Здоровий прибуток — це насправді одне й те саме — щоб ймовірнісні події повторювалися з високою частотою.

Минулого тижня один підписник запитав мене: «Я слідував твоїй стратегії тричі, двічі трохи заробив, один раз трохи програв, чи не занадто низька ймовірність?» Я тоді йому відповів: «Якщо ти тричі підкинеш монету, чи можеш гарантувати, що всі рази випаде орел?» Він знизав плечима.

Ця ідея звучить просто, але є справжньою причиною більшості фінансових втрат. Вони роблять одну помилку — сприймають короткострокові коливання як закономірність, випадковість — як неминучість. Я вижив у ринках з високою волатильністю, таких як ZKP, завдяки саме цій концепції. Сьогодні я відкрито поділюся цим з вами.

**Перший урок ймовірнісного мислення: визнати свою незнання**

Коли я тільки починав, я теж був одурманений і весь час думав, чи існує якийсь «святий грааль» індикатор, що точно передбачає зростання або падіння. У 2018 році, коли ринок різко обвалився, мене це дуже прояснило — ринок зовсім не працює так. По суті, це гра з ймовірностями, і єдина впевненість — це сама невизначеність.

Як це уявити? Уявіть себе топ-гравцем у покері:

не зосереджуйся на виграшах або програшах однієї руки, а дивись на загальний дохід за 100 рук

якщо маєш хорошу карту — став великий ставку, якщо ситуація погана — відступи

завжди рахуйте очікувану цінність, не покладайтеся на удачу

Давайте подивимося на мої реальні дані. У мене є стратегія прориву ZKP, яка має 58% ймовірності перемоги, але коефіцієнт прибутковості становить 1.8. Іншими словами, на кожен ризикований 1 юніт я отримую в довгостроковій перспективі 1.8 юнітів. Якщо постійно дотримуватися цієї логіки, час сам зробить свою справу і закріпить математичні закономірності.

**Три основи системної торгівлі**

Перша — знайти ймовірнісну перевагу. Багато трейдерів мріють про 90% ймовірність перемоги, але в результаті їх зносять малоймовірні чорні лебеді. У моєму портфелі стратегій є система трендового слідкування з лише 35% ймовірністю перемоги — звучить невигідно, але за останні три роки її чистий дохід не обманює. Низька ймовірність перемоги — не страшно, головне — недостатній коефіцієнт прибутковості — ось що важливо.