Отличные новости по результатам! В полночь акции программного обеспечения на американском рынке взорвались!

Отличные показатели по прибыли, сразу несколько софтверных компаний резко выросли.

По местному времени 10 февраля (вторник) основные американские индексы открылись с ростом, затем их динамика разошлась: индекс Nasdaq впервые за долгое время снизился, после кратковременного дна снова начал расти. На момент публикации Dow Jones вырос на 0,67%, индекс S&P 500 — на 0,19%, Nasdaq — на 0,05%; индекс Nasdaq China Golden Dragon — на 0,56%.

Большинство крупных технологических компаний выросли: Microsoft — почти на 2%, Tesla — более чем на 1%, Apple, Amazon и Broadcom — небольшим ростом; Google A — более чем на 2% в минусе, Nvidia и Meta — небольшие падения.

Акции американских AI-программных приложений на старте торгов резко выросли: по состоянию на момент публикации Spotify и Datadog выросли более чем на 16%, Shopify — более чем на 6%, Unity — почти на 5%.

Последний финансовый отчет музыкальной стриминговой платформы Spotify показал, что выручка за четвертый квартал 2025 года составила 4,53 миллиарда евро, превысив ожидания рынка. В то же время Datadog за тот же квартал превзошел ожидания по выручке и чистой прибыли.

Стратег американского банка JPMorgan заявил, что акции софтверных компаний могут восстановиться после исторического падения, поскольку рынок недооценивает краткосрочный разрушительный эффект искусственного интеллекта. Команда под руководством Dubravko Lakos-Bujas отметила, что «экстремальные ценовые движения» могут привести к тому, что капитал в краткосрочной перспективе снова начнет перераспределяться в этот сектор, и инвесторам рекомендуется увеличить долю высококачественных, более устойчивых к разрушительному воздействию ИИ акций. В отчете говорится: «Учитывая ликвидацию позиций, чрезмерно пессимистичный настрой по поводу перспектив индустрии программного обеспечения, связанной с ИИ, и стабильность фундаментальных показателей, мы считаем, что риск все больше склоняется к восстановлению».

Что касается экономических данных, то розничные продажи, известные как «ужасные данные», оказались ниже ожиданий. Согласно данным Министерства торговли США, за декабрь 2025 года розничные продажи остались на уровне предыдущего месяца, ожидавшийся рост — 0,4%, фактический — 0,0%; индекс цен на экспорт за декабрь вырос на 0,3% по сравнению с предыдущим месяцем, при ожидании 0,1%, а индекс цен на импорт — на 0,1%, что совпадает с прогнозами.

Аналитики отмечают, что неожиданная остановка роста розничных продаж в декабре указывает на более осторожные расходы потребителей в конце года. Из 13 категорий розничной торговли 8 показали снижение, в том числе магазины одежды и мебельные магазины. Продажи автодилеров также снизились. В то же время расходы в строительных магазинах и спортивных товарах выросли. Эти данные свидетельствуют о замедлении потребительского спроса в конце праздничного сезона. Несмотря на то, что многие экономисты ожидают, что налоговые возвраты в этом году поддержат спрос в начале года, домашние хозяйства по-прежнему недовольны высокими затратами на жизнь и продолжают опасаться ситуации на рынке труда. Расширение потребительских расходов вызывает опасения: богатство, созданное ростом фондового рынка, может стимулировать спрос, но есть признаки того, что расходы на предметы роскоши у низкодоходных американцев, зависящих от умеренного роста зарплат, не так сильны.

В тот же день опубликованы данные ADP: за четыре недели, завершившиеся 24 января, среднее увеличение числа занятых в частном секторе США составило 6500 человек в неделю.

Кроме того, в среду и пятницу вечером ожидается публикация данных по внебиржевой занятости за январь и отчета по индексу потребительских цен (CPI).

Опрос экономистов показывает, что в январе число внебиржевых рабочих мест могло увеличиться на 70 тысяч, тогда как в декабре — на 50 тысяч; уровень безработицы за декабрь — 4,4%, и большинство аналитиков ожидает, что в январе он останется на этом же уровне.

Глава Национального экономического совета Белого дома Кевин Хассет в понедельник заявил, что из-за замедления роста рабочей силы и повышения производительности рост занятости в США в ближайшие месяцы может замедлиться.

Состояние рынка труда в США во многом определит дальнейшую политику Федеральной резервной системы. Следующее заседание ФРС состоится 17–18 марта. Согласно инструменту «Наблюдение за ФРС» на Чикагской товарной бирже, вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов к марту составляет 17,7%, вероятность оставить ставку без изменений — 82,3%. Вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов к апрелю — 32,4%, оставить без изменений — 63,5%, снижение на 50 базисных пунктов — 4%. Вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов к июню — 50,4%.