Sự trỗi dậy của tài sản thực trong ngành tài sản tiền điện tử

Tài sản thế giới thực (RWA) như một loại tài sản mới nổi trong ngành tài sản tiền điện tử, đang dần thu hút sự chú ý rộng rãi. Đến tháng 5 năm 2024, quy mô thị trường RWA đã vượt qua 6,6 tỷ USD, phản ánh sự quan tâm mạnh mẽ và nhu cầu ngày càng tăng của các nhà đầu tư đối với sản phẩm tài chính đổi mới này. Sự trỗi dậy của RWA không thể tách rời khỏi sự ứng dụng rộng rãi của công nghệ blockchain. Thông qua việc mã hóa, các tài sản thực như bất động sản, hàng hóa và quyền sở hữu trí tuệ có thể được trình bày dưới dạng token kỹ thuật số trên blockchain. Quy trình này mang lại một số lợi ích chính:

1. Phân chia quyền sở hữu tài sản: Tài sản vốn không thể phân chia giờ đây có thể được tách thành các đơn vị nhỏ hơn dưới dạng token, cho phép nhiều nhà đầu tư tham gia hơn.

2. Tăng cường tính thanh khoản: Việc mã hóa đã đơn giản hóa quy trình giao dịch tài sản, hứa hẹn sẽ nâng cao tính thanh khoản của các thị trường không thanh khoản truyền thống.

3. Tăng cường tính minh bạch và an toàn: Công nghệ blockchain đảm bảo tính an toàn và minh bạch của các giao dịch, giảm thiểu rủi ro đối tác.

RWA thông qua việc mã hóa và đưa lên chuỗi, có thể trở thành nguồn thu nhập cho tài chính phi tập trung (DeFi). Dự kiến đến năm 2030, quy mô thị trường tài sản mã hóa sẽ đạt tới con số ấn tượng 10 nghìn tỷ USD.

Với sự quan tâm của các nhà đầu tư ngày càng tăng, một số nền tảng có khả năng chiếm ưu thế trong quá trình tăng trưởng này. RWA đang dần trở thành trung tâm của thị trường DeFi dựa trên cổ phần, tài sản vật chất và thu nhập cố định, các dự án liên quan đang liên tục xuất hiện.

Bài viết này sẽ đi sâu vào Dusk Network, một dự án cơ sở hạ tầng chú trọng đến tính tuân thủ trong lĩnh vực RWA của Web3. Sau một thời gian dài phát triển, mạng chính của Dusk dự kiến sẽ ra mắt vào quý 2 năm 2024, đánh dấu một cột mốc quan trọng của dự án.

Tổng quan về Dusk Network

Dusk Network là một nền tảng blockchain được thiết kế dành riêng cho tài sản tiền điện tử và tài chính phi tập trung. Nó tập trung vào việc phát hành chứng khoán kỹ thuật số, nhằm tự động hóa quy trình tuân thủ, đồng thời bảo vệ quyền riêng tư dữ liệu của người dùng và duy trì khả năng kiểm toán. Bằng cách tích hợp quyền riêng tư và sự tuân thủ, Dusk Network thúc đẩy giao dịch an toàn trên chuỗi cho RWA.

Mạng Dusk áp dụng cơ chế đồng thuận độc đáo, kết hợp giữa chứng minh cổ phần (PoS) và công nghệ mã hóa không biết, đảm bảo tính bảo mật và tuân thủ. Nền tảng này nhằm đơn giản hóa thị trường quy định bằng cách giảm thiểu các trung gian tốn kém, trong khi vẫn tuân thủ các tiêu chuẩn quy định.

Các đặc điểm chính

1. Giải pháp blockchain đáp ứng yêu cầu quy định: Dusk Network nhằm đáp ứng nhu cầu quy định của các tổ chức. Nó là một blockchain mã nguồn mở, công cộng, không cần cấp phép, cho phép các công ty ở mọi quy mô truy cập.

2. Tích hợp bảo vệ quyền riêng tư: Dusk cung cấp một hệ thống chú trọng đến quyền riêng tư cho việc mã hóa, thanh toán và giải quyết các công cụ tài chính. Họ đã phát triển giao thức Citadel, tích hợp hệ thống danh tính tự chủ vào blockchain Dusk, và phát triển phiên bản ngoại tuyến có tên là Shelter cho KYC bảo mật của các tổ chức. Người dùng có thể tùy chọn tiết lộ thông tin và bảo vệ dữ liệu.

3. Hợp đồng thông minh bảo mật: Dusk là một trong những blockchain đầu tiên có chức năng hợp đồng thông minh bảo mật gốc, có thể được sử dụng để tạo ra và phát hành chứng khoán token hóa có khả năng bảo mật. Điều này đơn giản hóa hoạt động kinh doanh, qua việc tự động hóa các dấu vết kiểm toán, giảm chi phí quản lý và pháp lý cũng như nâng cao hiệu quả tổng thể. Các tổ chức cũng có thể tận dụng những hợp đồng này, trong khi tuân thủ quy định, để tận dụng lợi thế của mạng công cộng cho các ứng dụng tài chính.

Công nghệ chứng minh không biết

Dusk áp dụng công nghệ chứng minh không biết (ZKP), công nghệ này cho phép xác thực mà không tiết lộ dữ liệu cơ bản. Bằng cách tích hợp PLONK - một công nghệ mã hóa không biết tiên tiến, Dusk đảm bảo bảo vệ quyền riêng tư mạnh mẽ.

Phân tích cạnh tranh thị trường

Mạng Dusk là một người tham gia độc đáo trong lĩnh vực RWA, tập trung vào tuân thủ quy định và bảo vệ quyền riêng tư. So với các đối thủ khác, lợi thế chính của Dusk nằm ở blockchain hỗ trợ quyền riêng tư, hợp đồng thông minh bảo mật và tuân thủ quy định, điều này khiến nó trở thành lựa chọn lý tưởng cho các dApps tài chính và tổ chức cần quyền riêng tư và tuân thủ.

Tuy nhiên, Dusk cũng phải đối mặt với một số thách thức: độ nổi tiếng thấp, giá trị thị trường nhỏ, và vẫn đang ở giai đoạn phát triển sớm. Hơn nữa, sự tập trung của nó vào quyền riêng tư và tuân thủ quy định có thể hạn chế sức hấp dẫn của nó đối với các dự án blockchain và DeFi rộng rãi hơn.

Kinh tế học token

DUSK coin là cốt lõi của Mạng Dusk, với các đặc điểm sau:

• Vốn hóa thị trường: khoảng 2.2072 triệu đô la Mỹ
• Cung lưu thông: 4.6962 triệu DUSK (chiếm 46.96% tổng cung tối đa)
• Tổng cung tối đa: 1 tỷ DUSK

Mục đích của token bao gồm staking và phần thưởng, thanh toán phí giao dịch và chi phí Gas, cũng như thanh toán trong mạng và làm tài sản thế chấp để phát hành tài sản kỹ thuật số.

Đội ngũ và hệ sinh thái

Mạng Dusk được lãnh đạo bởi Emanuele Francioni, Fulvio Venturelli và Jelle Pol, với các thành viên trong đội ngũ đến từ các tổ chức và công ty hàng đầu. Công ty đã huy động được một lượng lớn vốn thông qua nhiều vòng tài trợ, bao gồm ICO năm 2020 và vòng gọi vốn riêng tư ban đầu.

Mạng Dusk đang hợp tác với NPEX để phát triển sàn giao dịch chứng khoán đầu tiên ở châu Âu được điều khiển bởi blockchain, động thái này giúp Dusk chiếm ưu thế trong thị trường số hóa token ở châu Âu.

Triển vọng phát triển

Yếu tố tăng giá:

• Thị trường RWA có tiềm năng rộng lớn
• Cơ hội tài sản tiền điện tử trên thị trường tư nhân
• Sàn giao dịch chứng khoán đầu tiên ở châu Âu dựa trên blockchain
• Hỗ trợ nhiều ngôn ngữ lập trình đa dạng
• Chương trình tặng quà Dusk thúc đẩy sự phát triển hệ sinh thái
• Mạng chính sẽ ra mắt vào quý 2 năm 2024

Yếu tố giảm giá:

• Đối mặt với sự cạnh tranh khốc liệt từ các dự án RWA khác
• Thiếu sự quan tâm đáng kể từ các quỹ thông minh
• Tập trung vào cơ sở hạ tầng mã hóa tài sản thực có thể mang lại rủi ro chiến lược
• Điều hướng môi trường quy định phức tạp ở các khu vực pháp lý khác nhau là một thách thức

Khi Dusk Network tiếp tục phát triển công nghệ và hệ sinh thái của mình, vị thế của nó trong lĩnh vực RWA và blockchain bảo vệ quyền riêng tư dự kiến sẽ được củng cố thêm. Tuy nhiên, sự thành công của dự án sẽ phụ thuộc vào cách mà nó ứng phó với áp lực cạnh tranh, thu hút thêm nhiều nhà đầu tư tổ chức, và duy trì sự tuân thủ trong một môi trường quy định phức tạp.