Pazar Döngüsünde Hayatta Kalma Yolu

Yatırım dünyası, zorlu bir alan olup, uzun vadede gerçekten kâr elde edebilenlerin genellikle sadece azınlık olduğu bir yerdir. Başkalarının başarı hikayelerini sıkça duysak da, gerçekte bu oyunun acımasızlığı göz ardı edilemez.

Ekonomi ve pazarlar döngüsel kurallara uyar, sonsuza dek boğa ya da ayı piyasası yoktur. Her yatırımcının kendi hayatta kalma stratejisini bulması gerekir, bu strateji genellikle kişisel özelliklerden kaynaklanır ve başkalarının başarı deneyimlerini kopyalamak zordur. Bazı insanlar ticaret yapmada iyidir, bazıları temel projelere yatırım yapmaya odaklanır, bazıları ise döngüler arası yatırım yapar; herkesin yöntemi farklıdır.

Ancak dikkat edilmesi gereken bir nokta var: Uzun vadede fiyat dalgalanmalarına aşırı odaklanan yatırımcılar genellikle ideal sonuçlar elde etmekte zorlanır. Bir kişi ticaretle kolayca kâr elde ettiğinde, her şeyi başarabileceği yanılsamasına kapılabilir. Ancak nihayetinde, piyasa kazançları yeniden dağıtacak ve gerçekten kâr elde edip elde tutabilmek büyük ölçüde yatırımcının psikolojik dayanıklılığına bağlıdır.

Yatırım veya ticaret eylemleri, aslında bir kişinin içsel özelliklerini, arzular ve öz disiplinin dengesi gibi, yansıtır. Bu faktörler, insanların alım, satım veya bekletme seçeneğini belirler. Her kararın arkasında, bireyin para, temel analiz, spekülasyon, piyasa ve arzu gibi çok sayıda faktöre dair yargısına dayanan bir mantık vardır.

Eski insanların dediği gibi, dışsal nesnelerin değişimi gibi görünen şey, aslında insan kalbinin dalgalanmasıdır. Yatırım piyasasında, piyasa değişmiyor, insan ruhu değişiyor.

Gerçekten düşünülmesi gereken sorun, ne zaman yükselmeye veya düşmeye başlayacağı ya da yükseliş/düşüş oranının tahmini değildir. Eğer bir trende olan güven eksikse, ilgili varlıkları tutmamak en iyisidir, aksi takdirde sonraki kararları etkileyebilir ve istenmeyen sonuçlara yol açabilir. Rahatsız bir zihinle doğru bir yargıya varmak zordur.

Yatırım alanı cazibe dolu, piyasada her zaman yeni odak noktaları ortaya çıkıyor. Gerçek sektör inşaatçıları ve uzun vadeli yatırımcılar için, kısa vadeli fiyat dalgalanmaları veya piyasa döngülerinden ziyade temelin inşası ve gelişimi daha önemlidir.

Bears piyasasında bile, kullanıcı tabanına sahip olan bazı gerçek uygulama senaryolarına sahip projeler, örneğin metaverse ve kripto oyunları, göreceli olarak istikrarlı performans gösterebilir. Ancak yine de makro trendlerin etkisinden tamamen kurtulmaları zor.

Dikkate değer olan, popülaritenin çekiciliği ile piyasa döngüsü arasında doğrudan bir ilişki olmamasıdır; bu, piyasanın içsel bir özelliğidir. Sadece ayı piyasasında, sermaye miktarının azalması nedeniyle, bu durumdan kâr elde edebilenlerin sayısı da azalır. Çekicilik ne kadar büyükse, potansiyel risk de o kadar yüksek olur.

Kripto pazar esasen iki grup tarafından desteklenmektedir: Bir grup enflasyonu geride bırakmaya çalışıyor, diğer grup ise Bitcoin veya Ethereum'u geride bırakmaya adanmıştır. Bu iki grup, pazarın gelişimi üzerinde önemli bir etkiye sahiptir.

Geleneksel kurumlar gibi yatırımcılar, eğer kripto varlıkların enflasyonu yenebileceğini düşünürlerse, bu piyasaya olan fon tahsislerini artıracak ve fiyatları yükseltecektir. Aksi takdirde, eğer fiat para biriminin daha iyi performans göstereceğini düşünürlerse, yatırımları azaltabilir ve fiyatların düşmesine neden olabilirler. Bu yatırımcılar kripto para doğumlu grup olmasa da, fon ölçekleri büyük olup, piyasa üzerinde derin etkileri vardır.

Diğer bir grup ise sektörün temel destekçileri olup, Bitcoin, Ethereum ve DeFi, NFT, kripto oyunları, metaverse ve Web3 gibi yeni alanların gelişimine odaklanmaktadır. Yine de, fiat para birimlerine göre değer değişimlerine de ilgi duysalar da, daha çok BTC veya ETH'yi aşma yeteneğine önem vermektedirler. Bu grup, ayı piyasasında genellikle piyasanın ana destek gücü haline gelir.

Herhangi bir piyasada, birincil hedef hayatta kalmak olmalıdır, kısa vadeli yüksek getiriler peşinde koşmak değil. Tüm sermaye ile yatırım yapmak (halk arasında "şansını denemek" olarak bilinir) bazı anlarda büyük kazançlar getirebilir, ancak bu strateji çoğu insan için uygun değildir. Bir kez tüm sermaye ile işlem yaptıktan sonra, muhtemelen ikinci, üçüncü kez yapma ihtimali vardır; bu, insan doğasındaki açgözlülüğün bir sonucudur. Olasılık açısından bakıldığında, tüm sermaye ile yatırım yapmanın riski genellikle potansiyel getiriden daha yüksektir.

Vurgulanması gereken bir nokta, yatırım dünyasının çeşitliliği ve kesin doğru bir stratejinin olmamasıdır. Yukarıda belirtilen görüşler bazı durumlarda geçerli olmayabilir. Herkes kendi durumuna göre en uygun yatırım yolunu bulmalıdır.