AI Agent在Web3的快速崛起

2024年以来，AI Agent在Web3世界中迅速崛起,大量围绕智能体的实验正在兴起。从整个AI全链条来看,AI Agent不仅像接口一样承担"交互与执行层"的角色,更是一种面向用户的智能产品形态。作为模型能力与具体业务应用之间的中介桥梁,它将底层AI模型封装成具备任务导向与自治能力的智能体,直接服务于用户自主执行任务并产生真实的经济活动。

AI Agent协议栈层级

在整个AI Agent协议栈中,可以将其划分为三个主要层级:

1. 基础设施层:为智能体提供最底层的运行支持,是所有Agent系统构建的技术根基。

   • 核心模块:包括Agent Framework和Agent OS,为Agent的生命周期管理提供核心能力。
   • 支持模块:如Agent DID、Agent Wallet & Abstraction、Agent Payment/Settlement。

2. 协调与调度层:关注多智能体之间的协同、任务调度与系统激励机制,是构建智能体系统"群体智能"的关键。

   • Agent Orchestration:统一调度和管理Agent生命周期、任务分配和执行流程。
   • Agent Swarm:强调分布式智能体协作,具备高度自治性、分工能力和弹性协同。
   • Agent Incentive Layer:构建Agent网络的经济激励系统。

3. 应用层:

   • 分发子类:包括Agent Launchpad、Agent Marketplace和Agent Plugin Network等
   • 应用子类:涵盖AgentFi、Agent Native DApp、Agent-as-a-Service等
   • 消费子类:Agent Social / Consumer Agent为主,面向消费者/娱乐/社交等轻量场景
   • Meme:借Agent概念炒作,通常缺乏实际的技术实现和应用落地

AgentFi:工程可行与价值可证的落地方向

2024年初,专注"协调调度+激励机制"的平台型Agent项目率先引发关注。但2024年底,真正引爆行业热度的是以Virtual Protocol为代表的Agent Launchpad项目,以及大量AI Agent Meme代币项目。

相比之下,平台类或框架类Agent项目的长期价值则取决于是否能围绕真实业务场景构建"闭环的智能协同网络"。在行业逐步从叙事走向实用的过程中,具备工程落地能力、能够真实交付价值的AI团队将成为关键推动者。AgentFi可能是当前阶段最有潜力实现"工程可实现性+业务可用性"平衡的演进方向。

当前链上资产结构和Agent可自动化程度来看,AgentFi的实际落地方向主要集中在以下几个板块:

1. 借贷类(Lending Agent):以自动化利差套利与跨协议资金调度为主,帮助用户在多借贷市场中优化存借贷收益。

2. 交易类(Trading Agent):多聚焦在"意图式的自动化执行"而非"智能盈利",产品逻辑偏向"交易助理Copilot"。

3. 流动性挖矿/LP管理类(Liquidity Agent):聚焦于如Uniswap V3等集中式LP策略自动化执行、波动率感知下的智能调仓等。该方向技术挑战最大,但长期潜力与创新空间最强。

Theoriq:Agent Swarm的流动性管理演进

Theoriq旨在通过协调AI智能体集群(Agent Swarm)实现智能体经济,而链上流动性管理与收益优化是其重要的应用场景之一。Theoriq的旗舰产品Alphaswarm选择了AgentFi中技术门槛最高的流动性管理作为切入点。

Theoriq Alpha Protocol与AlphaSwarm正式主网上线之旅

2025年5月29日,Theoriq对外发布其主网上线的路线图,将Theoriq Protocol更名为Theoriq Alpha,同时公布Theoriq Alpha上的首个旗舰应用AlphaSwarm,旨在更好体现其在"Agentic Economy"中的定位与多智能体协作核心,并定于2025年7月启动主网。

Theoriq Alpha Protocol:为Agent协作打造的通信与执行协议栈

Theoriq Alpha Protocol是Theoriq推出的去中心化协议,专为支持多智能体在链上协作、执行复杂金融任务与优化流动性而设计。其核心特征有:

• 消息与协调机制:支持安全认证的Agent间和用户-智能体间通信。
• Agent公共注册系统:所有Agent将拥有链上永久ID与链下元数据。
• 可配置Agent模板:提供无代码参数设置,支持定制化策略逻辑。
• 开发者接入工具:提供无状态REST API与官方Python SDK。
• AlphaStudio用户终端:提供一站式Agent管理与交互平台。

Theoriq AlphaSwarm:首个具象落地的Swarm Agent系统

AlphaSwarm是构建于Theoriq Alpha Protocol之上的首个旗舰级多智能体系统,由三类核心智能体组成:

• AlphaSwarm Portal Agent:感知用户钱包状态,作为入口协调器。
• AlphaSwarm Knowledge Agent:接入链上/链下数据,生成精准洞察与策略判断。
• AlphaSwarm LP Assistant Agent:基于设定参数生成链上交易提案,实现自动化流动性管理。

三者共同构成一个任务发现-数据分析-策略生成-链上执行的完整闭环流程,让用户无需手动操作,即可完成资产配置与动态调整。

Theoriq生态合作与社区发展

Theoriq正在打造一个涵盖AI基础设施、数据协作、算力加速与社区共建的多维生态网络,并与多家顶尖科技公司和Web3基础设施项目达成深度合作。在数据与计算层面,Theoriq正在与多个关键基础设施合作伙伴构建模块化能力网络。

在社区层面,Theoriq启动了"Infinity Swarm"全球大使计划,面向内容创作者与社区建设者设立多个等级,提供早鸟访问权限、USDC奖励、线下活动门票与限量周边等激励措施。

Theoriq Alpha构建了一个由四大核心参与者共同驱动的生态飞轮机制:

• AI开发者:包括Agent构建者、AI框架、数据提供方与AI Infra团队。
• DeFi协议方:如DEX、收益协议、做市商、Intent协议与Vault等。
• Token项目方:具备资金储备与社区基础的项目方。
• 代币持有者:作为最直接的利益相关方。

代币经济模型设计及治理安全机制

2025年7月,Theoriq正式公布了其代币经济模型设计,明确定位$THQ为去中心化智能体网络的核心"燃料"。$THQ总供应量固定为10亿枚,代币分配结构如下:

• 24%分配给核心贡献者
• 30%分配给投资机构
• 18%用于社区激励
• 28%注入国库(Treasury)

$THQ持有者参与网络获得多元化的激励方式:

• 协议访问费用
• 直接激励与生态奖励
• 智能体激励与委托机制
• 国库管理

与其他主流Crypto-AI项目相比,Theoriq的$THQ展现出鲜明的结构性差异,集权限授予、收益分配与行为问责于一体的"智能体权限调度器"。

项目融资及团队背景

Theoriq背后的开发团队ChainML已完成两轮融资:2022年9月获IOSG Ventures领投的400万美元种子轮;2024年5月完成由Hack VC领投的620万美元种子轮扩展轮。

Theoriq团队由来自Google、ConsenSys、Goldman Sachs、Dell等科技与金融巨头的AI专家与区块链工程师组成,致力于构建一个去中心化的智能体协同网络。

Agent市场的竞争格局

Theoriq是专为DeFi场景打造的多智能体协作中枢,聚焦Agent如何协同执行真实资产管理任务。与通用型Agent网络Olas、Talus不同,Theoriq明确聚焦DeFi资金密集、交互频繁的链上应用场景。

Virtual Protocol致力于构建"Agent间可信商业交易协议"(ACP),推动Agent自主发单、履约、付款与评价流程的标准化。虽然Virtual和Theoriq都强调Agent网络协作,但侧重点不同。

围绕AgentFi + DeFi流动性管理这一细分方向,Theoriq Alpahswarm所处的赛道竞品并不多,其核心技术门槛高、工程落地复杂性强。

总结:商业逻辑、工程实现及潜在风险

商业实用性:智能体经济的真实可落地场景

Theoriq明确聚焦于DeFi的核心痛点——流动性管理与自动化资产运营,代表了AgentFi从概念走向实用的关键路径。这一定位不仅具备坚实的现实需求基础,也有清晰的商业应用路径,成为AgentFi赛道中叙事落地代表。

工程实现性:极具挑战但可实现且值得做

Theoriq构建了覆盖Alpha Protocol与AlphaSwarm架构的完整工程体系,引入LLM、强化学习(RL)与链上实时信号处理,推动智能体系统向策略化、自适应演进,构成其长期竞争力的核心。

在市场由"叙事驱动"逐步转向"工程兑现"与"场景价值"比拼的趋势下,Theoriq是少数同时具备"工程实现性"与"商业可用性"的项目之一,凭借扎实的底层能力、明确的场景契合度与强适配的DeFi市场基础,具备成为AgentFi长期基础设施标的的潜力。