Зрозуміти пропозицію, попит та їх застосування у інвестиціях

Коли мова йде про цінову політику на ринку, багато хто може вважати це складним питанням, але насправді все залежить від дуже простих базових факторів — що таке пропозиція і що таке попит. Обидва ці чинники є основними двигунами, що формують рух цін на ринку, будь то товарний ринок, фондовий ринок або інші фінансові ринки.

Що таке пропозиція і яку роль вона відіграє у ціні

Пропозиція в базовому розумінні — це кількість товару або послуги, яку продавці готові запропонувати за різними цінами. Коли ми побудуємо графік цієї залежності, отримаємо криву пропозиції (Supply Curve), кожна точка якої показує, яку кількість товару продавці готові запропонувати за певною ціною.

Пропозиція має характерну особливість — вона має тенденцію рухатися у напрямку зростання ціни. Якщо ціна зростає, продавці зацікавлені пропонувати більше товару, щоб отримати більший прибуток. Навпаки, при зниженні ціни кількість пропозиції зменшується. Цю закономірність називають закон пропозиції.

Крім ціни, на пропозицію впливають й інші фактори, такі як витрати на виробництво, технології, доступ до сировини та навіть податкові політики. Ці чинники можуть зміщувати криву пропозиції вперед або назад.

Попит і бажання споживачів

Попит — це кількість товару або послуги, яку покупці бажають придбати за різними цінами. Побудувавши графік, отримаємо криву попиту (Demand Curve), яка має протилежний нахил до кривої пропозиції.

Попит має обернену залежність від ціни: коли ціна зростає, бажання купити зменшується, і навпаки. Це пояснюється двома ефектами:

Ефект доходу — при зниженні ціни споживачі відчувають, що у них залишилось більше грошей, і можуть купити більше товару.

Ефект заміщення — при зниженні ціни на один товар люди частіше купують його замість більш дорогих альтернатив.

Попит також залежить від інших факторів, таких як рівень доходів споживачів, їхні вподобання, кількість покупців на ринку та очікування щодо майбутніх цін.

Рівновага — точка, де ціна і кількість збігаються

Цікавість економіки полягає в тому, що попит і пропозиція не працюють ізольовано. Вони перетинаються у точці, яку називають рівновага (Equilibrium), і саме тут ціна та кількість мають тенденцію залишатися стабільними.

Чому так відбувається? Якщо ціна підвищується вище рівноважної, продавці починають виробляти більше, але покупці купують менше, що призводить до надлишку товару. Щоб позбавитись надлишку, продавці знижують ціну. Навпаки, якщо ціна опускається нижче рівноважної, попит зростає, а пропозиція зменшується, що викликає дефіцит і підвищення ціни. Механізм саморегуляції забезпечує стабільність рівноваги.

Фактори, що впливають на пропозицію і попит у фінансових ринках

На фондовому та інших фінансових ринках попит залежить від таких чинників, як ліквідність системи, відсоткові ставки, довіра інвесторів до майбутньої економіки та очікування щодо прибутковості компаній.

Пропозиція ж формується через рішення компаній щодо збільшення капіталу або викупу акцій, вихід на нові ринки (IPO), а також регуляторні норми бірж. Ці чинники часто взаємодіють, спричиняючи постійні коливання цін акцій.

Застосування концепцій пропозиції і попиту у фундаментальному аналізі

Інвестори, що вивчають фундаментальні показники компаній, зазвичай дивляться на попит і пропозицію з точки зору ринкової вартості (Market Cap). Наприклад, хороші новини про очікуваний прибуток підвищують попит (збільшують ціну), тоді як погані — збільшують пропозицію (знижують ціну). Це допомагає прогнозувати майбутні рухи цін.

Техніка Demand Supply Zone для трейдингу

Трейдери часто використовують інструмент під назвою Demand Supply Zone для пошуку точок зміни цін.

Price Action — рух цін у вигляді свічок — може підказати баланс між попитом і пропозицією. Свічки зеленого кольору (закриття вище відкриття) свідчать про сильний попит, червоного (закриття нижче відкриття) — про сильну пропозицію.

Трейдери шукають зони попиту (Demand Zone) — області, де багато покупців готові купити, і зони пропозиції (Supply Zone) — області, де багато продавців готові продавати. Потім вони реагують, коли ці зони знову тестуються ціною.

Приклади використання Demand Supply Zone для входу у ринок

Якщо ціна швидко зростає (свідчить про сильний попит), а потім починає консолідуватися — це може означати, що ціна занадто висока і з’являються продавці. Трейдери можуть відкривати короткі позиції для очікування зниження.

Навпаки, якщо ціна швидко падає і потім стабілізується — це може бути сигналом, що ціна стала занизькою і з’являються покупці. Трейдери можуть відкривати довгі позиції для очікування зростання.

Крім того, трейдери використовують Demand Supply Zone для торгівлі за трендом, входячи після пробою рівнів підтримки або опору в межах цих зон.

Висновок: пропозиція і попит у успішних інвестиціях

Пропозиція і попит — це не лише економічні концепції, а реальні механізми роботи ринків. Інвестори, трейдери та аналітики використовують їх для прогнозування і визначення моментів входу і виходу.

Ті, хто навчився аналізувати зміни попиту і пропозиції, мають перевагу у передбаченні напрямку цін. Вивчення та практика у розумінні цих явищ, а також їх взаємозв’язку з ціною — важливий крок до успіху у світі інвестицій.