بدعم من تعزيز ثقة المستثمرين المؤسسيين وتدفق الأموال بسرعة، تتجمع أسعار سولانا لإختراق مستوى 200 دولار. على الرغم من تعرضها لتراجع في الأسعار بنسبة 15٪ خلال الأسبوع الماضي، إلا أن سولانا نجحت في الحفاظ على منطقة الدعم الحيوية بين 150 و 160 دولار. خاصة أن صندوق تداول سولانا (ETF) جذب خلال الأيام الثمانية الماضية أكثر من 3.23 مليار دولار من التدفقات الإجمالية، ووصل اليوم فقط إلى أكثر من 29 مليون دولار، مما يدل بقوة على أن الطلب المؤسسي أصبح القوة المهيمنة في السوق.

على الرغم من أن بروتوكول الإقراض اللامركزي Aave (AAVE) أظهر أداءً قويًا مؤخرًا من حيث العائد والإيرادات، حيث ارتفعت أرباح الربع إلى 12.686 مليون دولار، مسجلة رابع أعلى رقم منذ عام 2020، إلا أن نشاطه على السلسلة شهد تباينًا غير معتاد. تظهر البيانات أن القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) لـ Aave خرجت خلال يوم واحد فقط بمقدار 682 مليون دولار، مما يشير إلى أن المستثمرين على المدى الطويل يقومون بسحب الأموال وتحويلها إلى عملات مستقرة، وهو ما يتناقض بشكل واضح مع رهانات المتداولين في المشتقات والمتداولين على السوق الفوري الذين يتوقعون ارتفاع الأسعار. هذا التباين بين العائد وتدفقات رأس المال يضع ضغطًا هبوطيًا كبيرًا على سعر AAVE على المدى القصير.

مع تقلص مكافأة بيتكوين (Bitcoin) وتقلبات العالم المتزايدة، يواجه عمال مناجم البيتكوين اختبارًا صارمًا لقدرتهم على تحقيق الأرباح. حاليًا، يتبقى فقط 3.125 بيتكوين من مكافأة الكتلة، وأصبحت رسوم المعاملات الدافع الرئيسي للدخل للحفاظ على أمان الشبكة. على الرغم من أن قوة الحوسبة الشبكية (hashrate) لا تزال عند مستوى مرتفع يقارب 1.12 ZH/s، إلا أن انخفاض سعر الهاش (hashprice) وتكاليف الطاقة الثابتة يجبر عمال المناجم على التوجه نحو أعمال متنوعة مثل استضافة الذكاء الاصطناعي، والمراوغة في استهلاك الطاقة للحفاظ على العمليات. يتركز اهتمام السوق الآن على: كيف ستتطور حدود النفقات التشغيلية (OPEX) وتكاليف الهجوم في ظل استمرار عدم استقرار هيكل الرسوم.

تُظهر البيانات على السلسلة أن شركة صندوق إيثريوم التي يدعمها جو لوبين، أحد المؤسسين المشاركين لإيثريوم، وهي شركة SharpLink Gaming (رمز السهم: SBET)، قامت في 7 نوفمبر بتحويل 4364 من إيثريوم (ETH) إلى البورصة، بقيمة حوالي 14.47 مليون دولار. جاء هذا التحرك في وقت تراجع فيه قيمة صافي الأصول (mNAV) للشركة إلى 0.82، كما أدى تراجع السوق الكلي للعملات المشفرة إلى انخفاض قيمة ETH التي تمتلكها الشركة. وبسبب هذا الخبر، انخفض سعر سهم SBET بنحو 8% عند إغلاق التداول يوم الخميس، وبلغت نسبة الانخفاض الشهري 42%، مما يعكس حذر السوق من عمليات البيع من قبل المؤسسات وتدفقات الأموال الخارجة.

مكتب الخدمات المالية الياباني (FSA) أعلن رسميًا يوم الجمعة عن دعم مشروع تجريبي للعملات المستقرة بقيادة أكبر ثلاثة بنوك وهي: بنك ميزوهو (Mizuho Bank)، مجموعة ميتسوبيشي يو إف جي المالية (MUFG)، ومجموعة سوميتومو ميتسوي المالية (SMBC). يهدف هذا التجربة إلى استكشاف كيفية إصدار مجموعات البنوك المتعددة للعملات المستقرة التي تتوافق مع تعريف "أداة الدفع الإلكتروني" في القانون الياباني، مع ضمان الامتثال التنظيمي وتسريع تحديث نظام الدفع المحلي. يُعد هذا المشروع التجريبي أول مشروع رسمي ضمن "مشروع الابتكار في الدفع" (PIP) التابع لـ FSA، ومن المقرر أن يستمر بدءًا من نوفمبر 2025، مما يمثل خطوة مهمة لليابان في مجال الابتكار في المدفوعات باستخدام تقنية البلوكشين.

ماراثون ديجيتال هولدينجز (MARA) في تقرير أرباح الربع الثالث لها، أعلنت بشكل غير رسمي عن تحول واضح في السياسات: الشركة ستقوم الآن ببيع جزء من البيتكوين التي تم تعدينها حديثًا (BTC) لتمويل عملياتها. يأتي هذا التحرك في ظل مواجهة الصناعة لانخفاض سعر الهاش، وتراجع الرسوم، وارتفاع نفقات رأس المال. يبلغ متوسط تكلفة الكهرباء التي تدفعها MARA حوالي 0.04 دولار لكل كيلوواط ساعة، وتكلفة شراء البيتكوين في الربع الثالث حوالي 39,235 دولارًا لكل بيتكوين. مع احتمال أن يحذو المزيد من شركات التعدين حذو هذه الاستراتيجية "التشغيل يتفوق على التخزين"، بالإضافة إلى تدفقات البيانات إلى بورصات CEX الرئيسية، فإن ضغط البيع من قبل المعدنين وسحب الصناديق المتداولة في البورصات قد يشكل تهديدًا جوهريًا لسيولة السوق.

عملة Pi تكتسب شهرة عالمية بفضل "التعدين عبر الهاتف بدون تكلفة"، وجذبت أكثر من 47 مليون عضو. في 20 فبراير 2025، تم إطلاق شبكة Pi الرسمية، وفتح التداول على البورصات الرئيسية، حيث انخفض سعر عملة Pi عند الافتتاح إلى 1.54 دولار أمريكي (حوالي 36 نينيا). تثير قضايا KYC وخصوصية البيانات، وآليات جذب المستخدمين التي يُشتبه في أنها تسويق متعدد المستويات، وتكرار تأجيلات الإطلاق من قبل الفريق الرسمي، جدلاً واسعًا على منتدى PTT حول عملة Pi، مع اتهامات بالاحتيال.

وافق مساهمو تسلا رسميًا على خطة رواتب غير مسبوقة تربط بشكل عميق مصير الرئيس التنفيذي إيلون ماسك بمستقبل الشركة على مدى السنوات العشر القادمة. إذا تم تنفيذ هذه الخطة بالكامل، فإن أرباح ماسك المحتملة قد تصل إلى ما يقرب من تريليون دولار، مما يجعله أكبر اتفاق رواتب تنفيذي في تاريخ الشركات العالمية. لا يُعد هذا التصرف مجرد تصويت على ثقة في قيادة ماسك، بل هو أيضًا رهان كبير على تحول تسلا إلى شركة متخصصة في الذكاء الاصطناعي والروبوتات.

أشار المحلل المعروف زاك ريكتور إلى أن إمكانات سوق XRP في السنوات العشر القادمة قد تصل إلى 30 تريليون دولار، ويعزى ذلك بشكل رئيسي إلى اعتماد المؤسسات وتوكننة الأصول في العالم الحقيقي. بحلول عام 2033، قد يصل حجم نمو الأصول المرمّزة إلى ما بين 12 تريليون دولار و 23 تريليون دولار، ومن المتوقع أن يصل حجم المعاملات على السلسلة إلى ما بين 20 تريليون دولار و 30 تريليون دولار.

الرئيس الأمريكي دونالد ترامب أدلى في 5 نوفمبر خلال منتدى الأعمال الأمريكي في ميامي بتصريح جريء حول الاقتصاد، داعياً إلى بناء الولايات المتحدة لتصبح "الدولة الرائدة في العالم في البيتكوين". أعلن أن حكومته وقعت أمرًا تنفيذيًا تاريخيًا لإنهاء "حرب" الحكومة الفيدرالية على العملات المشفرة، مع وضع السلطات التنفيذية كمؤيد قوي للابتكار الرقمي.
منذ فوز ترامب في انتخابات 2024، ارتفع سعر البيتكوين (Bitcoin) من حوالي 69000 دولار إلى أكثر من 100000 دولار، وحقق أعلى مستوى له على الإطلاق عند 122800 دولار في عام 2025، مما يبرز التأثير الكبير للدعم السياسي على مزاج السوق للعملات المشفرة.

اتخذت الحكومة الأسترالية إجراءات حاسمة وأعلنت فرض عقوبات جديدة على أربعة كيانات وشخص واحد مرتبطين بأنشطة الشبكة غير القانونية لكوريا الشمالية، بما في ذلك قيود مالية وحظر سفر. يهدف هذا الإجراء إلى قطع المصدر غير القانوني لدخل الجماعات الإجرامية الإلكترونية في كوريا الشمالية التي تستخدم العملات المشفرة لتمويل أسلحة الدمار الشامل (WMD) وخطط الصواريخ الباليستية. تتعاون أستراليا بشكل وثيق مع شركائها العالميين مثل الولايات المتحدة وكوريا الجنوبية لزيادة الضغط الدولي وتفكيك شبكات غسيل الأموال وسرقة العملات المشفرة التي تتزايد بشكل متصاعد في كوريا الشمالية، لضمان أمن الفضاء الرقمي الوطني.

الرئيس ترامب ألقى خطابًا هذا الأسبوع في منتدى الأعمال الأمريكي في ميامي، حيث زعم أن العملات المشفرة "خففت بشكل كبير من ضغط الدولار"، ووصف الولايات المتحدة بأنها "العملاق الأكبر في البيتكوين" و"عاصمة العملات المشفرة في العالم". ومع ذلك، تظهر الأسس الاقتصادية وجود تناقضات داخلية. تاريخيًا، يظهر أن البيتكوين ومؤشر الدولار الأمريكي (DXY) مرتبطان بعلاقة سلبية، حيث يبلغ معامل الارتباط حوالي -0.7، مما يعني أن قوة الدولار عادةً ما تكبح سعر البيتكوين، في حين أن ضعف الدولار يدفع سعر البيتكوين للارتفاع.

الرئيس الأمريكي دونالد ترامب اعترف لأول مرة في 6 نوفمبر أن جزءًا من تكاليف سياساته الجمركية قد يتحملها المستهلكون الأمريكيون، مما يمثل تحولًا في موقفه من المقولة الطويلة "الشراء من الخارج على حساب الآخرين". في الوقت نفسه، ينظر أعلى محكمة في الولايات المتحدة في دستورية صلاحياتها الواسعة في فرض الرسوم الجمركية، وقد يكون لقرارها تأثير عميق على سياسة التجارة الأمريكية واستدامة سلاسل التوريد العالمية والاقتصاد الكلي. أعرب قطاع الأعمال عن قلقه الشديد، خاصة قادة صناعات الألعاب والمنسوجات، الذين يواجهون تحديات تكاليف الرسوم الجمركية المرتفعة.

أعلنت هيئة المالية اليابانية (FSA) رسميًا دعمها لمشروع تجريبي للعملة المستقرة الذي يشارك فيه أكبر ثلاثة بنوك في البلاد، مما يمثل خطوة حاسمة نحو الابتكار في مجال الدفع في اليابان. جمع هذا الاختبار بين بنك ميسوهو، ومجموعة ميتسوبيشي يو إف جي المالية (MUFG)، وبنك سوميتومو ميتسوي (SMBC)، بهدف إصدار عملة مستقرة للاستخدام في المدفوعات من خلال جهود مشتركة. كما يشارك في التحالف شركة ميتسوبيشي شيمبون، وشركة Progmat، وبنك ميتسوبيشي يو إف جي للثقة.

بتوقيت بكين اليوم الساعة 16:00، ستنتهي صلاحية خيارات البيتكوين (Bitcoin) بقيمة إجمالية تتجاوز 5.4 مليار دولار و إيثريوم (Ethereum) في بورصة ديريبوت. على الرغم من تحذيرات المحللين من ضعف هيكل السوق وإشارة إلى "نهاية الدورة"، إلا أن المتداولين يواصلون البيع على المكشوف للتقلبات ويتبعون استراتيجيات معقدة لإدارة المخاطر.
حاليًا، سعر أقصى ألم (Max Pain) للبيتكوين يقبع عند 107,000 دولار، بينما يحافظ إيثريوم على دعم قرب 3,800 دولار. وبسبب تركيز العديد من العقود غير المفتوحة حول سعر التنفيذ الرئيسي، فإن اقتراب موعد انتهاء الصلاحية قد يثير تقلبات حادة في السوق ويختبر ثقة كل من المشتري والبائع.

في عمر 19 عامًا فقط، جمع بارون ترامب ثروة تقدر بـ 150 مليون دولار، وذلك بشكل رئيسي من خلال شركة World Liberty Financial (WLFI) المرتبطة بعلامة ترامب التجارية. بحلول نهاية عام 2024، أطلقت WLFI رمز حوكمة، وجمعت بسرعة مئات الملايين من الدولارات من خلال بيع الرموز والتداول المؤسسي. ولكن إذا قررت هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) أن WLFI تعتبر أوراق مالية غير مسجلة، فإن المسؤولين قد يواجهون مسؤولية كبيرة، وقد يتعرض المستثمرون الأفراد لخسائر كبيرة.

شركة إدارة الأصول Bitwise تواصل بنشاط دفع عملية إصدار صندوق تداول العملات الرقمية الفوري Dogecoin، حيث قدمت التعديل الرابع على طلب S-1 إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (U.S. SEC)، وكشفت عن رموز التداول BWOW، ومعدل الرسوم الإدارية، وإعفاءات الرسوم وغيرها من التفاصيل الرئيسية. تشير هذه الخطوات إلى أن إدراج صندوق تداول العملات الرقمية الفوري Dogecoin على وشك الانتهاء، مع تحديد الموعد النهائي لاتخاذ القرار في 12 نوفمبر.
بدعم من هذا الخبر، شهد سعر Dogecoin (DOGE) ارتفاعًا في السوق الفوري وسوق المشتقات، مع تزايد التوقعات بشأن صندوق ETF الخاص بـ Meme Coin.

وفقًا لأحدث دراسة نشرتها جامعة كولومبيا (جامعة كولومبيا)، هناك حالات تضخيم خطيرة في حجم التداول على منصة السوق التنبئية الرائدة في مجال التشفير Polymarket بسبب عمليات التداول "الاصطناعية" (Wash Trading). كشفت الدراسة أن "التداول الاصطناعي" يشكل تقريبًا 25% من جميع عمليات البيع والشراء على Polymarket خلال السنوات الثلاث الماضية.
على الرغم من أن الدراسة أشارت إلى أن منصة Polymarket نفسها غير مسؤولة عن ذلك، إلا أن الهيكل القائم على التشفير قد يسهل عمليات التداول الاصطناعي. تظهر البيانات أن في سوق الرياضة، تنتشر عمليات التداول الاصطناعي بشكل كبير، حيث تمثل نسبة تصل إلى 45%، مما يثير الشكوك حول النشاط الحقيقي وفعالية المعلومات في الأسواق التنبئية.

تيثر تتدخل كـ "حوت ضخم"، وتظهر بيانات السلسلة أنه في 6 نوفمبر، سحب تيثر 961 بيتكوين من عنوان البورصة، بقيمة سوقية تقارب 97.18 مليون دولار. هذه ليست حادثة فردية، بل هي أحدث خطوة منذ أن أطلقت في عام 2023 سياسة "استثمار 15% من الأرباح الصافية في البيتكوين". رصيد تيثر من البيتكوين بلغ إجمالاً 87,296 بيتكوين، وتقدر قيمته الحالية وفقًا للسعر الحالي بـ 8.84 مليار دولار.