Cuenta atrás para la halving de Bitcoin 2024 - Guía completa

El evento de halving de Bitcoin en 2024 tiene un gran significado para el mercado de criptomonedas, atrayendo la atención de entusiastas del sector y de inversores globales. Se estima que la próxima reducción a la mitad de Bitcoin ocurrirá en abril de 2024, momento en el cual la recompensa por bloque se reducirá en un 50%, de 6.25 BTC a 3.125 BTC. Tras el halving de Litecoin en 2023, la atención del sector se ha dirigido hacia este momento clave en el ámbito de las criptomonedas. Este evento, que ocurre aproximadamente cada cuatro años, representa un punto de inflexión en el ciclo de vida de la primera criptomoneda del mundo. Es una época llena de expectativas, especulación y profundas implicaciones económicas. El halving de Bitcoin afecta la rentabilidad de la minería al reducir las recompensas para los mineros, obligándolos a adaptarse y mejorar su eficiencia. Los datos históricos muestran que los cambios en la actividad minera pueden tener un impacto significativo en el precio de BTC. Aunque generalmente se considera que el halving es un evento favorable para BTC, también puede provocar volatilidad a corto plazo. Como la criptomoneda con mayor tamaño de mercado y reconocimiento, este evento emblemático también puede influir en el mercado de activos digitales en general.

¿Qué es el halving de Bitcoin?

El halving de Bitcoin es un evento económico que ocurre periódicamente, aproximadamente cada cuatro años o tras la minería de unos 210,000 bloques (con una media de un bloque cada 10 minutos). Este mecanismo, incorporado en el código original de Bitcoin, reduce en un 50% la recompensa por minería, de ahí su nombre “halving”.

Este mecanismo es una parte central del sistema de Bitcoin, ya que controla la cantidad de nuevos BTC que ingresan al mercado. Al disminuir la recompensa por minería, el halving ralentiza la creación de nuevos BTC, ayudando a controlar la inflación. Es un evento que suele generar gran atención y especulación en el mercado de criptomonedas.

La minería de bloques implica validar transacciones y registrarlas en bloques que se añaden a la cadena de bloques de Bitcoin. Cuando Bitcoin se creó por primera vez en 2009, la recompensa por bloque era de 50 bitcoins. Tras varias reducciones en los años, la recompensa actual es de 6.25 BTC por bloque.

¿Por qué ocurre el halving de Bitcoin?

El halving de Bitcoin forma parte de la política monetaria diseñada por su creador, Satoshi Nakamoto. La reducción en la velocidad de creación de nuevos bitcoins simula la escasez, similar a la de metales preciosos como el oro y sus características deflacionarias.

Bitcoin utiliza un mecanismo de consenso de prueba de trabajo(PoW), que requiere que los mineros resuelvan complejos problemas matemáticos con una gran capacidad computacional para añadir nuevos bloques a la cadena y recibir una parte de los bitcoins minados como recompensa. Aunque este proceso consume mucha energía, protege eficazmente la red y garantiza la autenticidad de las transacciones.

En contraste, Ethereum cambió a un mecanismo de consenso de prueba de participación(PoS) con la actualización “Ethereum 2.0” en septiembre de 2022. En este sistema, validadores seleccionados crean nuevos bloques en función de la cantidad de ETH que poseen y han apostado. Este método consume menos energía y mantiene la seguridad e integridad de la red.

Dato curioso: Hasta agosto de 2023, hay más de 19.46 millones de BTC en circulación, con un límite máximo de 21 millones. El halving reduce la velocidad de creación de nuevos BTC, extendiendo el tiempo necesario para que se extraigan los 21 millones. Quedan aproximadamente 31 halving por realizar. Con un ciclo de cuatro años, se estima que el último bitcoin será minado alrededor de 2140.

¿Cómo funciona el halving de Bitcoin?

Cada bloque de Bitcoin contiene transacciones nuevas en la red. Los mineros registran estas transacciones en la cadena de bloques y, a cambio, reciben una cantidad determinada de bitcoins como recompensa. La participación de numerosos mineros distribuidos globalmente previene ataques del 51%, mantiene una red descentralizada, y ningún minero o grupo puede controlar más del 50% del poder de hash, dificultando y encareciendo la manipulación de la cadena.

El proceso de halving de Bitcoin es completamente automático: el código ejecuta una “actualización” cada 210,000 bloques, reduciendo la recompensa que reciben los mineros por añadir bloques a la cadena.

¿Cuándo ocurrirá la próxima reducción a la mitad?

El halving de Bitcoin sucede aproximadamente cada cuatro años, tras la minería de 210,000 bloques. La cuarta reducción a la mitad está prevista para abril de 2024, cuando en el bloque 840,000 la recompensa por bloque se reducirá de 6.25 BTC a 3.125 BTC, marcando otro hito en el modelo económico de Bitcoin.

Cronología histórica del halving de Bitcoin

Cada halving se monitoriza y sigue mediante un temporizador de cuenta regresiva.

Dato curioso: Aunque el 100% de BTC se extraerá alrededor de 2140, para 2030 se estima que más del 98% de los bitcoins ya estarán minados.

¿Por qué es tan importante el halving de Bitcoin?

Bitcoin nació durante la crisis financiera global de 2008-2009, cuando las principales monedas fiduciarias como el dólar se depreciaron significativamente. Satoshi Nakamoto creó Bitcoin para hacer frente a los riesgos inflacionarios asociados a las monedas fiduciarias. Está diseñado con un límite fijo de 21 millones de unidades como reserva de valor.

El halving afecta directamente la cantidad de nuevos bitcoins generados en la red. Cada reducción en la recompensa por bloque limita la entrada de nuevos BTC al mercado, creando una escasez artificial.

A diferencia de otros activos deflacionarios, Bitcoin mantiene su valor mediante el mecanismo de halving, hasta que se hayan extraído los 21 millones de BTC.

El impacto del halving en el ecosistema se refleja principalmente en dos aspectos:

• Para los mineros: ayuda a validar bloques y mantener la descentralización
• Para los inversores: participar en la compra y tenencia de BTC

¿Cómo afecta el halving a los mineros?

El halving de Bitcoin reduce la recompensa por validar transacciones y añadir nuevos bloques, afectando directamente la rentabilidad de la minería. Aunque esto puede ser un desafío a corto plazo para algunos mineros, desempeña un papel clave en mantener el valor y la escasez a largo plazo.

Disminución de la recompensa por bloque

Tras el halving, la reducción en la recompensa por bloque impacta significativamente a los mineros, ya que sus ingresos por validar transacciones se reducen a la mitad. Esto puede hacer que mineros de menor escala o con menor eficiencia entren en pérdidas, favoreciendo la concentración del poder de hash en grandes actores y una mayor consolidación del ecosistema minero.

No obstante, si el valor de Bitcoin aumenta en el futuro, incluso con recompensas menores, la minería puede seguir siendo rentable. Los mineros pueden aprovechar mercados alcistas para minar y vender BTC a precios más altos, o usar coberturas en futuros para maximizar beneficios.

Impacto en la dificultad y rentabilidad de la minería

La reducción de recompensas puede disminuir temporalmente la dificultad de minería si algunos mineros dejan de ser rentables y desconectan sus equipos. Sin embargo, en el pasado, los halvings no han tenido un impacto significativo en la dificultad, ya que los mineros mantienen compromisos a largo plazo. La inversión en hardware es costosa, y cualquier cierre puede afectar las ganancias potenciales.

Históricamente, la dificultad no ha bajado tras los halvings, por lo que la mayoría de los mineros tienden a seguir minando tras el evento, esperando beneficiarse en el próximo ciclo alcista.

Seguridad de la red de Bitcoin

El halving puede influir indirectamente en la seguridad de la red al elevar la barrera de rentabilidad para los mineros. Si el precio de BTC no se recupera rápidamente, algunos mineros podrían verse forzados a cerrar, concentrando la minería en menos participantes y potencialmente facilitando ataques del 51%. Sin embargo, la red de Bitcoin, actualmente muy grande y descentralizada, tiene una capacidad de hash que hace muy difícil comprometer su seguridad con cambios menores.

¿Cómo afecta el halving a los inversores?

A diferencia de los mineros, que temen la reducción de ingresos, los inversores ven cada halving como una oportunidad para obtener grandes beneficios. La reducción en la creación de nuevos bitcoins puede aumentar su escasez si la demanda continúa creciendo, impulsando potencialmente el precio de BTC.

Aunque generalmente el halving favorece a BTC, puede generar volatilidad a corto plazo. Los traders e inversores reaccionan a la incertidumbre, provocando movimientos bruscos en los días y semanas previos y posteriores al evento.

No obstante, aunque el halving es un momento clave en la historia de Bitcoin, su impacto en el precio depende también de múltiples factores fundamentales:

• Condiciones macroeconómicas globales: cambios en tasas de interés de la Reserva Federal, etc.
• Sentimiento de inversores institucionales: aprobación regulatoria de ETFs de Bitcoin en spot puede aumentar interés institucional y elevar el precio.
• Desarrollo tecnológico del ecosistema: innovaciones como inscripciones en Bitcoin pueden influir en la demanda y atraer usuarios e inversores, potencialmente elevando el precio.
• Sentimiento general del mercado: cambios en la percepción del mercado de criptomonedas, influenciados por avances en IA y economía global, también pueden afectar el precio de BTC.

Según gráficos históricos y eventos pasados, el precio de Bitcoin tiende a subir notablemente en meses o un año tras el halving. Revisemos eventos anteriores y su impacto en el precio de BTC.

Predicciones de precio tras el halving de Bitcoin

Los datos históricos muestran que el efecto del halving en el precio de Bitcoin suele seguir un patrón:

• Fase de acumulación: Bitcoin experimenta cierta volatilidad (generalmente una tendencia alcista moderada), posiblemente impulsada por la acumulación previa al halving. Esto ocurrió en las tres primeras reducciones y en la actual. El ciclo de acumulación dura en promedio entre 13 y 22 meses, durante los cuales el precio se mantiene estable o en tendencia alcista.

• Mercado alcista: tras la fase de acumulación, suele seguir un período de 10 a 15 meses de mercado alcista. Durante este, BTC puede experimentar una caída severa en alguna ocasión, pero luego se recupera rápidamente y alcanza nuevos máximos.

• Mercado bajista: todos los ciclos alcistas posteriores a los halvings terminan en correcciones. La primera duró más de 600 días, las dos últimas aproximadamente un año.

El ciclo anterior empezó en una fase de acumulación, desde un mínimo en torno a los 3,300 dólares hasta cerca de 14,000 dólares. Luego, hubo un salto alcista que llevó a BTC a superar los 69,000 dólares. Sin embargo, como se mencionó, en el mercado alcista también se sufrió una caída significativa. Finalmente, la mayor criptomoneda por capitalización entró en un mercado bajista, con una caída superior al 77%.

Gráfico logarítmico del halving de Bitcoin

Basándonos en ciclos anteriores, podemos suponer que actualmente BTC está en una fase de acumulación previa al halving, con menos de un año de lateralización. Es probable que aumente la incertidumbre y surjan noticias contradictorias en torno a este evento. Sin embargo, la mayoría de analistas, inversores institucionales y modelos de predicción financiera mantienen una visión optimista para los próximos meses y años.

Si la historia se repite, es posible que veamos un período de lateralización o una pequeña corrección/ascenso en menos de un año (250-350 días), prolongando la fase de acumulación y preparando el mercado para un nuevo impulso alcista y mercado alcista.

Para las predicciones de precio, podemos usar el modelo de flujo de inventario de Bitcoin, que estima un valor cercano a 460,000 dólares en mayo de 2025 y cerca de 200,000 dólares en 2024. Sin embargo, los aumentos en el mercado alcista han ido siendo cada vez menores en porcentaje. Según la disminución porcentual en los aumentos anteriores, se estima que el incremento no superará el 500%.

Pero esto no considera el creciente interés institucional en EE. UU. ni la posible entrada de enormes capitales a través de ETFs de Bitcoin en spot, que podrían impulsar aún más el precio.

Expertos en mercado tienen las siguientes opiniones sobre el halving:

• La firma Pantera Capital estima que Bitcoin alcanzará unos 150,000 dólares en el próximo ciclo de cuatro años.
• El “indicador de precio mínimo” predice que BTC superará los 100,000 dólares antes de 2026.
• Jesse Mayers, inversor y autor, espera que BTC supere los 100,000 dólares, pero no antes del próximo halving.
• El autor de “Padre Rico, Padre Pobre”, Robert Kiyosaki, comparte la predicción de que superará los 100,000 dólares tras el halving.
• Adam Back, CEO de Blockstream (citado en el whitepaper de Bitcoin por Satoshi Nakamoto), predice que BTC alcanzará más de 100,000 dólares antes del próximo halving.
• Samson Mow, CEO de Jan3, coincide con Back, esperando que Bitcoin alcance nuevos máximos antes del halving.
• El banco de inversión Standard Chartered revisó su pronóstico de Bitcoin a 120,000 dólares para finales de 2024.
• La CEO de Ark Invest, Cathie Wood, confía en que para 2030 el precio de Bitcoin llegará a 1.5 millones de dólares.

¿Cómo afecta el halving de Bitcoin a otros activos criptográficos?

Dado que Bitcoin es la criptomoneda más grande por capitalización y dominio de mercado, su comportamiento influye en la dirección de la mayoría (si no todos) de las altcoins. Algunas altcoins, como Ethereum(ETH), mantienen una fuerte correlación con Bitcoin.

Cuando Bitcoin experimenta movimientos importantes por el halving, puede afectar al mercado en general, incluyendo altcoins como Ethereum.

El reconocido estratega de criptomonedas Michael van de Poppe compartió recientemente su visión sobre el mejor momento para invertir en altcoins antes del halving. Señala que la ventana ideal para invertir en altcoins es entre 8 y 10 meses antes del halving, cuando la confianza del mercado está en su nivel más bajo. Basándose en datos históricos y en ciclos de diferentes pares de criptomonedas, destaca que ETH/USD y ETH/BTC alcanzaron sus mínimos en septiembre de 2019 y octubre de 2015, respectivamente, exactamente 252 días antes del halving de Bitcoin en esas fechas.

Nota: Si la historia se repite, estos pares podrían tocar fondo a finales de agosto o principios de septiembre de 2023.

Estrategias de inversión para el halving de Bitcoin

El próximo halving en 2024 y su fase previa pueden generar una volatilidad significativa en los precios. El interés creciente de los inversores puede crear oportunidades de beneficio en el trading de Bitcoin. Algunas de las principales estrategias son:

1. Comprar y mantener Bitcoin

Para quienes son principiantes y no quieren perderse la posible subida tras el halving, comprar BTC y mantenerlo hasta el próximo mercado alcista puede ser una buena estrategia. Aprovecha la alta liquidez para entrar y salir rápidamente.

2. Estrategia de inversión dollar-cost averaging (DCA) en Bitcoin(

Si prefieres una estrategia de inversión a largo plazo en lugar de intentar cronometrar el mercado, o simplemente no quieres asumir una posición grande de inmediato, invertir en BTC mediante DCA es una buena opción. Consiste en invertir cantidades pequeñas en intervalos regulares para promediar el precio de entrada.

) 3. Utilizar herramientas de trading automatizado

Automatiza tus inversiones en BTC para maximizar beneficios. Herramientas como inversión periódica, trading de grid, reequilibrio inteligente, pueden ayudarte a gestionar la volatilidad del mercado provocada por el halving. Configura tus parámetros y deja que las órdenes se ejecuten automáticamente.

4. Operar en el mercado spot

Si quieres adoptar una postura más activa durante el halving, puedes hacer trading en el mercado spot en lugar de solo mantener. La alta liquidez y la variedad de pares ofrecen oportunidades de trading. Aprovecha el análisis técnico, fundamental y el sentimiento del mercado para sacar partido al evento.

5. Trading de futuros de Bitcoin

Para traders con mayor apetito por riesgo y potencial de ganancia, abrir posiciones en futuros de Bitcoin (long o short) puede ser una estrategia para aprovechar la volatilidad relacionada con el halving. Es una forma efectiva de especular sobre los movimientos de precios en los próximos meses.

Es fundamental investigar a fondo. El apalancamiento puede ampliar pérdidas si no se gestiona correctamente. Usa stops adecuados para asegurar beneficios o limitar pérdidas. Existen muchas herramientas avanzadas para controlar las emociones en el trading.

6. Ingresos pasivos con Bitcoin

Además de hacer trading, puedes aprovechar oportunidades de ingresos pasivos, como staking o locking de activos, para aumentar tus criptomonedas. Diversifica con productos de inversión que generen rendimientos pasivos, maximizando el uso de tus BTC. Puedes aportar liquidez en plataformas o participar en productos de ahorro.

Para profesionales interesados en mayores rendimientos, los productos estructurados pueden ofrecer mejores oportunidades de capitalización. Busca promociones y ofertas limitadas para obtener mayores beneficios.

7. Arbitrage en el mercado P2P de Bitcoin

Explora plataformas P2P para buscar oportunidades de arbitraje, comprando barato y vendiendo caro en diferentes mercados o plataformas, aprovechando las diferencias de precio.

Recursos adicionales para aprender

• Cómo comprar Bitcoin###BTC(
• ¿Qué es un ETF de Bitcoin? Todo lo que necesitas saber
• Celebrando el Día de la Pizza de Bitcoin: hitos importantes
• ¿Es Bitcoin una cobertura contra la inflación?
• Cuenta regresiva para el halving de Litecoin 2023: información esencial

Preguntas frecuentes sobre el halving de Bitcoin

) 1. ¿Se puede predecir cuándo será la próxima reducción a la mitad?

Sí, el halving es completamente predecible. Se calcula según el calendario de la cadena, que reduce la recompensa cada 210,000 bloques.

2. ¿Cuándo ocurrió la última reducción a la mitad?

La última ocurrió el 11 de mayo de 2020, cuando la recompensa bajó de 12.5 BTC a 6.25 BTC. Este evento marcó la tercera reducción a la mitad en la historia de Bitcoin.

3. ¿Cuál será el impacto a largo plazo en el precio?

El halving reduce la oferta de nuevos bitcoins, lo que puede impulsar el precio si la demanda se mantiene alta. Sin embargo, no hay garantías, ya que otros factores también influyen en el precio. La historia muestra que Bitcoin tiende a subir tras el halving, pero el mercado de criptomonedas está influenciado por múltiples variables, y resultados pasados no garantizan resultados futuros.

4. ¿El halving afecta la velocidad o los costos de las transacciones?

El halving en sí no afecta directamente la velocidad o los costos de las transacciones, pero puede estar relacionado con congestión en la red y dificultad de minería.

5. ¿Qué pasa cuando se extraen los 21 millones de bitcoins?

Una vez que se hayan minado todos los 21 millones, no se crearán más bitcoins nuevos, y los mineros solo ganarán por las tarifas de transacción.

6. ¿Existen otros activos con mecanismos de halving?

Sí, otros como Litecoin también usan mecanismos similares de reducción a la mitad.

7. ¿El halving es bueno o malo?

Depende de quién lo pregunte. Para los mineros, puede ser negativo a corto plazo por la reducción de ingresos, pero si el mercado sube, la rentabilidad puede mantenerse. Para los poseedores y traders, el halving puede ser una oportunidad para que el precio suba.