Stablecoin Uygulama Rehberi: Şifreleme Olmayan Şirketler Nasıl Stablecoin'e Dahil Olabilir

Son altı ayda, stablecoin ile ilgili konular büyük ilgi gördü. Büyük bankaların üst düzey yöneticilerinden ödeme şirketlerinin ürün yöneticilerine, hükümet yetkililerine kadar birçok karar verici stablecoin ve avantajlarını aktif bir şekilde tartışıyor.

Stablecoin, dört temel avantaj üzerine inşa edilmiştir:

1. Anlık hesaplama ( T+0, işletme sermayesi ihtiyacını büyük ölçüde azaltır )
2. Çok düşük işlem ücretleri ( özellikle geleneksel sistemlere kıyasla )
3. Küresel erişilebilir ( 7/24 çalışıyor, sadece bir ağ bağlantısı gerekiyor )
4. Programlanabilirlik (, genişletilmiş kod mantığıyla yönlendirilen para )

Bu avantajlar, stablecoin'in değerini tam olarak ortaya koymaktadır. Ancak, "neden stablecoin'e ihtiyaç var" argümanı daha kolay anlaşılırken, "stablecoin nasıl uygulanır" oldukça karmaşık bir konudur - şu anda stablecoin'in mevcut iş modellerine nasıl entegre edileceğine dair çok az içerik bulunmaktadır.

Buna dayanarak, kripto olmayan işletmelerin stablecoin uygulamalarını keşfetmeleri için bir başlangıç kılavuzu hazırladık. Aşağıdaki metin dört bağımsız bölüme ayrılacak ve her biri farklı iş modellerine karşılık gelecektir. Her bölüm, stablecoin'in hangi aşamalarda değer yaratabileceğini, spesifik uygulama yollarını ve dönüştürülmüş ürün mimarisinin şematik taslağını ayrıntılı bir şekilde analiz edecektir.

Stablecoin'ların gerçek iş senaryolarında ölçeklenebilir uygulamalar gerçekleştirmesini bekliyoruz. Umarım bu makale bu vizyonun gerçekleştirilmesine bir katkı sağlar. Şimdi, şifreleme olmayan işletmelerin stablecoin'leri nasıl kullanabileceğini derinlemesine inceleyelim.

C Fintech Bankası

Tüketici odaklı dijital bankacılık için, işletme değerini artırmanın anahtarı aşağıdaki üç göstergenin optimize edilmesindedir: kullanıcı ölçeği, tek kullanıcı gelir (ARPU), kullanıcı tutma oranı. Stabilcoin, mevcut durumda doğrudan ilk iki göstergede yardımcı olabiliyor - ortakların altyapısını entegre ederek, dijital bankalar stabilcoin tabanlı havale hizmetleri sunabiliyor; bu da yeni kullanıcı gruplarına ulaşmalarını sağlarken, mevcut müşterilere de ek gelir kanalları yaratıyor.

Dijitalleşme ve küreselleşmenin iki yönlü eğilimleri altında, günümüz finansal teknolojisinin hedef pazarı genellikle uluslararası özelliklere sahiptir. Bazı dijital bankalar uluslararası finansal hizmetleri ana konumlandırma olarak alırken, diğerleri bunu ARPU'yu artıran bir fonksiyon modülü olarak görmektedir. Belirli gruplara odaklanan finansal teknoloji girişimleri için, para transferi hizmetleri hedef pazarın vazgeçilmez bir ihtiyacıdır. Bu tür dijital bankalar, stablecoin ile yapılan para transferlerinden fayda sağlayacaklardır.

Geleneksel para transferi hizmetleriyle karşılaştırıldığında, stablecoin daha hızlı ( anında ulaşım sağlar vs 2-5 gün üzerinde ) ve daha ucuz ( %0.3'e kadar vs %3'ten fazla ) bir düzenleme sunar. Bu, bazı para transferi kanallarında stablecoin ödemelerinin nüfuz oranının %10-20'ye ulaştığını ve büyüme ivmesinin sürdüğünü açıklamaktadır.

Yeni gelir yaratmanın yanı sıra, stablecoin maliyetleri ve kullanıcı deneyimini optimize edebilir, özellikle iç hesaplama aracı olarak. Birçok profesyonel, hafta sonu hesaplama sorununu iyi bilmektedir: bankaların kapalı olması, hesaplamalarda iki günlük gecikmelere neden olur. Gerçek zamanlı hizmet ve mükemmel deneyim arayan dijital bankalar, boşluğu doldurmak için işletme sermayesi kredileri sunmak zorunda kalıyor, bu hem fırsat maliyeti yaratıyor hem de şirketleri ek finansman sağlamaya zorlayabiliyor. Ancak stablecoin'in anlık hesaplama ve küresel erişim özellikleri bu sorunu tamamen çözmüştür. Bir küresel lider finansal teknoloji platformunun CEO'su, mali rapor konferansında açıkça belirtti: "Hafta sonu hesaplama işlemlerinin büyük bir kısmını stablecoin ile işliyoruz ve uygulama ölçeğimiz sürekli olarak genişliyor."

Bu nedenle, birçok tüketiciye yönelik finansal teknoloji şirketinin stablecoin'lere yönelmesi şaşırtıcı değil. Peki, eğer bir tüketici bankasında veya finansal teknoloji şirketinde çalışıyorsanız, stablecoin'leri nasıl kullanmalısınız?

Bu iş modeli stabilcoin getirildikten sonra, pratik çözüm aşağıdaki gibidir.

gerçek zamanlı 7/24 ödeme

• Ana akım stablecoin kullanarak anlık ödeme gerçekleştirin ( tatil günleri dahil )
• Entegre cüzdan hizmet sağlayıcıları/koordinatörler kombinasyonu, banka sistemleri ile blok zinciri arasındaki dolar/stablecoin akışını sağlamak
• Belirli bölgelerde fiat para kanal hizmet sağlayıcıları ile entegrasyon, stablecoin ile fiat para arasında B2B/B2B2C dönüşümünü sağlamak

fiat para ile uzlaşma boşluğunu doldurmak

• Hafta sonu boyunca stablecoin, bankacılık sisteminin yeniden başlatılmasını bekleyerek yedek para birimi olarak kullanılacaktır.
• Tedarikçilerle birlikte müşteri hesapları ve işletmeler arasında iç stabilcoin ödeme döngüsü oluşturulabilir.

tarafın fonları anında hazır

• Yukarıda belirtilen yöntemler veya likidite ortakları aracılığıyla, geleneksel süreçleri atlayarak borsa/ortaklara hızlı bir şekilde fon tahsis edin.

Çok uluslu varlık otomatik ayarlama

• Fiat para kanalları kapandığında, zincir üzerindeki stablecoin'ler aracılığıyla iş birimi/şirketler arası fon transferi sağlanır.
• Merkezi, bu sayede otomatikleştirilebilir, ölçeklenebilir bir küresel fon yönetim sistemi kurabilir.

Bu temel işlevlerin ötesinde, tamamen "24/7, anlık, birleştirilebilir finans" felsefesine dayanan yeni nesil bankalar tasavvur edilebilir. Para transferi ve hesap kapama sadece bir başlangıçtır, sonrasında programlanabilir ödemeler, sınır ötesi varlık yönetimi, hisse senedi tokenizasyonu gibi senaryolar ortaya çıkacaktır. Bu tür işletmeler, mükemmel kullanıcı deneyimi, zengin ürün matrisleri ve daha düşük maliyet yapıları ile pazarı kazanacaktır.

Ticari Bankalar ve Şirket Hizmetleri(B2B)

Şu anda, bazı gelişen piyasalardaki işletme sahipleri, yerel bankalarda ABD doları hesapları açmak istediklerinde birçok engeli aşmak zorundadır. Genellikle yalnızca büyük işlem hacmine sahip olan veya özel ilişkilere sahip olan işletmeler bu yetkiye sahip olabiliyor - bu durum, bankanın yeterli ABD doları likiditesine sahip olmasına bağlıdır. Yerel para birimi hesapları ise girişimcileri hem banka riski hem de hükümet kredi riski ile baş başa bırakmakta ve işletme sermayesini korumak için döviz kuru dalgalanmalarını sürekli izlemek zorunda bırakmaktadır. Yurt dışındaki tedarikçilere ödeme yaparken, işletme sahipleri ayrıca yerel para birimini ABD doları gibi ana akım paralara dönüştürmenin yüksek işlem ücretlerini de ödemek zorundadır.

Stablecoin, bu tür sürtüşmeleri önemli ölçüde azaltabilir ve öngörülü ticari bankalar uygulama sürecinde kritik bir rol oynayacaktır. Banka tarafından saklanan uyumlu dijital dolar platformu aracılığıyla, işletmeler şunları gerçekleştirebilir:

• Birden fazla para birimi bakiyesi tutmak için çoklu banka ilişkileri kurmanıza gerek yok.
• Sınır ötesi fatura anlık ödeme ( geleneksel aracı banka ağlarını atlayarak )
• Stablecoin mevduat faizi

Ticari bankalar, bunun sayesinde temel çek hesaplarını küresel çok para birimli fon yönetim çözümlerine yükseltebilir, geleneksel hesapların sunamadığı hız, şeffaflık ve mali dayanıklılık sağlar.

Bu iş modeli stablecoin'in tanıtılmasıyla birlikte, uygulama planı aşağıdaki gibidir.

Küresel Dolar/Multi-Para Hesap Hizmeti

• Banka, ortaklar aracılığıyla işletmeler için stablecoin saklamaktadır.
• Girişim ve işletme maliyetlerini azaltmak ( örneğin lisans gereksinimlerini azaltmak, FBO hesabından muaf olmak )

kaliteli ABD tahvilleri ile desteklenen yüksek getirili ürün

• Bankalar, federal fon oranı seviyesinde ( yaklaşık %4 ) gelir sağlayabilir ve kredi riski yerel bankalara göre önemli ölçüde daha düşüktür ( ABD düzenlemeli para piyasası fonları ile yerel bankalar ).
• Faiz getiren stablecoin tedarikçileri veya tokenleştirilmiş devlet tahvili ortakları ile entegrasyon gereklidir.

gerçek zamanlı 7/24 hesaplama

Ayrıntılar için önceki metne bakın tüketici finansmanı bölümü planı.

Gözlemlediğimiz küresel uygulama senaryoları ( stablecoin platformu/ticari bankalar bunu çözebilir )

• İthalatçılar, dolar ödemelerini saniyeler içinde yapar, yurtdışındaki ihracatçılar ise malları anında serbest bırakır.
• Şirket mali yetkilileri, çok uluslu gerçek zamanlı fon transferi yaparak, aracılık bankacılığı sisteminin gecikmelerinden kurtulmakta ve bankacılık hizmetlerini devasa çok uluslu gruplar için mümkün kılmaktadır.
• Yüksek enflasyonlu ülkelerdeki iş sahipleri, şirket varlık-borç dengelerini dolar ile sabitliyor.

Maaş Ödeme Servis Sağlayıcısı

Bir maaş platformu için, stablecoin'in en büyük değeri, gelişen piyasalarda çalışanlara maaş ödemesi yapması gereken işverenlere hizmet etmesindedir. Sınır ötesi ödemeler veya finansal altyapının zayıf olduğu ülkelerde yapılan ödemeler, maaş platformuna önemli maliyetler getirir - bu maliyetler ya platform tarafından karşılanır, ya işverene aktarılır ya da mecburen yüklenici ödemelerinden düşülür. Maaş hizmet sağlayıcıları için en kolay gerçekleştirilebilir fırsat, stablecoin ödeme kanalları açmaktır.

Daha önceki bölümlerde belirtildiği gibi, ABD finansal sisteminden yüklenicilerin dijital cüzdanlarına yapılan sınır ötesi stablecoin transferleri neredeyse sıfır maliyetle ve anında gerçekleşiyor (, bu ise fiat para girişi yapılandırmasına bağlı ). Yüklenicilerin hala fiat para birimi değişimini kendilerinin yapması gerekebilir ( bu da masraflara neden olacaktır ), ancak dünyanın en güçlü fiat para birimi ile desteklenen ödemeleri anında alabilirler. Birçok kanıt, gelişen piyasalardaki stablecoin talebinin hızla arttığını göstermektedir:

• Kullanıcılar, dolar stablecoin almak için ortalama %4.7 prim ödemeye istekli.
• Bazı ülkelerde bu prim %30'a kadar çıkabilir.
• Stabilcoin, Latin Amerika gibi bölgelerdeki yükleniciler ve serbest çalışanlar arasında giderek daha popüler hale geliyor.
• Serbest çalışanlara odaklanan uygulama, stabilcoin kullanım oranı ve kullanıcı artış hızı üstel bir şekilde artmaktadır.
• Daha da önemlisi, kullanıcı tabanı zaten oluşmuş durumda: Son 12 ayda 2.5 milyondan fazla dijital cüzdan aktif olarak stablecoin kullanıyor, giderek daha fazla insan stablecoin ödemelerini kabul etmeye istekli.

Hız ve son kullanıcı maliyet tasarrufu dışında, stablecoin'ler, maaş hizmetleri kullanan kurumsal müşterilere ( ve ödemeli müşterilere ) birçok fayda sunmaktadır. Öncelikle, stablecoin'ler belirgin şekilde daha şeffaf ve özelleştirilebilir. Yakın zamanda yapılan bir fintech anketine göre, maaş profesyonellerinin %66'sı bankalar ve ödeme ortaklarıyla olan gerçek maliyetlerini anlamak için yeterli araca sahip değil. Ücretler genellikle şeffaf değildir ve süreçler kafa karıştırıcıdır. İkincisi, günümüzde maaş ödemelerini gerçekleştiren süreç genellikle birçok manuel işlem içermekte ve finans departmanı kaynaklarını tüketmektedir. Ödeme işleminin kendisi dışında, muhasebe, vergi ve banka uzlaştırması gibi dikkate alınması gereken başka birçok konu bulunmaktadır ve stablecoin'ler programlanabilir olup, dahili defter ( blok zinciri ) ile birlikte çalışarak otomasyon yeteneklerini (, toplu zamanlı ödemeler ) ve muhasebe yeteneklerini (, otomatik akıllı sözleşme hesaplamaları, kesinti ve kayıt sistemleri ) gibi önemli ölçüde artırmaktadır.

O halde, maaş platformu nasıl stablecoin ödeme fonksiyonunu etkinleştirmelidir?

gerçek zamanlı 24/7 hesaplama

Önceki metin ilgili içerikleri kapsadı.

kapalı döngü ödemesi

• Stabilcoin tabanlı kart ihraç platformları ile işbirliği yaparak, son kullanıcıların doğrudan stabilcoin harcamasına izin vererek, hız ve maliyet avantajlarını tamamen devralmasını sağlamak
• Cüzdan sağlayıcılarıyla işbirliği yaparak stablecoin tasarruf ve kazanç fırsatları sunmak

muhasebe ve vergi mutabakatı

Blockchain'ın değiştirilemez defter özelliklerinden yararlanarak, API veri arayüzü aracılığıyla işlem kayıtlarını muhasebe ve vergi sistemine otomatik olarak senkronize ederek, otomatik kesinti, muhasebe ve mutabakat süreçlerini gerçekleştirin.

programlanabilir ödeme ve gömülü finans

• Akıllı sözleşmeleri kullanarak otomatik toplu ödemeler ve belirli koşullara dayalı (, örneğin prim ) için programlanabilir ödemeler gerçekleştirin. İlgili platformlarla işbirliği yapabilir veya doğrudan akıllı sözleşmeleri kullanabilirsiniz.
• DeFi temel protokollerine bağlanarak, maaş temelli finansman hizmetlerini uygun fiyatlı ve dünya genelinde erişilebilir bir şekilde sunmak. Belirli ülkelerde, genellikle karmaşık, kapalı ve pahalı olan yerel banka ortaklarını atlamak mümkün.

Yukarıdaki plana dayanarak, uygulamanın spesifik yöntemlerini daha ayrıntılı bir şekilde açıklayalım:

Destekleyen stablecoin'lerin maaş işleme platformu, ABD fiat para birimi girişi ile işbirliği yaparak banka hesaplarını stablecoin ile bağlar. Ödeme tarihinden önce, fonlar müşteri şirket hesabından zincir üzerindeki stablecoin hesabına ( aktarılır; bu hesaplar ilgili şirketler veya kuruluşlar tarafından tutulabilir ). Ödemeler tamamen otomatikleştirilir ve dünya genelindeki tüm yüklenicilere toplu olarak iletilir. Yükleniciler, hemen dolar stablecoin alır ve stablecoin destekleyen Visa kartlarıyla harcama yapabilir veya zincir üzerindeki hesaplarında tokenleştirilmiş tahvillerle tasarruf edebilir. Bu yeni yapı sayesinde, sistemin toplam maliyeti belirgin şekilde düşer, yüklenici kapsamı büyük ölçüde genişler ve sistemin otomasyon seviyesi büyük ölçüde artar.

Kart İhraç Kuruluşu

Şu anda birçok işletme, kart çıkararak temel gelir elde ediyor. Bir finansal teknoloji şirketi, yalnızca ABD pazarında işlem ücretleriyle 1 milyar doların üzerinde yıllık gelir elde etti. Şirket ABD'de büyük bir iş kurmuş olmasına rağmen, kart organizasyonlarıyla olan işbirlikleri, banka ortaklıkları ve teknik altyapısı yurtdışı pazar genişlemesine neredeyse yardımcı olamıyor.

Geleneksel kartların çıkarılması, her bir ülke için kart organizasyonlarının doğrudan lisansını almak veya yerel bankalarla işbirliği yapmak gerektirir. Bu karmaşık süreç, işletmelerin bölgesel genişlemesini ciddi şekilde engellemektedir. Örnek olarak, bir halka açık şirket, 10 yılı aşkın bir süredir faaliyet gösterdikten sonra, son 3 yılda ancak açılmıştır.