Крипто-Улучшенная Ценность Инвестирования: Ежедневный Отчет по Обновлению Стратегии

Анализ обновления Ladder Capital Corp (LADR)

12 сентября 2025 года — Следующий анализ обновления основан на модели, основанной на опубликованной стратегии Джона Неффа. Этот подход ищет компании с устойчивым ростом прибыли, торгующиеся со скидкой относительно их роста прибыли и дивидендной доходности.

LADR: малокапитальный рост в финансовых услугах

• Рейтинг увеличен с 60% до 79% на основе фундаментальных показателей и оценки
• Оценка 80% и выше обычно указывает на интерес к стратегии, 90% и выше сигнализирует о сильном интересе

Обзор компании

Ladder Capital Corp, внутренне управляемый инвестиционный траст в сфере коммерческой недвижимости, работает в трех ключевых сегментах:

1. Кредиты: Ипотечные кредитные дебиторские задолженности для инвестиций и продажи
2. Ценные бумаги: Деятельность с ценными бумагами коммерческой недвижимости
3. Недвижимость: Нетоарендованные объекты, офисные здания, студенческое жилье, гостиницы, промышленные здания, торговые центры и кондоминиумы

Основное внимание компании сосредоточено на старших первичных ипотечных фиксированных и плавающих ставках, обеспеченных коммерческой недвижимостью с гибкими структурами.

Результаты теста стратегии

Криптовалютный рыночный анализ

Хотя Ladder Capital работает в традиционном финансировании недвижимости, его бизнес-модель имеет сходство с некоторыми платформами DeFi-кредитования. Оба стремятся обеспечить ликвидность в секторе недвижимости, хотя и через разные механизмы. Платформы DeFi часто предлагают избыточно обеспеченные кредиты, аналогично фокусу Ladder на старших ипотечных кредитах, но с дополнительными преимуществами технологии блокчейн для прозрачности и эффективности.

О стратегии

Джон Нефф, который управляет фондом Уиндзор на протяжении более трех десятилетий, достиг средней годовой доходности в 13,7% с 1964 по 1995 год, превзойдя доходность S&P 500 в 10,6%. Его инвестиционный стиль, описываемый как 'относительно прозаичный, скучный, [and] консервативный', принес впечатляющие результаты, аналогично тому, как некоторые криптоинвесторы стремятся к стабильным доходам через стратегии доходного фермерства и стекинга.

Методология Фон

Этот анализ основан на сервисе, который следует опубликованным стратегиям инвестиционных легенд. Он предлагает анализ акций и модельные портфели, вдохновленные успешными инвесторами, такими как Уоррен Баффет, Бенджамин Грэм, Питер Линч и Мартин Цвейг. В крипто-пространстве появляются аналогичные аналитические подходы, адаптирующие традиционные финансовые метрики для оценки блокчейн-проектов и токенов.