Посібник з інвестицій у стабільні монети: повна стратегія отримання стабільного доходу

Що таке стабільні монети та їх принцип роботи

Стабільні монети — це особливий тип криптоактивів, які підтримуються реальними активами (наприклад, доларами або золотом) для збереження стабільності цін. На відміну від сильно волатильних Bitcoin (BTC поточна ціна $88.75K) та Ethereum (ETH поточна ціна $2.97K), мета стабільних монет — підтримувати постійну цінність. Ця характеристика робить їх “притулком” у криптовалютному ринку, особливо для інвесторів, що шукають стабільний грошовий потік.

Порівняльний аналіз стабільних монет та криптоактивів

Стабільні монети і Bitcoin мають свої цілі. Перші відомі своєю стабільністю цін і підходять для щоденних транзакцій, тоді як другі — як засіб збереження цифрових активів із довгостроковим потенціалом зростання. Для інвесторів, що прагнуть стабільного доходу, стабільні монети очевидно більш привабливі. Нижче наведено ключові відмінності:

Як отримати дохід від стабільних монет

Інвестори отримують пасивний дохід через різні канали. Основні механізми:

Процентний дохід: Під час делегування або позичання стабільних монет на платформах, що підтримують цю функцію, накопичуються відсотки. Це найпростіший спосіб отримати прибуток.

Механізм стейкінгу: Заморожування стабільних монет на певний період для отримання відповідної винагороди. Річна відсоткова ставка (APR) залежить від терміну.

Дохід від базових активів: Деякі стабільні монети (наприклад, підтримувані золотом) можуть приносити дохід від показників базових активів.

Детальний огляд стратегій доходу від стабільних монет

Збереження та регулярні інвестиції

Вкладання стабільних монет у депозити на криптофінансових платформах для отримання конкурентоспроможних відсотків. Такі продукти зазвичай пропонують гнучкий вибір термінів — від кількох днів до кількох місяців.

Доходи від платформ кредитування

Забезпечення ліквідності на децентралізованих фінансових (DeFi) протоколах або централізованих платформах для отримання відсотків за позики. Цей метод має нижчий рівень ризику і підходить консервативним інвесторам.

Структуровані продукти

Для інвесторів із високою толерантністю до ризику структуровані продукти пропонують вищий дохід. Вони поєднують стабільні монети з іншими криптоактивами, збільшуючи можливості для прибутку через коливання ринку. Наприклад, торгівля опціонами з USDT або інвестиції у цінові коливання BTC або ETH.

Арбітраж між P2P-ринками

Виявлення невеликих цінових різниць між стабільними монетами (наприклад, USDT і USDC, обидві по $1.00) на P2P-ринках для безризикового арбітражу. Глибина ринку та низькі комісії — ключові фактори успіху.

Основні варіанти інвестицій у стабільні монети

Tether (USDT)

Найбільша за ринковим обсягом стабільна монета, підтримується повністю доларовими резервами. Її широка застосовність і ліквідність роблять її ідеальним вибором для пасивного доходу, особливо на платформах із функцією нарахування відсотків.

USD Coin (USDC - поточна ціна $1.00)

Підтримується альянсом Centre, відомий своєю прозорістю. Кожен токен відповідає одному долару резерву, періодично проходить аудит для забезпечення безпеки коштів. Висока довіра робить USDC популярним для стабільного доходу.

DAI (DAI - поточна ціна $1.00)

На відміну від перших двох, DAI — цілком децентралізована стабільна монета, яка підтримується системою смарт-контрактів Ethereum. Це робить її особливо привабливою для доходних активностей у DeFi.

Золотий підтримуваний стабільний актив (PAXG - поточна ціна $4.53K)

PAX Gold — це новий клас стабільних активів, де кожен токен відповідає одній унції лондонського золота. Для інвесторів, що цінують металеву цінність, це поєднання цифрових фінансів і реальних активів.

Децентралізований USD (USDD - поточна ціна $1.00)

Це ще один приклад децентралізованої стабільної монети, яка підтримується складними механізмами на блокчейні для збереження прив’язки.

PayPal USD (PYUSD - поточна ціна $1.00)

Випущена гігантом платіжних систем PayPal, PYUSD забезпечена доларовими депозитами, казначейськими облігаціями та готівкою. Вона слугує мостом між традиційною фінансовою системою і криптою, сприяючи популяризації Web3-платежів.

Практичні кроки інвестування у стабільні монети

1. Обрати платформу: знайти криптофінансову платформу з конкурентними ставками та безпекою
2. Оцінити стабільну монету: обрати за критеріями безпеки, ліквідності та доходності
3. Визначити стратегію: обрати консервативний (депозити) або активний (структуровані продукти) підхід відповідно до ризик-апетиту
4. Контролювати дохід: регулярно перевіряти зміну ставок і коригувати розподіл активів
5. Управління ризиками: диверсифікувати кошти між кількома платформами і стабільними монетами для зниження ризику втрат

Основні ризики та фактори при інвестуванні у стабільні монети

Хоча стабільні монети вважаються відносно безпечними, вони не позбавлені ризиків. Необхідно враховувати:

Зміни у регулюванні: регуляторна політика може вплинути на доступність і легальність стабільних монет.

Репутація емітента: безпека стабільної монети залежить від фінансового стану та прозорості емітента.

Ризики платформ: безпека платформ для зберігання стабільних монет безпосередньо впливає на безпеку коштів.

Ризики алгоритмічних стабільних монет: деякі, цілком керовані алгоритмами (наприклад, Terra Luna/UST у 2022 році), мають підвищений ризик.

Часті питання щодо інвестування у стабільні монети

Чи можна добувати стабільні монети?

Ні. Вони створюються через централізовані або децентралізовані механізми емісії, а не шляхом майнінгу proof-of-work або proof-of-stake. Випуск відбувається при внесенні відповідних активів у резерв.

Чи можна стейкати стабільні монети?

Можна. Багато платформ дозволяють делегувати стабільні монети для отримання відсотків або нагород, залежно від платформи і типу стабільної монети.

Чи можна коротко продавати стабільні монети?

Технічно можливо, але рідко. Оскільки стабільні монети підтримують ціну, прибуток від коротких позицій обмежений. Проте їх використовують як валюту для коротких позицій у криптовалютних торгах, закриваючи позиції стабільною монетою для хеджування волатильності.

Чи є стабільні монети цінними паперами?

Зазвичай ні, оскільки вони не представляють частку у компанії або обіцянку прибутку на основі чужих дій.

Чи потрібно платити податки за стабільні монети?

Так. У більшості юрисдикцій (у тому числі в США) операції з стабільними монетами підлягають оподаткуванню капітальним прибутком. Конкретні ставки залежать від регіону, рекомендується консультуватися з податковими органами.

Наскільки безпечні стабільні монети?

Завдяки резервам і стабільності цін стабільні монети вважаються відносно безпечними, але не безризиковими. Ризики виникають через регуляторні зміни, надійність емітента і безпеку платформ. Історія алгоритмічних стабільних монет, що зазнали краху (наприклад, Terra Luna/UST у 2022 році), нагадує про необхідність обережності при інвестиціях.

Висновок

Стабільні монети відкривають реальні можливості для пасивного доходу у криптоінвестиціях. Розуміючи особливості різних стабільних монет, оцінюючи способи отримання доходу і обираючи надійні платформи, інвестори можуть побудувати стабільний грошовий потік у криптовалютах. Як і з будь-якими інвестиціями, важливо проводити ретельне дослідження і оцінку ризиків. За потреби — консультуватися з фінансовими фахівцями, щоб переконатися, що стратегія відповідає особистим фінансовим цілям і рівню ризику.