了解加密貨幣騙局：在幾分鐘內抹去數百萬的詐騙

當你將辛苦賺來的錢投入看似下一個重大加密貨幣機會的時候，卻眼睜睜看著開發者帶著所有資金消失，你就已經成為了加密貨幣騙局中的地毯拉扯。這不是理論上的風險——而是在大規模發生。僅在2024年，根據Hacken的資料，就有$192 百萬美元因騙局被洗劫一空，而Immunefi則報告因騙局、詐騙和詐騙合計損失超過$103 百萬美元，較2023年相比驚人地上升了73%。

Solana區塊鏈已成為騙子們的主要獵場，這很大程度上歸功於由Pump.fun等平台推動的迷因幣爆炸。但這個威脅並不局限於某一條鏈，所有去中心化項目運作的區塊鏈都面臨著類似的風險。

機制揭秘：開發者如何執行完美的消失行動

加密貨幣騙局的運作方式其實相當簡單。一開始毫無危險——開發者推出一個新幣，並配合精心設計的行銷策略。他們在社交媒體上炒作，邀請影響者參與，描繪一個繁榮的願景。幣價逐漸攀升，投資者跟進購買，流動性池也因此積累資金。

然後，毫無預警地，開發者要麼完全抽走流動性池中的資金，要麼協調大規模拋售持有的幣。幣價在幾秒之內從$3,000崩跌到幾 cents。投資者只剩下一堆一文不值的數位資產。

可以用這個市場比喻來理解：想像一個攤販設了一個極具吸引力的攤位，吸引大量人潮蜂擁而至準備購買，然後突然收攤，帶著所有錢財消失在天涯。這個攤位只存在到收割資金的那一刻。

武器庫：四種主要的騙局手法

流動性抽走：最直接的方法

開發者在去中心化交易所(DEX)（如Uniswap或PancakeSwap）上創建幣，將其與以太坊或BNB等成熟的加密貨幣配對，並觀察流動性逐步累積。當資金足夠時，他們就會直接抽走所有流動性。沒有流動性，沒有人能賣出幣。幣就變成了投資者的金庫。

Squid Game幣就是用這個手法震撼登場的典範。2024年12月推出第二季後，騙子利用新一輪熱潮，推出仿冒幣，並抽走流動性池。結果一個幣價從$3,000多瞬間崩到接近零，約蒸發了$3.3百萬的投資資金。

限制賣出：合約陷阱

騙子在智能合約中植入惡意程式碼，允許購買但阻止賣出。買家可以進入，但不能退出。就像單向門一樣。這樣就卡住了資金，投資者在資產貶值的同時陷入恐慌。

大規模拋售：協調清倉

開發者持有大量幣，從一開始就積累了豐厚的庫存。在積極推廣、吸引足夠買家的情況下，他們會同步拋售所有持幣。市場供應瞬間爆炸，幣價崩盤，開發者獲利豐厚，而散戶則遭受災難性損失。

AnubisDAO事件就是這個策略的典範，開發者將幣價拉到一文不值。

硬性與軟性執行

硬性騙局：一夜之間發生——開發者消失，投資者幾乎瞬間失去所有。Thodex在2021年就用這個手法展現了恐怖的一面，幾乎瞬間蒸發超過$2 十億美元。軟性騙局則較為緩慢，團隊逐步放棄項目，同時保持最低限度的聯繫。投資者在數週或數月內血本無歸，卻未察覺結局已成定局。

識別潛在危險信號：在資金蒸發前的警訊

匿名或無法驗證的團隊

合法項目通常有可查證的創始人背景。搜尋LinkedIn、過去的專案、社群存在感。如果團隊成員是化名或毫無歷史，這是嚴重警訊。騙子藏身於此，因為他們打算消失。

缺少或不透明的源碼

開源碼讓社群可以審查。第三方安全審計增加可信度。如果開發者拒絕在GitHub上公開碼，或無法提供可信的審計報告，代表他們藏有秘密。透明度是騙局的天敵。

不切實際的回報承諾

保證年化回報率達百百分比且零風險的項目純屬幻想。沒有任何投資——不論是加密或其他——是完全沒有風險的。如果聲稱荒謬，絕對是騙局。

流動性無鎖定

流動性鎖定能防止開發者在特定期限內抽走資金(（理想狀況為3-5年）)。缺少這些鎖定的項目就像定時炸彈。務必用區塊瀏覽器驗證鎖定期限與真實性。

過度炒作而非實質內容

騙子在社交媒體上不斷推廣，邀請名人代言，投放炫目廣告，但提供的基本資訊卻少之又少。比較項目時，應看其技術和實用性，而非行銷噪音。高噪音通常代表內容空洞。

不均衡的幣分配

檢查幣的分配方式。如果創始人持有大量幣，內部人控制著賣壓。如果少數錢包持有大部分供應，協調拋售幾乎不可避免。仔細審查幣經濟模型——不尋常的分配常是崩盤前的徵兆。

無實際用途

問自己：這個幣解決了什麼問題？它在生態系中扮演什麼角色？純粹為投機而存在的項目缺乏內在價值和目的。當熱度消退，幣價也會跟著崩跌。

從災難中學習：五大騙局案例

Squid Game幣現象 (2021 & 2024)

2021年Netflix的《魷魚遊戲》首播時，騙子推出了以節目名稱命名的幣。一個幣價飆升超過45,000%，但關鍵是沒有人能賣出。CoinMarketCap發現該幣無法在PancakeSwap交易後，立即被標記為詐騙。

快轉到2024年：第二季於12月26日上映後，騙子在多條鏈（Base、Solana等）上推出假幣。安全公司PeckShield警告，許多仿冒幣崩盤率高達99%，充斥市場。社群成員指出，主要持幣者“看起來一模一樣”，顯示內部人已準備好在散戶資金湧入時拋售。

教訓： 流行文化事件容易吸引騙子。社群警覺比官方渠道更重要。

Hawk Tuah崩盤 (2024年12月)

網紅Hailey Welch於2024年12月4日推出了$HAWK 幣。十五分鐘內市值就達到$490 百萬美元——速度驚人。多個錢包同步拋售97%的流通幣，幣價崩跌93%，幾個月的漲幅在幾秒內化為烏有。Welch否認團隊賣幣，但區塊鏈證據顯示，賣家從未真正購買。

教訓： 名人代言若沒有責任，風險極高。技術上的反拋售機制若內部人掌控大量資源，也毫無用處。

OneCoin：十億美元的庞氏騙局 (2014-2017)

創始人Ruja Ignatova承諾OneCoin將與比特幣抗衡，並帶來天文數字的回報。事實上，OneCoin完全是庞氏騙局——新投資者的資金用來支付早期參與者。根本沒有真正的區塊鏈，只有一個SQL資料庫。

超過$4 十億美元在被監管機構關閉前蒸發。Ignatova在2017年消失，她的兄弟Konstantin則因詐騙和洗錢被逮捕並判刑。

教訓： 沒有區塊鏈不代表沒有騙局。庞氏結構也能用華麗的行銷包裝。

Thodex交易所搶劫 (2021年4月)

土耳其交易所Thodex聲稱遭遇駭客攻擊，突然關閉。事實上，創始人Faruk Fatih Özer策劃了一宗$2 十億美元的盜竊案。用戶無法提取資金。土耳其當局展開調查，逮捕數十名員工。Özer於2022年9月在阿爾巴尼亞被捕。檢方正尋求超過40,000年的合併監禁。

教訓： 交易所和幣一樣，也可能是騙局的目標。監管監督很重要。

Mutant Ape Planet NFT災難 (2022)

開發者打造了模仿正牌Mutant Ape Yacht Club的MAP NFT，承諾獨家獎勵、抽獎和元宇宙通行。募得290萬美元後，將資金轉入私人錢包並消失。開發者Aurelien Michel被逮捕，並被控詐騙。

教訓： NFT炒作也能催生高級詐騙。資產類型不是重點，意圖才是。

生存指南：如何保護自己

深入研究始於調查

徹底審查團隊——驗證LinkedIn、過去專案。逐字閱讀白皮書；合法項目會提供詳細的技術說明和路線圖。檢查是否按時達成公告的里程碑。透明項目會定期分享更新；封閉團隊則隱藏負面消息。

選擇可信交易所

有良好聲譽的平台會實施嚴格的安全措施，遵守法規，保持健康的流動性，並提供快速的客服支援。雖然不能百分百避免，但在知名交易所交易能大幅降低遇到詐騙幣的風險。

要求智能合約審計

第三方審計能在部署前找出漏洞。認可公司的審計報告代表對安全的承諾。用Etherscan等工具驗證部署的碼與GitHub上的公開碼是否一致。社群論壇和社交媒體的反饋也能提供額外驗證。

持續監控流動性指標

用區塊瀏覽器查看流動性池大小和鎖定期限。高且穩定的交易量代表真實市場活動。突然的交易量激增後崩盤則是操控的跡象。平台如CoinGecko和CoinMarketCap提供即時的流動性和交易量數據。

重視團隊驗證

有明確、可追溯的創始人，較不可能是騙局。曾經成功的創始人有專業聲譽要維護。化名團隊則毫無責任，沒有理由不跑路。

真誠參與社群

加入官方Discord、Telegram和Reddit社群。直接向團隊提問目標、時間表和技術細節。觀察社群的反應——合法項目會受到審查並認真回應。騙局則可能沉默批評者或展現異常一致的正面意見。

其他防護措施

分散投資多個項目，以降低單一失敗的風險。絕不投資超出自己能完全承受損失的金額——加密的波動性保證有時會造成損失。追蹤可信的加密新聞來源，參與安全討論，掌握最新的詐騙手法。

結語

加密市場的去中心化特性帶來真正的創新，但也為掠奪性開發者提供了完美的土壤。你已經了解了騙局的運作方式、騙子常用的手法，以及崩盤前的警示信號。

最可怕的是？大多數騙局其實是可以預防的。匿名團隊、缺少審計、鎖定社群、不切實際的承諾和不尋常的幣經濟模型，幾乎都在盜竊前出現。只要留意這些紅旗，就能識破。

你的防禦並非完美——沒有任何系統能阻止所有詐騙。但保持警覺、懷疑、深入研究，以及本文所列的策略，能大幅降低你的風險。加密貨幣市場獎勵有知識的投資者，也懲罰疏忽大意者。保持警覺，驗證一切，記住：如果某件事讓你感覺可疑，很可能就是。不要讓對百萬回報的幻想蓋過對明顯風險的常識。