No mundo do comércio de criptomoedas, os futuros e a negociação com margem são duas estratégias distintas que os operadores utilizam para potencializar seus ganhos. Vejamos as principais diferenças:

**Negociação de Futuros**

A negociação de futuros implica negociar contratos que representam um acordo para comprar ou vender um ativo em uma data futura a um preço predeterminado. Neste tipo de operações, os traders não possuem o ativo subjacente, mas especulam com contratos baseados no preço futuro do mesmo.

Esta modalidade costuma oferecer um alto apalancamento, permitindo aos operadores controlar posições significativas com um capital relativamente pequeno. Os contratos de futuros têm datas de vencimento específicas e podem ser liquidadas em dinheiro ou através da entrega do ativo, dependendo dos termos estabelecidos.

**Negociação com Margem**

Por outro lado, a negociação com margem envolve o empréstimo de fundos por parte de um intermediário ou plataforma para operar com posições maiores do que o capital inicial do trader permitiria. Neste caso, os operadores compram ou vendem efetivamente o ativo subjacente, mas utilizam dinheiro emprestado para amplificar os seus potenciais benefícios ( ou perdas ).

O trading com margem também utiliza alavancagem, embora o nível possa variar significativamente entre plataformas. É importante ter em conta que os fundos emprestados geram juros, o que adiciona um custo adicional à operação. Além disso, se a operação for contra o trader, este pode receber uma chamada de margem, exigindo que adicione mais fundos para manter a sua posição ou enfrentar a liquidação.

**Diferenças Fundamentais**

A principal distinção reside no controle dos ativos: enquanto os futuros implicam contratos, o trading com margem envolve a compra e venda real de ativos utilizando fundos emprestados.

Ambos os métodos utilizam alavancagem, mas as estruturas e a gestão do risco diferem. Os contratos futuros têm uma data de vencimento fixa, enquanto as operações com margem podem ser mantidas abertas desde que os requisitos de margem sejam cumpridos.

Em relação aos custos, o trading com margem gera juros pelos fundos emprestados, enquanto o trading de futuros geralmente não o faz.

É crucial destacar que ambas as estratégias envolvem riscos significativos, especialmente devido ao uso de alavancagem, e são recomendadas principalmente para operadores com experiência. A Gate oferece ferramentas e recursos educativos para que os traders possam compreender melhor estas modalidades de trading e tomar decisões informadas.