У торгівлі криптоактивами багато інвесторів часто звинувачують ліквідацію в маржинальній торгівлі. Однак це уявлення може бути хибним. Давайте розглянемо три антиінтуїтивні істини про маржинальну торгівлю, які можуть кардинально змінити ваш погляд на торгівлю.

По-перше, більшість ліквідацій не є проблемою самого важеля, а викликані неналежним управлінням позицією. Хоча 100-кратний важіль звучить як надзвичайно високий ризик, якщо ви інвестуєте лише 1% власного капіталу, фактичний ризик може бути навіть нижчим, ніж при торгівлі спотовими активами з повною позицією. Ключовим є розуміння та застосування цієї основної формули: реальний ризик дорівнює множнику важеля, помноженому на відсоток позиції. Якщо суворо контролювати позицію, навіть високий важіль може бути відносно безпечним.

По-друге, стоп-ліміти не слід вважати збитками, їх слід розглядати як механізм захисту. Багато рахунків під час різкого падіння часто втрачають кошти, оскільки не хочуть вчасно застосувати стоп-ліміти, в результаті чого їх ліквідують. Професійні трейдери зазвичай дотримуються принципу, що збитки за однією угодою не повинні перевищувати 2% від капіталу, це як установка страховки для рахунку, яка може захистити кошти під час різких коливань.

По-третє, збільшення обсягу позиції має бути поступовим процесом, а не ризикованою операцією з усіма коштами. Відносно безпечний спосіб - почати з 10% позиції, а потім поступово збільшувати обсяг з невеликої частини прибутку. Ця стратегія дозволяє поступово підвищувати прибуток під час зростання ринку, зберігаючи при цьому високий рівень безпеки.

Окрім цього, є кілька важливих торгових принципів, які варто пам'ятати: контролюйте одноразові збитки в межах 2%, не перевищуйте 20 угод на рік, прагніть до співвідношення прибутку до збитку принаймні 3:1, і протягом 70% часу залишайтеся в режимі очікування на найкращу можливість.

Ринок по суті є грою ймовірностей. Якщо ви зможете ефективно контролювати ризики та розумно управляти обсягами, довгостроковий прибуток є очікуваним результатом. Глибше розуміння цих принципів дозволить інвесторам краще орієнтуватися в складному світі криптоактивів і підвищити шанси на успіх у торгівлі.