Посібник для новачків з ф'ючерсів: реальні причини, чому 90% людей втрачають гроші

Ф'ючерси виглядають привабливо, але чому так багато людей ліквідується?

Останнім часом все більше людей запитують мене, як грати на ф'ючерсах. Якщо чесно, ф'ючерси - це як подвійний ніж: вони можуть збільшити прибуток за рахунок важелів, але також можуть миттєво спорожнити ваш рахунок.

Спочатку про основні концепції: ф'ючерси - це торгівля з маржею, ви повинні сплатити лише частину маржі, щоб контролювати більшу вартість контракту. Наприклад, ф'ючерси на Тайваньський індекс, початкова маржа всього лише більше 300 000, але ви контролюєте контракти на кілька мільйонів. Звучить привабливо? Проблема в тому, що — якщо ви помилитеся з напрямком, збитки також будуть збільшені важелем, і ви навіть можете опинитися в боргу перед брокером.

Ф'ючерси vs Акції: в чому різниця?

Ключовий момент: акції можуть втратити лише капітал, ф'ючерси можуть призвести до втрати більше, ніж капітал.

Хочете грати в ф'ючерси? Спочатку пройдіть ці 9 етапів

1. Зрозуміти базову логіку ф'ючерсного ринку

Ф'ючерси - це угода між сторонами, що укладається на біржі, де контракт має “термін дії”, і по закінченню терміну обов'язково проводиться ліквідація. На відміну від акцій, які можна тримати безстроково.

2. Запитайте себе: ви короткостроковий чи довгостроковий інвестор?

• Довгостроковий: ф'ючерси не підходять як основний інструмент, максимум можна використовувати для хеджування
• Короткострокова стратегія: Гнучкість ф'ючерсів (можливість як купівлі, так і продажу, без обмежень на день торгівлі) буде дуже привабливою для вас, але ризик також найвищий.

3. Виберіть брокера для відкриття рахунку

Ф'ючерсні компанії Тайваню: Yuanta, KGI, Qunyi, Yongfeng, Cathay (можна торгувати тільки ф'ючерсними контрактами Тайваню, вибір обмежений)

Міжнародні ф'ючерсні компанії: Mitrade, E-trade, TD Ameritrade, Interactive Brokers (різноманітні види, можна торгувати світовими індексами, валютами, енергією, сільськогосподарською продукцією тощо)

Основні критерії вибору біржі: низькі комісії, швидкі котирування, різноманітність активів.

4. Обов'язково використовуйте демонстраційний рахунок для тренування!

Не є вибором, це обов'язковий елемент. Багато новачків одразу вкладають реальні гроші, і через місяць втрачають навіть гроші на їжу. Сенс демонстраційного рахунку полягає в тому, щоб перевірити вашу торгову логіку з використанням віртуальних коштів, щоб дізнатися, чи справді вона може заробляти.

5. Визначення торгового об'єкта

Найпопулярніші ф'ючерсні контракти:

Ф'ючерси на індекси: тайваньський індекс, S&P 500, Nasdaq 100, VIX (індекс волатильності)

Металеві ф'ючерси: золото, срібло, мідь, платина

Енергетичні ф'ючерси: нафта, природний газ, бензин

Ф'ючерси на відсоткові ставки: державні облігації різних термінів

Ф'ючерси на сільськогосподарські продукти: пшениця, кукурудза, соя, кава

Поради щодо вибору сортів: обирайте контракти з високою ліквідністю (зазвичай це контракти, які близькі до дати закінчення), термінові контракти мають занадто низьку ліквідність і можуть призвести до блокування.

6. Розрахуйте, скільки потрібно гарантійного депозиту.

Приклад (дані Yuanta Futures):

• Великі ф'ючерси на Тайваньський індекс: 30,6 тисяч тайванських доларів
• Малий ф'ючерс на тайванський індекс: 76 500 нових тайванських доларів
• Ф'ючерси на Nasdaq 100: 9.8 тисяч тайваньських доларів
• Золоті ф'ючерси: 2,330 доларів

Поради для новачків: почніть з міні-версії, навіть якщо втратите, то не так вже й багато.

7. Навчитися читати графіки та шукати торгові сигнали

Трейдери ф'ючерсів зазвичай використовують два способи аналізу:

Фундаментальний аналіз: звертайте увагу на економічні дані, політичні новини, результати компаній

Технічний аналіз: Використовуйте свічкові графіки, ковзні середні, RSI та інші індикатори для визначення точок покупки та продажу (дуже важливо, оскільки ф'ючерси мають термін придатності, не можна купувати навмання)

Основна рекомендація: входити в ринок перед тим, як технічний аспект почне діяти, так напрямок легше контролювати.

8. Купувати або продавати?

Лонг (бичачий): спочатку купити, потім продати, заробити на різниці.

Приклад: ви очікуєте зростання цін на нафту → купуєте ф'ючерси на нафту → ціна нафти дійсно зросла → закриваєте позицію та продаєте → заробляєте гроші

Шорт (падіння): спочатку продаєте, а потім купуєте, також заробляєте на різниці.

Приклад: ви очікуєте, що фондовий ринок США впаде → продаєте ф'ючерсний контракт на S&P 500 → ринок дійсно впав → закриваєте позицію за нижчою ціною → заробляєте гроші

Переваги ф'ючерсів: продавати коротко та купувати довго так само просто, не потрібно, як з акціями, брати в борг цінні папери.

9. Встановіть стоп-лосс і тейк-профіт — це рятівна міра

Цей крок вирішує, чи будете ви в результаті переможцем, чи ліквідуєтеся.

Новачкам обов'язково потрібно зробити:

• Встановіть відносно короткий стоп-лосс (наприклад, якщо збитки досягнуть 10-15% від капіталу, то слід зупинити торгівлю)
• Не тримайте позиції занадто великі (рекомендується, щоб одна угода становила менше 5% від загальних коштів)
• Кожна угода повинна мати чіткі точки входу та виходу

Після достатнього досвіду можна поступово коригувати, але основна дисципліна не повинна порушуватися.

Переваги ф'ючерсів (чому так багато людей грають?)

✓ Леверидж: за 100 тисяч можна контролювати контракт на 1 мільйон, граючи на малому.

✓ Гнучкість у торгах: можна заробляти не лише на зростанні, а й на падінні

✓ Хеджування: Боїтеся падіння акцій? Можна одночасно продавати ф'ючерси, щоб зменшити ризик

✓ Висока ліквідність: міжнародний ф'ючерсний ринок активно торгується, можна входити та виходити в будь-який час.

✓ Низькі комісії: значно дешевше, ніж акції

Ризики ф'ючерсів (причини, чому 90% людей втрачають гроші)

✗ Кредитне плече — це двосічний меч: збільшуючи прибуток, ви також збільшуєте збитки, і в один момент можна ліквідуватися

✗ Безмежна відповідальність: Найстрашніше те, що збитки можуть перевищувати ваш депозит, що призведе до того, що ви будете винні брокеру гроші.

✗ Контракт має дату закінчення: на відміну від акцій, які можна тримати вічно, ф'ючерси повинні бути врегульовані до закінчення терміну, також потрібно враховувати перенесення позицій.

✗ Поріг здається низьким, але насправді дуже високий: на перший погляд, застави мало, але потрібні професійні знання набагато перевищують знання для інвестицій у акції.

✗ Фіксовані специфікації контракту: хоча є міні-версії, але вибір не такий гнучкий, як у акцій

✗ Волатильність: ціни ф'ючерсів коливаються значно більше, ніж ціни на спот, в умовах екстремального ринку можуть миттєво ліквідуватися

Що потрібно знати новачкам: чому 90% людей втрачають гроші на ф'ючерсах?

1. Немає торгової системи: випадковий вхід та вихід, торгівля за відчуттями
2. Не встановлювати стоп-лосс: тримаючись за надію, втрачати до кінця
3. Занадто великий кредитне плече: одна позиція займає понад 50% капіталу
4. Слідувати за зростанням і падінням: побачивши ринок, кинутися в нього, типовий психоз FOMO
5. Не робити домашнє завдання: без практики на симуляційному рахунку відразу вкласти реальні гроші
6. Занадто часті交易: денна висока частота交易, комісії з'їдають більшу частину прибутку

CFD: «брати-близнюки» ф'ючерсів, але більш підходять для приватних інвесторів

Якщо ви вважаєте, що ф'ючерси занадто складні, ви можете розглянути CFD (контракти на різницю) — інструмент, що перебуває між ф'ючерсами та спотовими контрактами.

Особливості CFD：

• Різноманітність: понад 400 фінансових активів (акції, валюти, криптовалюти, сировина), на відміну від обмеженої кількості ф'ючерсів.
• Немає терміну: Можна тримати без обмежень, не потрібно турбуватися про переведення позицій.
• Регульований важіль: вибір від 1 до 200 разів, більш гнучко
• Низький поріг входу: початкова маржа нижча, ніж у ф'ючерсах
• Гнучкість специфікацій: мінімум 0.01 лота можна торгувати, не потрібно купувати весь контракт одразу.

Але не забувайте: ризики CFD такі ж, як і у ф'ючерсів — важелеве збільшення, можливість втратити більше капіталу, необхідність суворого стоп-лосса.

Підсумок: Чи підходять вам ф'ючерси?

Підходящі люди:

• Мати достатньо часу для спостереження за ринком
• Психологічна витривалість, здатність приймати збитки
• Має повну торгову систему та дисципліну в її виконанні
• Достатньо коштів, щоб витримати коливання

Непідходящі особи:

• Робота зайнята, немає часу дивитися на графік
• Нестабільний настрій, легко піддаватися емоціям
• Ще не зрозумів логіку акцій
• Капітал обмежений, не витримує збитків

Останнє слово: Ф'ючерси не є інструментом для швидкого збагачення, а високоризикованим фінансовим деривативом. Перш ніж вкладати реальні гроші, обов'язково —

1. Повне вивчення правил ринку ф'ючерсів
2. Розробити чітку торгову систему
3. Практикуйте на симуляційному рахунку протягом щонайменше 3-х місяців з прибутком
4. Суворе дотримання дисципліни стоп-лосів та прибутків
5. Початковий капітал не повинен бути занадто великим

Запам'ятайте: на ринку ф'ючерсів, бути живим вже перемога.