Управление по финансовому регулированию и надзору усиливает регулирование криптовалют, виртуальные активы переходят к эпохе лицензированных предприятий

Глава Финансового регулятора Пенг Цзинлун недавно выступил с тематическим докладом перед Комитетом по финансам, объявив о начале нового этапа регулирования виртуальных активов. Несмотря на текущую стратегию постепенного, осторожного и дружественного подхода, с развитием закона о сервисах виртуальных активов усилия регулятора по контролю за криптовалютными операторами значительно возрастут, и в будущем они будут регулироваться по стандартам «высокого надзора», аналогичным традиционным финансовым институтам. Этот переход ознаменует собой новую эру более строгого регулирования и институционализации рынка виртуальных активов в Тайване.

От регистрации к лицензированию: полный рост уровня регулирования

На текущем этапе рынок виртуальных активов всё ещё находится в начальной стадии развития. Согласно статистике, менее 5% тайваньцев владеют криптовалютой, что значительно ниже 10-15% проникновения в США и Южной Корее. Несмотря на огромный потенциал роста рынка, регулятор подчеркивает, что рынок виртуальных активов всё ещё является «развивающимся рынком» и не достиг уровня зрелости традиционных финансовых рынков.

Исходя из этого, позиция регулятора — «не торопиться, но и не отставать». В настоящее время 9 операторов виртуальных активов (VASP) прошли одобрение и включены в систему регулирования. После принятия специального закона регулятор официально признает операторов виртуальных активов как «похожие на финансовые учреждения» и будет осуществлять строгий надзор. Это означает, что в будущем операторы должны будут соответствовать более строгим требованиям к капиталу, внедрять полноценные внутренние проверки и контрольные механизмы, а их финансовое состояние должно соответствовать определённым стандартам.

Механизмы предотвращения мошенничества также будут значительно усилены. В настоящее время действующие нормы требуют лишь «обмен информацией между участниками», однако после внедрения нового закона это расширится до «обмена информацией между разными отраслями», формируя межотраслевую сеть мониторинга.

Усиление мер по борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма: 11 операторов уже оштрафованы в этом году

Борьба с отмыванием денег и финансированием терроризма — приоритетные направления деятельности регулятора. Согласно результатам проверок, в этом году регулятор провёл аудит 12 операторов виртуальных активов и обнаружил нарушения в области AML, борьбы с финансированием терроризма и предотвращения распространения оружия.

Регулятор сразу же, по рекомендациям проверочных органов, наложил штрафы на нарушителей. Уже оштрафовано 11 операторов на сумму свыше 13 миллионов юаней. Эти меры демонстрируют твёрдую позицию регулятора в поддержании рыночной дисциплины и служат важным напоминанием криптовалютным операторам о необходимости соблюдения правил.

Полная структура из 8 подзаконных актов: реализация в ближайшие 12 месяцев

Если закон о сервисах виртуальных активов будет успешно принят, регулятор планирует в течение следующего года завершить разработку 8 сопутствующих подзаконных актов. Из них 7 будут специально касаться операторов виртуальных активов и охватывать широкий спектр вопросов.

Эти 7 актов включают процедуры регистрации компаний, стандарты финансового управления, внутренние проверки и контрольные механизмы, обеспечение информационной безопасности, регламенты внешних аутсорсинговых операций, меры против мошенничества и обработку аномальных транзакций. Кроме того, операторы VASP в будущем должны будут внедрить строгую систему сегрегации активов, чтобы обеспечить разделение клиентских средств и собственных активов, а также создать системы гарантийных депозитов и трастов для усиления защиты инвесторов.

Регулятор также будет способствовать саморегуляции профессиональных ассоциаций, чтобы помочь укрепить рыночный порядок и создать координационный механизм между регулятором и участниками рынка.

Регулирование стейблкоинов уже на подходе: приоритет — банки-эмитенты

Самым заметным из 8 подзаконных актов является проект правил по выпуску и управлению стейблкоинами. В качестве важного инструмента криптовалютной экосистемы, регулирование стейблкоинов будет включать требования к квалификации эмитентов, минимальному уставному капиталу, процедурам подачи заявок, типам разрешённых стейблкоинов, ограничениям по сценариям использования, основаниям для отмены лицензии, а также требованиям к резервным активам и регулярным аудитам.

Процессы выпуска и выкупа стейблкоинов также будут регламентированы, с ясными стандартами операций. Регулятор склонен отдавать предпочтение банкам с достаточными резервами в качестве эмитентов стейблкоинов, чтобы обеспечить их кредитоспособность и возможность выполнения обязательств.

По мере продвижения закона о сервисах виртуальных активов уровень надзора регулятора официально повысится с «регистрации по борьбе с отмыванием денег» до «лицензирования деятельности», охватывая также защиту трейдеров, финансовую устойчивость и справедливость рынка. В то же время регулятор усилит механизмы финансовых проверок и защиту от мошенничества, чтобы обеспечить контроль рисков, безопасность сделок и создать более безопасную и прозрачную среду для криптовалютных операций инвесторов.