Як сигнали ринку деривативів прогнозують рухи ціни BNB у 2025 році?

Ринок деривативів BNB демонструє оптимізм з підвищенням об'єм торгівлі та відкритого інтересу

Ринок деривативів BNB продемонстрував remarkable strength у 2025 році, з значними показниками зростання, що вказують на стійкий оптимізм на ринку. Середній щоденний об'єм торгівлі криптовалютними деривативами становив $24.6 мільярдів у 2025 році, що представляє 16% річного зростання. Особливо варто відзначити нещодавній сплеск відкритого інтересу до BNB, який перетнув поріг у $780 мільйонів після 32-го квартального заходу з спалювання токенів платформи, який вилучив приблизно $1 мільярд вартості токенів з обігу.

| Метрика | Значення | Зміна | |--------|-------|--------| | Відкритий інтерес похідних BNB | $780M | +24.33% | | Щоденний об'єм торгівлі (2025) | $24.6B | +16% рік до року | | Ціна токена BNB | $804 | +4.81% | | Щоквартальна сума спалення | 1,595,599.78 BNB | $1B+ вартість |

Ціна BNB позитивно відреагувала на ці розробки на ринку, досягнувши вражаючої позначки 804 долари з щоденним приростом 4,81%. Цей рух цін, в поєднанні з зростаючим інституційним попитом, сигналізує про відновлену впевненість трейдерів. Одночасне зростання як цін, так і відкритого інтересу створює особливо бичачий індикатор, оскільки це демонструє, що новий капітал надходить на ринок, а не просто підвищення цін від існуючих позицій. Аналітики ринку прогнозують цільові показники на найближчий термін в межах від 815 до 850 доларів, якщо поточні рівні підтримки збережуться, причому об'єм деривативів становить 2,21 мільярда доларів, що служить ключовим показником для моніторингу подальшої динаміки.

Ставки фінансування та співвідношення лонгів до шортів вказують на обережний бичачий настрій

Аналіз нещодавніх індикаторів ринку деривативів BNB виявляє важливі кореляції між ставками фінансування та ринковим настроєм. Поточна ставка фінансування безстрокових ф'ючерсів BNB становить 0,0032% ( станом на 30 серпня 2025), що знаходиться нижче порогу 0,01%, який зазвичай вважається базовим для сильного бичачого настрою. Ця скромна позитивна ставка свідчить про обережний оптимістичний погляд, а не про переважну ринкову впевненість.

Взаємозв'язок між ставками фінансування та настроєм можна чітко продемонструвати за допомогою останніх даних:

| Індикатор | Значення | Ринкова Інтерпретація | |-----------|-------|------------------------| | BNB Funding Rate | 0.0032% | Помірно бичачий настрій | | Середня ставка (Основні біржі) | -0.007% | Продавці трохи домінують | | Ціна BNB (Вересень 2025) | $949.5 | Досяг історичного максимуму | | Щоденний об'єм торгів | $10.8B (Q1 2025) | Збільшився з $8.2B (Q1 2024) |

Коли ставки фінансування залишаються низькими, але позитивними, як це наразі спостерігається з BNB, це зазвичай вказує на ринок, де довгі позиції трохи переважають короткі, але без надмірного кредитного плеча, яке б викликало вищі ставки. Відсутність екстремальних ставок фінансування в поєднанні з поступовим зростанням ціни BNB до $949,5 демонструє обережний, але постійний бичачий потік серед трейдерів деривативів. Цей шаблон часто передує стійким ціновим рухам, а не короткостроковій волатильності.

Дані про відкритий інтерес опціонів та ліквідацію вказують на опір в діапазоні $675-$695

Недавні дані ринку деривативів надають переконливі докази значного опору для BNB в діапазоні цін $675-$695. Аналіз відкритого інтересу до опціонів виявляє концентровані позиції навколо цих рівнів, що свідчить про сильний ринковий настрій щодо цього порогу. Здається, трейдери встановили суттєві позиції, очікуючи цінову динаміку поблизу цієї зони, створюючи природний стелю, для подолання якої потрібен значний тиск на покупку.

Дані про ліквідацію ще більше підкреслюють цей опірний шаблон, як показано нижче:

| Рівень Ціни | Сила Опору | Підтримуючі Докази | |-------------|---------------------|---------------------| | $675-$695 | Сильний | Високий відкритий інтерес до опціонів | | $701 | Критичний | Потенційна каскадна ліквідація | | $730+ | Ціль | Прогноз після прориву |

Поточна ринкова активність демонструє підвищене залучення, з трейдерами деривативів, які активно займають позиції на випадок потенційної волатильності. Фігури відкритого інтересу свідчать про те, що інституційні трейдери та великі власники позицій особливо зосереджені на цьому діапазоні. Якщо BNB прорве цю зону опору, технічний аналіз вказує на потенційний рух до рівня $730. Поточна цінова динаміка показує, що BNB наближається до цієї критично важливої території опору, при цьому бичачі трейдери підтримують рівні нижчого каналу, незважаючи на нещодавні коливання ринку. Цей сценарій створює цікаву ситуацію, де результат цього тесту на опір може визначити середньострокову траєкторію BNB.