Analyse du marché de la liquidité de staking dans l'écosystème Solana : quatre projets majeurs en concurrence
Avec le redressement du marché des cryptomonnaies, Solana (SOL) a grimpé au sixième rang des cryptomonnaies par capitalisation boursière. Dans les blockchains basées sur la preuve d'enjeu (PoS), ses actifs stakés ne sont surpassés que par Ethereum, se classant au deuxième rang. Cependant, le niveau de concentration des fonds dans les applications de finance décentralisée (DeFi) de l'écosystème Solana est relativement faible, avec une valeur totale verrouillée (TVL) de 1,137 milliard de dollars, soit seulement 11,3 % de son sommet historique.
Dans le TVL de Solana, les projets de liquid staking jouent un rôle important et sont la clé pour ramener le TVL à des niveaux historiques élevés. Parmi eux, Marinade et Jito occupent une position significative avec le TVL le plus élevé, soulignant l'importance de la catégorie liquid staking. Cet article se penchera sur les acteurs clés du domaine du liquid staking sur Solana et effectuera une analyse comparative de leurs stratégies et performances sur le marché.
Stake et aperçu du liquid staking
Jusqu'au 12 décembre, la capitalisation boursière de SOL est de 30,53 milliards de dollars, la capitalisation boursière stakée est de 27,62 milliards de dollars, le taux de staking est de 69,18 %, et la quantité stakée est de 391 millions de SOL, avec un taux d'inflation de 6,75 % et un taux de récompense de 6,87 %. La capitalisation boursière stakée de SOL se classe au deuxième rang parmi toutes les blockchains PoS, juste derrière ETH ; le taux de staking est également relativement élevé parmi les blockchains PoS ayant une capitalisation boursière élevée.
Il y a 1986 validateurs dans Solana, et ceux qui sont bien classés offrent un APY proche de 8 %, sans frais.
Pour récompenser les détenteurs de SOL, augmenter la sécurité du réseau et sa résistance à la censure, l'équipe officielle de Solana a lancé le "programme de pools de staking", permettant aux utilisateurs de déposer des SOL dans le pool de staking et de recevoir des jetons SPL représentant leur part dans le pool, ces jetons SPL étant des jetons de staking liquide (LST), pouvant circuler librement. Les données montrent que 16,82 millions de SOL sont actuellement verrouillés dans le pool de staking, avec un APY moyen de 6,68 %. Les SOL dans le pool de staking représentent environ 4,3 % du total des montants mis en jeu. Les 4 principaux pools de staking sont Marinade, Jito, BlazeStake et Lido, qui sont les 4 plus grands projets de staking liquide de l'écosystème Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance est l'un des premiers protocoles de liquid staking dans l'écosystème Solana, lancé en août 2021 sur la blockchain principale de Solana. En stakant des SOL sur Marinade, vous pouvez obtenir des mSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans les mSOL.
Marinade propose également un service de staking natif, permettant aux utilisateurs de générer des revenus de staking sans utiliser de contrats intelligents.
Marinade a 7,058,000 SOL en staking, ce qui en fait le projet de liquid staking avec le plus grand montant de staking sur Solana ; c'est également le projet avec le TVL le plus élevé sur Solana, d'une valeur de 777 millions de dollars ; le rendement du staking est de 6,543 % ; le montant du staking a augmenté de 31,22 % au cours des 30 derniers jours.
Le jeton de gouvernance de Marinade est MNDE, avec une capitalisation boursière en circulation de 85,99 millions de dollars, une capitalisation boursière totale de 356 millions de dollars, et une augmentation de 22,2 % au cours des 7 derniers jours.
Jito
Jito a lancé sa plateforme de liquid staking à la fin de 2022. Dans Jito, en stakant SOL, vous pouvez obtenir JitoSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans JitoSOL.
Contrairement à d'autres projets de liquid staking, Jito a développé une infrastructure de valeur extractible maximale (MEV) pour le réseau Solana. En raison de son activité MEV, une partie des revenus MEV est attribuée à JisoSOL, ce qui signifie que les utilisateurs qui stakent via Jito bénéficient également de rendements relativement plus élevés.
Jito a 6,38 millions de SOL en stake ; le montant staké a augmenté de 17,77 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL est de 455 millions de dollars ; le taux de rendement du stake est de 6,892 %.
Le jeton de gouvernance de Jito est le JTO, avec une capitalisation boursière circulante de 342 millions de dollars et une capitalisation boursière totale de 2,973 milliards de dollars, ayant augmenté de 46,6 % au cours des 7 derniers jours.
BlazeStake
BlazeStake a été lancé en mai 2022 et a récemment connu un développement rapide en raison de l'explosion collective de l'écosystème Solana, dépassant Lido pour devenir le 3ème projet de liquid staking sur Solana. En stakant des SOL dans BlazeStake, vous pouvez obtenir des bSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans le bSOL.
BlazeStake utilise principalement le contrat intelligent du pool de staking officiel de Solana, qui a le plus grand ensemble de validateurs, permettant aux utilisateurs de staker leur liquidité à des validateurs spécifiques.
BlazeStake a 1,52 million SOL en stake ; le volume de staking a augmenté de 177 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL est de 108 millions de dollars ; le rendement du staking est de 6,232 %.
Le token de gouvernance de Blaze est le BLZE, avec une capitalisation totale de 38,84 millions de dollars, en hausse de 66,5 % au cours des 7 derniers jours.
Lido
Lido a lancé un service de liquid staking sur Solana en septembre 2021, mais son développement sur Solana n'a pas été idéal, n'ayant pas su tirer parti de l'avantage d'être le premier sur le marché et de l'avantage de marque. En octobre, il a annoncé qu'il cesserait d'accepter de nouveaux stakes sur Solana. Staker des SOL dans Lido permet de recevoir des stSOL, et les revenus de staking s'accumulent également dans les stSOL.
Lido a staké 887 000 SOL ; le montant staké a diminué de 41,43 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL sur Solana est de 63,4 millions de dollars ; le rendement du stake est de 6,717 %.
Le jeton de gouvernance de Lido est LDO, avec une capitalisation boursière en circulation de 20,95 milliards de dollars, une capitalisation boursière totale de 23,56 milliards de dollars, et une baisse de 6,7 % au cours des 7 derniers jours.
LST dans l'application DeFi
mSOL de Marinade, JitoSOL de Jito, bSOL de Blaze et stSOL de Lido ont tous reçu un bon soutien dans les applications DeFi de Solana.
Les deux plus grands protocoles de prêt sur Solana prennent en charge mSOL, JitoSOL et bSOL comme garanties pour les prêts, mais stSOL a été retiré de ces deux projets.
Sur le plus grand DEX de Solana, mSOL/SOL et bSOL/SOL ont tous deux une liquidité de plus de dix millions de dollars, et il existe également des paires de trading entre mSOL et bSOL qui peuvent être échangées directement ; tandis que la liquidité de Jito/SOL et stSOL/SOL est relativement faible.
La croissance du volume de staking et la liquidité dans les DEX peuvent être liées aux mesures incitatives des projets. Blaze offre les plus fortes incitations, avec un dépôt sur une certaine plateforme de prêt permettant d'obtenir une subvention de jetons de gouvernance BLZE avec un APR de 15,37 %, et un dépôt de mSOL permettant d'obtenir une subvention de jetons de gouvernance MNDE avec un APR de 1,98 %. Jito n'a pas encore incité l'adoption de JitoSOL dans le DeFi, tandis que les jetons de Lido ont déjà été quasiment entièrement distribués, n'ayant plus la capacité d'offrir des incitations et choisissant de se retirer du marché.
Résumé
L'écosystème Solana comprend plusieurs solutions de liquid staking représentatives, toutes soutenues par des projets DeFi dans l'écosystème. Marinade a été lancé en premier et propose des services de staking natifs ; Jito offre des rendements plus élevés grâce à une infrastructure MEV ; BlazeStake permet aux utilisateurs de staker des SOL auprès de validateurs spécifiques ; Lido est le représentant des fournisseurs de services de liquid staking multi-chaînes. Cependant, le volume total de liquid staking est faible, avec seulement 4,3 % des SOL stakés passant par des pools de staking. La variété des solutions de liquidité a également entraîné une dispersion de la liquidité, et il pourrait encore émerger certaines solutions compétitives par la suite.
Les mesures incitatives semblent toujours cruciales pour l'augmentation des volumes de stake et la liquidité des LST sur les DEX. Le projet Blaze est le moins connu, mais il a offert les subventions les plus élevées en APR dans les DEX et les protocoles de prêt, avec une augmentation de 177 % des volumes de stake au cours des 30 derniers jours. Lido, bien que le plus connu dans le domaine du liquid staking et ayant été lancé sur Solana assez tôt, a presque entièrement émis ses jetons et n'est pas en mesure de participer à la guerre des subventions, choisissant plutôt de se fermer.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
10 J'aime
Récompense
10
5
Partager
Commentaire
0/400
rugpull_survivor
· Il y a 1h
La TVL est si basse ? Pourquoi Sol se prend pour un grand frère ?
Voir l'originalRépondre0
EthMaximalist
· Il y a 13h
sol fait encore ces choses
Voir l'originalRépondre0
DegenApeSurfer
· Il y a 13h
Solana a vraiment décollé cette fois-ci.
Voir l'originalRépondre0
LiquidityWhisperer
· Il y a 13h
Quatre projets se disputent le gâteau, c'est parti!
Le marché de la liquid staking de Solana est très concurrentiel, quatre grands projets se disputent le gâteau.
Analyse du marché de la liquidité de staking dans l'écosystème Solana : quatre projets majeurs en concurrence
Avec le redressement du marché des cryptomonnaies, Solana (SOL) a grimpé au sixième rang des cryptomonnaies par capitalisation boursière. Dans les blockchains basées sur la preuve d'enjeu (PoS), ses actifs stakés ne sont surpassés que par Ethereum, se classant au deuxième rang. Cependant, le niveau de concentration des fonds dans les applications de finance décentralisée (DeFi) de l'écosystème Solana est relativement faible, avec une valeur totale verrouillée (TVL) de 1,137 milliard de dollars, soit seulement 11,3 % de son sommet historique.
Dans le TVL de Solana, les projets de liquid staking jouent un rôle important et sont la clé pour ramener le TVL à des niveaux historiques élevés. Parmi eux, Marinade et Jito occupent une position significative avec le TVL le plus élevé, soulignant l'importance de la catégorie liquid staking. Cet article se penchera sur les acteurs clés du domaine du liquid staking sur Solana et effectuera une analyse comparative de leurs stratégies et performances sur le marché.
Stake et aperçu du liquid staking
Jusqu'au 12 décembre, la capitalisation boursière de SOL est de 30,53 milliards de dollars, la capitalisation boursière stakée est de 27,62 milliards de dollars, le taux de staking est de 69,18 %, et la quantité stakée est de 391 millions de SOL, avec un taux d'inflation de 6,75 % et un taux de récompense de 6,87 %. La capitalisation boursière stakée de SOL se classe au deuxième rang parmi toutes les blockchains PoS, juste derrière ETH ; le taux de staking est également relativement élevé parmi les blockchains PoS ayant une capitalisation boursière élevée.
Il y a 1986 validateurs dans Solana, et ceux qui sont bien classés offrent un APY proche de 8 %, sans frais.
Pour récompenser les détenteurs de SOL, augmenter la sécurité du réseau et sa résistance à la censure, l'équipe officielle de Solana a lancé le "programme de pools de staking", permettant aux utilisateurs de déposer des SOL dans le pool de staking et de recevoir des jetons SPL représentant leur part dans le pool, ces jetons SPL étant des jetons de staking liquide (LST), pouvant circuler librement. Les données montrent que 16,82 millions de SOL sont actuellement verrouillés dans le pool de staking, avec un APY moyen de 6,68 %. Les SOL dans le pool de staking représentent environ 4,3 % du total des montants mis en jeu. Les 4 principaux pools de staking sont Marinade, Jito, BlazeStake et Lido, qui sont les 4 plus grands projets de staking liquide de l'écosystème Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance est l'un des premiers protocoles de liquid staking dans l'écosystème Solana, lancé en août 2021 sur la blockchain principale de Solana. En stakant des SOL sur Marinade, vous pouvez obtenir des mSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans les mSOL.
Marinade propose également un service de staking natif, permettant aux utilisateurs de générer des revenus de staking sans utiliser de contrats intelligents.
Marinade a 7,058,000 SOL en staking, ce qui en fait le projet de liquid staking avec le plus grand montant de staking sur Solana ; c'est également le projet avec le TVL le plus élevé sur Solana, d'une valeur de 777 millions de dollars ; le rendement du staking est de 6,543 % ; le montant du staking a augmenté de 31,22 % au cours des 30 derniers jours.
Le jeton de gouvernance de Marinade est MNDE, avec une capitalisation boursière en circulation de 85,99 millions de dollars, une capitalisation boursière totale de 356 millions de dollars, et une augmentation de 22,2 % au cours des 7 derniers jours.
Jito
Jito a lancé sa plateforme de liquid staking à la fin de 2022. Dans Jito, en stakant SOL, vous pouvez obtenir JitoSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans JitoSOL.
Contrairement à d'autres projets de liquid staking, Jito a développé une infrastructure de valeur extractible maximale (MEV) pour le réseau Solana. En raison de son activité MEV, une partie des revenus MEV est attribuée à JisoSOL, ce qui signifie que les utilisateurs qui stakent via Jito bénéficient également de rendements relativement plus élevés.
Jito a 6,38 millions de SOL en stake ; le montant staké a augmenté de 17,77 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL est de 455 millions de dollars ; le taux de rendement du stake est de 6,892 %.
Le jeton de gouvernance de Jito est le JTO, avec une capitalisation boursière circulante de 342 millions de dollars et une capitalisation boursière totale de 2,973 milliards de dollars, ayant augmenté de 46,6 % au cours des 7 derniers jours.
BlazeStake
BlazeStake a été lancé en mai 2022 et a récemment connu un développement rapide en raison de l'explosion collective de l'écosystème Solana, dépassant Lido pour devenir le 3ème projet de liquid staking sur Solana. En stakant des SOL dans BlazeStake, vous pouvez obtenir des bSOL, et les revenus de staking s'accumulent directement dans le bSOL.
BlazeStake utilise principalement le contrat intelligent du pool de staking officiel de Solana, qui a le plus grand ensemble de validateurs, permettant aux utilisateurs de staker leur liquidité à des validateurs spécifiques.
BlazeStake a 1,52 million SOL en stake ; le volume de staking a augmenté de 177 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL est de 108 millions de dollars ; le rendement du staking est de 6,232 %.
Le token de gouvernance de Blaze est le BLZE, avec une capitalisation totale de 38,84 millions de dollars, en hausse de 66,5 % au cours des 7 derniers jours.
Lido
Lido a lancé un service de liquid staking sur Solana en septembre 2021, mais son développement sur Solana n'a pas été idéal, n'ayant pas su tirer parti de l'avantage d'être le premier sur le marché et de l'avantage de marque. En octobre, il a annoncé qu'il cesserait d'accepter de nouveaux stakes sur Solana. Staker des SOL dans Lido permet de recevoir des stSOL, et les revenus de staking s'accumulent également dans les stSOL.
Lido a staké 887 000 SOL ; le montant staké a diminué de 41,43 % au cours des 30 derniers jours ; la TVL sur Solana est de 63,4 millions de dollars ; le rendement du stake est de 6,717 %.
Le jeton de gouvernance de Lido est LDO, avec une capitalisation boursière en circulation de 20,95 milliards de dollars, une capitalisation boursière totale de 23,56 milliards de dollars, et une baisse de 6,7 % au cours des 7 derniers jours.
LST dans l'application DeFi
mSOL de Marinade, JitoSOL de Jito, bSOL de Blaze et stSOL de Lido ont tous reçu un bon soutien dans les applications DeFi de Solana.
Les deux plus grands protocoles de prêt sur Solana prennent en charge mSOL, JitoSOL et bSOL comme garanties pour les prêts, mais stSOL a été retiré de ces deux projets.
Sur le plus grand DEX de Solana, mSOL/SOL et bSOL/SOL ont tous deux une liquidité de plus de dix millions de dollars, et il existe également des paires de trading entre mSOL et bSOL qui peuvent être échangées directement ; tandis que la liquidité de Jito/SOL et stSOL/SOL est relativement faible.
La croissance du volume de staking et la liquidité dans les DEX peuvent être liées aux mesures incitatives des projets. Blaze offre les plus fortes incitations, avec un dépôt sur une certaine plateforme de prêt permettant d'obtenir une subvention de jetons de gouvernance BLZE avec un APR de 15,37 %, et un dépôt de mSOL permettant d'obtenir une subvention de jetons de gouvernance MNDE avec un APR de 1,98 %. Jito n'a pas encore incité l'adoption de JitoSOL dans le DeFi, tandis que les jetons de Lido ont déjà été quasiment entièrement distribués, n'ayant plus la capacité d'offrir des incitations et choisissant de se retirer du marché.
Résumé
L'écosystème Solana comprend plusieurs solutions de liquid staking représentatives, toutes soutenues par des projets DeFi dans l'écosystème. Marinade a été lancé en premier et propose des services de staking natifs ; Jito offre des rendements plus élevés grâce à une infrastructure MEV ; BlazeStake permet aux utilisateurs de staker des SOL auprès de validateurs spécifiques ; Lido est le représentant des fournisseurs de services de liquid staking multi-chaînes. Cependant, le volume total de liquid staking est faible, avec seulement 4,3 % des SOL stakés passant par des pools de staking. La variété des solutions de liquidité a également entraîné une dispersion de la liquidité, et il pourrait encore émerger certaines solutions compétitives par la suite.
Les mesures incitatives semblent toujours cruciales pour l'augmentation des volumes de stake et la liquidité des LST sur les DEX. Le projet Blaze est le moins connu, mais il a offert les subventions les plus élevées en APR dans les DEX et les protocoles de prêt, avec une augmentation de 177 % des volumes de stake au cours des 30 derniers jours. Lido, bien que le plus connu dans le domaine du liquid staking et ayant été lancé sur Solana assez tôt, a presque entièrement émis ses jetons et n'est pas en mesure de participer à la guerre des subventions, choisissant plutôt de se fermer.