Низкорисковые варианты дохода в условиях рыночной нестабильности
Глобальные финансовые рынки недавно сильно колебались из-за тарифной политики Трампа. В начале апреля Трамп объявил о введении "взаимных тарифов" для основных торговых партнеров, установив базовую ставку в 10%, а для некоторых стран ввел более высокие тарифы. Эта политика вызвала резкую реакцию на рынке, в результате чего капитализация S&P 500 за всего лишь четыре дня уменьшилась на 5,8 трлн долларов, что стало историческим убытком.
Цена биткойна также значительно колебалась в диапазоне от 80 до 90 тысяч долларов. Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил, что, несмотря на то, что пошлины могут повысить инфляцию и подавить рост, ФРС не будет вмешиваться в рынок снижением процентных ставок, а сосредоточит внимание на долгосрочных данных. Несколько крупных инвестиционных банков повысили прогнозы вероятности рецессии в американской экономике.
В таких рыночных условиях как инвесторы должны реагировать? Продукты с низким риском на основе стабильных монет в децентрализованных финансах (DeFi) могут стать неплохим выбором, предоставляя относительно стабильную прибыль в бурные времена. Ниже представлены четыре типа доходных продуктов на основе стабильных монет для справки инвесторов.
Сбережения Spark USDC (Ethereum)
Spark — это DeFi платформа, предлагающая фронтенд интерфейс для основанного на блокчейне протокола ликвидности SparkLend. Пользователи могут вносить USDC на этой платформе для участия в сберегательных мероприятиях.
Источник дохода: Доход от хранения USDC в основном поступает от процентной ставки Sky Savings Rate (SSR), которая поддерживается доходами от комиссий за криптовалютные кредиты, инвестиций в государственные облигации США и доходов от предоставления ликвидности таким платформам, как SparkLend. USDC обменивается на USDS в соотношении 1:1 через Sky PSM и вносится в казну SSR для получения дохода, при этом стоимость токенов sUSDC увеличивается по мере накопления дохода.
Оценка риска: низкий риск. Стабильность USDC довольно высокая, Spark прошел несколько аудитов, что снижает риск смарт-контрактов. Однако инвесторы все равно должны обращать внимание на потенциальное влияние рыночных колебаний на ликвидность.
Берачейн BYUSD| МЕДОВЫЙ (Berachain)
Berachain — это высокопроизводительная, совместимая с EVM блокчейн первого уровня, использующая инновационный механизм консенсуса доказательства ликвидности (Proof of Liquidity, PoL). Этот продукт представляет собой пул ликвидности BYUSD/HONEY, развернутый на родном DEX BEX Berachain.
Источники дохода: в основном от вознаграждений BGT и торговых сборов в пуле. BGT является невзаимозаменяемым токеном управления Berachain, который можно сжигать в соотношении 1:1 для получения BERA и делиться доходами от сборов основных dApp.
Оценка рисков: низкий до средний риск. BYUSD и HONEY являются стабильными монетами, их цена относительно стабильна; механизм PoL Berachain прошел множество аудитов, риск смарт-контрактов низкий. Однако вознаграждение BGT может колебаться из-за корректировки эмиссии.
Предоставьте ликвидность для Uniswap V4 USDC-USDT0 (Uniswap V4)
На платформе Merkl пользователи могут внести USDC или USDT в пул USDC-USDT0 Uniswap V4, чтобы обеспечить его ликвидностью. Uniswap V4 вводит механизм "хуков", позволяющий разработчикам настраивать функции пула, такие как динамическая корректировка сборов и автоматическое ребалансирование, что повышает эффективность капитала и потенциал доходности.
Источник дохода: в основном стимулы в виде токенов UNI.
Оценка риска: низкий до среднего уровня. Пул USDC/USDT является парой стабильных монет, риск ценовых колебаний низок, но следует учитывать риск смарт-контрактов и возможное снижение доходности после окончания периода стимулов.
Эшелонный рынок USDC (Aptos)
Echelon Market - это децентрализованный рынок криптовалют, основанный на блокчейне Aptos. Пользователи могут вносить USDC в пул ликвидности основной сети Aptos, участвовать в поставках и получать доход.
Источник дохода: включает процент от поставки USDC и награды thAPT от Thala. thAPT является депозитным сертификатом Thala, выпускается и обменивается на APT в соотношении 1:1.
Оценка риска: низкий до среднего уровня. USDC имеет высокую стабильность, но необходимо обратить внимание на риски смарт-контрактов экосистемы Aptos и влияние затрат на выкуп thAPT на доходность. Рыночные колебания могут повлиять на стоимость вознаграждений thAPT.
Резюме
В условиях текущей рыночной нестабильности вышеупомянутые DeFi инвестиционные продукты на основе стабильных монет могут предложить инвесторам относительно низкорисковые варианты инвестирования. Тем не менее, инвесторам следует осторожно оценивать риски каждого продукта и принимать решения в соответствии со своей способностью к риску. Хотя DeFi инвестиции могут иметь потенциальную прибыль, они также сопряжены с рисками, такими как риски смарт-контрактов и рыночной волатильности, поэтому инвесторам необходимо действовать с осторожностью.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Анализ четырех стратегий получения дохода от низкорисковых стейблкоинов DeFi в период рыночной нестабильности
Низкорисковые варианты дохода в условиях рыночной нестабильности
Глобальные финансовые рынки недавно сильно колебались из-за тарифной политики Трампа. В начале апреля Трамп объявил о введении "взаимных тарифов" для основных торговых партнеров, установив базовую ставку в 10%, а для некоторых стран ввел более высокие тарифы. Эта политика вызвала резкую реакцию на рынке, в результате чего капитализация S&P 500 за всего лишь четыре дня уменьшилась на 5,8 трлн долларов, что стало историческим убытком.
Цена биткойна также значительно колебалась в диапазоне от 80 до 90 тысяч долларов. Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил, что, несмотря на то, что пошлины могут повысить инфляцию и подавить рост, ФРС не будет вмешиваться в рынок снижением процентных ставок, а сосредоточит внимание на долгосрочных данных. Несколько крупных инвестиционных банков повысили прогнозы вероятности рецессии в американской экономике.
В таких рыночных условиях как инвесторы должны реагировать? Продукты с низким риском на основе стабильных монет в децентрализованных финансах (DeFi) могут стать неплохим выбором, предоставляя относительно стабильную прибыль в бурные времена. Ниже представлены четыре типа доходных продуктов на основе стабильных монет для справки инвесторов.
Сбережения Spark USDC (Ethereum)
Spark — это DeFi платформа, предлагающая фронтенд интерфейс для основанного на блокчейне протокола ликвидности SparkLend. Пользователи могут вносить USDC на этой платформе для участия в сберегательных мероприятиях.
Источник дохода: Доход от хранения USDC в основном поступает от процентной ставки Sky Savings Rate (SSR), которая поддерживается доходами от комиссий за криптовалютные кредиты, инвестиций в государственные облигации США и доходов от предоставления ликвидности таким платформам, как SparkLend. USDC обменивается на USDS в соотношении 1:1 через Sky PSM и вносится в казну SSR для получения дохода, при этом стоимость токенов sUSDC увеличивается по мере накопления дохода.
Оценка риска: низкий риск. Стабильность USDC довольно высокая, Spark прошел несколько аудитов, что снижает риск смарт-контрактов. Однако инвесторы все равно должны обращать внимание на потенциальное влияние рыночных колебаний на ликвидность.
Берачейн BYUSD| МЕДОВЫЙ (Berachain)
Berachain — это высокопроизводительная, совместимая с EVM блокчейн первого уровня, использующая инновационный механизм консенсуса доказательства ликвидности (Proof of Liquidity, PoL). Этот продукт представляет собой пул ликвидности BYUSD/HONEY, развернутый на родном DEX BEX Berachain.
Источники дохода: в основном от вознаграждений BGT и торговых сборов в пуле. BGT является невзаимозаменяемым токеном управления Berachain, который можно сжигать в соотношении 1:1 для получения BERA и делиться доходами от сборов основных dApp.
Оценка рисков: низкий до средний риск. BYUSD и HONEY являются стабильными монетами, их цена относительно стабильна; механизм PoL Berachain прошел множество аудитов, риск смарт-контрактов низкий. Однако вознаграждение BGT может колебаться из-за корректировки эмиссии.
Предоставьте ликвидность для Uniswap V4 USDC-USDT0 (Uniswap V4)
На платформе Merkl пользователи могут внести USDC или USDT в пул USDC-USDT0 Uniswap V4, чтобы обеспечить его ликвидностью. Uniswap V4 вводит механизм "хуков", позволяющий разработчикам настраивать функции пула, такие как динамическая корректировка сборов и автоматическое ребалансирование, что повышает эффективность капитала и потенциал доходности.
Источник дохода: в основном стимулы в виде токенов UNI.
Оценка риска: низкий до среднего уровня. Пул USDC/USDT является парой стабильных монет, риск ценовых колебаний низок, но следует учитывать риск смарт-контрактов и возможное снижение доходности после окончания периода стимулов.
Эшелонный рынок USDC (Aptos)
Echelon Market - это децентрализованный рынок криптовалют, основанный на блокчейне Aptos. Пользователи могут вносить USDC в пул ликвидности основной сети Aptos, участвовать в поставках и получать доход.
Источник дохода: включает процент от поставки USDC и награды thAPT от Thala. thAPT является депозитным сертификатом Thala, выпускается и обменивается на APT в соотношении 1:1.
Оценка риска: низкий до среднего уровня. USDC имеет высокую стабильность, но необходимо обратить внимание на риски смарт-контрактов экосистемы Aptos и влияние затрат на выкуп thAPT на доходность. Рыночные колебания могут повлиять на стоимость вознаграждений thAPT.
Резюме
В условиях текущей рыночной нестабильности вышеупомянутые DeFi инвестиционные продукты на основе стабильных монет могут предложить инвесторам относительно низкорисковые варианты инвестирования. Тем не менее, инвесторам следует осторожно оценивать риски каждого продукта и принимать решения в соответствии со своей способностью к риску. Хотя DeFi инвестиции могут иметь потенциальную прибыль, они также сопряжены с рисками, такими как риски смарт-контрактов и рыночной волатильности, поэтому инвесторам необходимо действовать с осторожностью.