Аналіз тенденцій розвитку галузі DEX

Резюме

1. Під час ведмежого ринку зростає потенціал для платформ торгівлі стабільними монетами та деривативами
2. AMM поєднання NFT стає новим трендом
3. Розвиток DEX на нових публічних блокчейнах швидко прогресує, DEX демонструє ситуацію, де один лідер та багато сильних конкурентів.
4. Ринок очікує, що DEX запустить нові функції та нові форми

Стан індустрії DEX

обсяг торгівлі

Торговля спот залишається домінуючою на DEX. З червня 2020 року обсяги торгівлі DEX суттєво зросли, у травні 2021 року досягнувши піку в 2039,5 мільярдів доларів США. У 2022 році загалом спостерігалася тенденція до зниження, у серпні обсяг торгівлі склав 667,6 мільярдів доларів США, що на 58,3% менше, ніж у січні.

Обсяг торгівлі Uniswap і PancakeSwap становить понад 50%. У порівнянні з CEX, частка спотової торгівлі DEX у лютому 2022 року досягла піку 25,51%, а в серпні склала 18,49%.

У сфері торгівлі деривативами dYdX займає домінуючу позицію. Обсяг торгівлі деривативами на DEX складає лише близько 1,4% від CEX.

обсяг замороження

Наразі є 5 DEX з обсягом заблокованих активів понад 1 мільярд доларів, а саме Curve, Uniswap, PancakeSwap, Multichain та Balancer. Curve та Uniswap мають обсяг заблокованих активів понад 5 мільярдів доларів. Ці три DEX складають 1/4 від загального обсягу заблокованих активів DeFi.

дохід за угодою

DEX, які отримали доходи понад 10 мільйонів доларів за 7 днів, включають Uniswap, PancakeSwap та GMX. Торгові платформи деривативів GMX, dYdX та Synthetix показали видатні результати.

П'ять трендів на DEX

1. Кілька DEX займають більшу частину ринку.

2. Зростає частка міжланцюгових та міжшарових торгових протоколів, які становлять приблизно 1/4 обсягу провідних DEX.

3. AMM+NFT стають новим трендом

4. Усі основні публічні блокчейни мають DEX, що входять до топу, нові публічні блокчейни DEX швидко розвиваються

5. Платформи для торгівлі стабільними монетами та деривативами мають великий потенціал для зростання

Напрямки, на які варто звернути увагу

1. Старі бренди DEX на базі Ethereum (, такі як Uniswap, SushiSwap )

2. Кросчейн DEX (, такі як Hop, Hashflow )

3. Протокол торгівлі стабільними монетами (, такий як Curve )
4. Екосистема Cosmos DEX(, така як Osmosis)
5. Новий публічний DEX(, такий як Canto DEX)

Підсумок

DEX все ще є важливою опорою та входом в DeFi. DEX на Ethereum все ще домінують, але інші DEX на публічних блокчейнах також швидко розвиваються, формуючи ситуацію з одним лідером та багатьма сильними конкурентами. DEX на мережах L2 заслуговують на увагу, оскільки можуть покращити користувацький досвід. Загалом, у секторі DEX все ще є значний простір для розвитку, а інновації та диференціація є ключовими для майбутнього.