através de pools de stake. A diversidade de soluções de liquidez também resulta em uma dispersão da liquidez, e no futuro, podem surgir algumas soluções competitivas.
As medidas de incentivo parecem continuar a ser cruciais para o aumento do volume de stake e a liquidez do LST nas DEX. O projeto Blaze tem a menor notoriedade, mas oferece o maior subsídio de APR nas DEX e protocolos de empréstimo, com um aumento de 177% no volume de stake nos últimos 30 dias. O Lido, apesar de ser o mais conhecido no campo da aposta líquida, foi lançado no Solana mais cedo, mas quase todos os tokens já foram distribuídos, ficando incapaz de participar na guerra dos subsídios e optando por encerrar.