С учетом прогресса в энергетической трансформации, американская компания-первопроходец в области электрических автомобилей (EV) TSL постоянно прилагает усилия для обеспечения поставок сырья, необходимых для достижения ее производственных целей. Для CEO TSL Илоны Маска литий всегда был главным объектом внимания. На "Дне батарей" TSL в 2020 году Маск сообщил, что компания приобрела землю в Неваде, США, для исследования новых методов извлечения лития из глины, хотя этот процесс еще не был проверен в коммерческих масштабах.

Ранее цена на литий достигала исторического максимума, но в 2023 году она быстро упала и продолжит снижаться в 2024 году. Цены на другие ключевые металлы для аккумуляторов также снизились, рост продаж электромобилей столкнулся с экономической неопределенностью и высокими процентными ставками, что привело к общему замедлению на мировом рынке. По прогнозам авторитетных организаций, стоимость аккумуляторов для электромобилей находится на историческом низком уровне и, как ожидается, снизится на 40% с 2023 по 2025 год.

На телефонной конференции по прибыли Tesla в 2023 году Маск с удовлетворением отметил: "Цены на литий в какой-то момент взлетели до небес." Более низкие цены на батареи сделают электромобили более сопоставимыми по стоимости с автомобилями с двигателями внутреннего сгорания, что, в свою очередь, будет способствовать более широкому распространению и спросу.

Во время президентских выборов в США в 2024 году Маск поддержал кандидата от Республиканской партии, бывшего президента Трампа, который ранее критиковал электромобили и субсидии. После того как Трамп выиграл выборы 5 ноября, появились сообщения о том, что эти позиции могут поддержать TSL, так как, по сравнению с недостаточно зрелыми мелкими конкурентами, гигант EV оказался меньше подвержен влиянию. Результаты выборов побудили акции TSL резко вырасти.

Весной 2024 года Маск пригласил президента Аргентины на интервью на заводе ТСЛ в Техасе, чтобы обсудить возможности инвестиций в аргентинскую литиевую промышленность. Аргентина, как важный участник литиевого треугольника, является четвертым по величине производителем лития в мире.

Глобальное снабжение лития в основном зависит от твердых рудников Австралии и солончаков Чили, но переработка лития находится под контролем Китая, в 2022 году Китай занимал 72% глобальных мощностей по переработке лития.

Для инвесторов крайне важно понимать источники поставок лития для TSL.

Далее давайте рассмотрим источники лития TSL, сколько лития содержится в аккумуляторах TSL и меры, предпринятые производителями электромобилей для лучшего обеспечения цепочки поставок лития.

Поставщики лития для TSL включают несколько литиевых поставщиков, которые уже начали производство, а также начальные поставщики, разрабатывающие литиевые проекты. С начала трехлетнего контракта на поставку, заключенного в конце 2021 года между TSL и ведущими производителями лития, китайские компании начали поставлять продукцию для TSL с 2022 года.

TSL заключила соглашение с Sichuan Yahua Industrial Group, согласно которому Yahua будет поставлять TSL литий-ионный гидроксид до 2030 года. Кроме того, также есть новое соглашение, которое было достигнуто в июне 2024 года, позволяющее TSL получать неопределенные поставки карбоната лития от Yahua, контракт может быть продлен на один год.

Компания Lion City Resources планирует начать производство концентрата литиевой руды для поставок в TSL с июля 2024 года из своего проекта в Австралии. Соглашение TSL с компанией Piedmont Lithium также было скорректировано, и компания будет поставлять литиевую руду из своих операций в Северной Америке.

Несмотря на то, что TSL получила литий от нескольких компаний, цепочка поставок EV сложна и требует сотрудничества с производителями аккумуляторов, такими как они сами, которые также получают поставки лития от химических компаний.

Содержание лития в аккумуляторах ТСЛ сложное и разнообразное, обычно зависит от химического состава аккумулятора и его размеров. Например, стандартная версия Model S ТСЛ содержит около 138 фунтов (62,6 кг) лития, источник энергии - аккумулятор NCA, вес которого составляет 1 200 фунтов (544 кг). Содержание лития в каждом аккумуляторе может различаться в зависимости от модели и года.

TSL описывает важность лития как "соль в салате", при этом литий составляет лишь одну десятую от материалов батареи. Учитывая потребности TSL в батареях, обеспечение стабильного供应原材料 имеет решающее значение.

Для производителей автомобилей обеспечение поставок лития является проблемой, и вопрос о том, побудит ли это их в будущем заняться добычей полезных ископаемых, постоянно возникает. Хотя Маск ясно заявил, что TSL более заинтересована в повышении能力 переработки лития, чем в участии в горнодобывающей отрасли.

TSL в Техасе предварительно завершила строительство предприятия по переработке лития и ожидает начала производства в 2025 году. Однако из-за ограничений по водным ресурсам TSL решает проблемы с водоснабжением для завершения переработки лития.

В целом, с учетом того, что ожидается значительный рост спроса на аккумуляторы в будущем, для обеспечения своей цепочки поставок TSL все еще необходимо увеличить инвестиции и усилия в добыче лития.