Что такое RR и как рассчитывать его при реальной торговле

В мире трейдинга и инвестиций есть один инструмент, который обязательно используют все профессионалы — это соотношение риск-вознаграждение или RR. Оно помогает трейдерам принимать мудрые решения: “Стоит ли рисковать в этой сделке?” RR — ключ к устойчивой прибыли и эффективному управлению рисками.

Понимание Risk Reward Ratio (RR) ясно и просто

В торговле “Risk Reward Ratio” или RR — это отношение между суммой денег, которую мы готовы потерять (Risk), и суммой, которую ожидаем заработать (Reward). Можно спросить себя: “За каждый потраченный мной рубль, сколько я могу заработать?” Чем выше RR, тем меньше риск и больше потенциальная прибыль (например, риск 1 рубль, шанс заработать 3 рубля). Низкий RR означает высокий риск при малой прибыли (например, риск 3 рубля, шанс заработать 1 рубль). Понимание этого важно для профессиональных трейдеров, чтобы их сделки были более обоснованными.

Почему профессионалы ставят RR на первое место

Помогает правильно оценить инвестиции

Допустим, есть два варианта сделки: первый — шанс заработать 20%, риск потерять 50%; второй — шанс заработать 10%, риск потерять 5%. На первый взгляд, кажется, что первый вариант лучше. Но если посчитать RR:

• Первый: RR = 20% / 50% = 0,4
• Второй: RR = 10% / 5% = 2,0

Здесь RR показывает, что второй вариант более выгоден, потому что потенциальная прибыль значительно превышает риск. RR помогает избегать ошибок, связанных с любовью к “красивой” прибыли, и защищает портфель от скрытых рисков.

Позволяет систематически управлять рисками

RR помогает установить разумные уровни стоп-лосса. Например, если вы готовы рискнуть 50% капитала, а RR — 2, то можно установить стоп-лосс на уровне 50%, а целевую прибыль — в 100% (чтобы соотношение было 2:1). Такой подход показывает, где находится зона “риска проиграть” и “шанса выиграть”, делая управление портфелем более стабильным.

Как правильно рассчитать RR за несколько шагов

Формула очень проста:

RR = (целевая цена – цена входа) ÷ (цена входа – цена стоп-лосса)

Например, при покупке акции BTS по цене 7,45 рубля, ожидая роста до 10,50 рубля, и устанавливая стоп-лосс на 4,50 рубля:

RR = (10,50 – 7,45) ÷ (7,45 – 4,50) = 3,05 ÷ 2,95 ≈ 1,03

Это означает, что при успешной сделке вы получите чуть больше прибыли, чем риск — примерно в 1,03 раза. Такой RR считается приемлемым, хотя и не очень высоким.

Когда RR становится выгодным для инвестиций

Профессионалы обычно рекомендуют RR ≥ 2, что означает, что ожидаемая прибыль в два раза превышает риск. Если RR ниже (например, 0,8 или 1,2), это не значит, что сделка плохая, но тогда нужно иметь очень высокий Win Rate (процент выигрышных сделок), чтобы оставаться в плюсе. Взаимосвязь RR и Win Rate — важный аспект для успешной торговли.

Какие риски нужно учитывать трейдерам

Риск — это не только потеря денег, но и другие виды:

• Liquidity Risk — риск невозможности быстро купить или продать актив из-за отсутствия участников рынка.
• Correlation Risk — риск одновременного движения активов в одном направлении, что снижает диверсификацию.
• Currency Risk — риск изменения курса валют при инвестициях в иностранные активы.
• Interest Rate Risk — риск изменения процентных ставок, влияющих на стоимость облигаций и доходных активов.
• Inflation Risk — риск обесценивания денег из-за инфляции.
• Political Risk — риск политических событий, влияющих на рынок.

Взаимосвязь RR и Win Rate, которую должен знать трейдер

Интересный факт: RR и Win Rate связаны обратно. Чем выше RR (меньше риск, больше вознаграждение), тем ниже должен быть Win Rate, чтобы оставаться в плюсе. Например, при RR = 3:1, достаточно иметь Win Rate около 25-30%, чтобы получать прибыль:

• 25 побед по RR=3:1 дают прибыль: 25 × 3 = 75
• 75 проигрышей по 1 — убыток: 75
• Итог: 0 — безубыточно

Это показывает, что при высоком RR даже с низким Win Rate можно зарабатывать. Таблица минимальных Win Rate для разных RR:

Анализ стратегии с разными RR

RR = 1:1

Риск равен вознаграждению. Подходит для новичков, но для долгосрочной прибыли требует 50% выигрышных сделок, что сложно учесть с учетом комиссий.

RR от 1,5:1 до 2:1

Оптимальный диапазон для тех, кто уже имеет хорошую систему. Win Rate около 33-40% — достаточно для стабильной прибыли.

RR выше 2:1

Подходит профессионалам, уверенным в своих стратегиях. Даже при Win Rate 20-25% можно получать значительную прибыль, но такие сделки требуют терпения и редкого появления.

Итог: RR — интеллектуальный инструмент трейдера

RR — это отношение риска к вознаграждению, которое помогает понять, “стоит ли входить в сделку”. Чем выше RR, тем меньше риск и больше шанс на долгосрочную прибыль. Знание и правильный расчет RR — отличительная черта успешных трейдеров, позволяющая принимать системные решения и сохранять прибыль даже при некоторых проигрышах. Постоянное мышление в терминах RR делает торговлю более осознанной и устойчивой.