Створення вашого першого портфеля акцій: 9 доступних варіантів для нових інвесторів з обмеженим капіталом

Вам не потрібні значні заощадження, щоб почати накопичувати багатство через акції. Чи маєте ви 100 доларів або 500 доларів для інвестування, учасники ринків Emerging Markets можуть здобути значущі частки у легітимних компаніях і сформувати диверсифіковані портфелі. Цей посібник досліджує доступні інвестиційні можливості для тих, хто починає свій шлях на фондовому ринку з обмеженими ресурсами.

Чому новачкам варто розглянути акції

Акції — це часткова власність у діючих бізнесах. Як власник, ви отримуєте дві форми доходу: зростання ринкової вартості акцій і періодичні грошові виплати, відомі як дивіденди. Останні можуть значно посилити довгострокове накопичення багатства, особливо якщо їх реінвестувати у додаткові акції.

Розглянемо історичну динаміку індексу S&P 500 за останні 25 років. Лише цінові прибутки — зростання ціни акцій — принесли приблизно 4,5-кратний дохід. Однак, враховуючи реінвестовані дивіденди, загальний дохід перевищив 7-кратний. Це демонструє, чому акції, що приносять дохід, заслуговують серйозної уваги терплячих інвесторів.

Вибір доступних акцій: ключові принципи для початківців

Не всі дешеві акції є життєздатними інвестиціями для новачків. Існує кілька важливих відмінностей:

Розуміння класифікації акцій:

• Акції зростання отримують цінність від зростання доходів і прибутків, що зазвичай веде до зростання ціни
• Акції за вартістю здаються недооцінені порівняно з їхніми фінансовими показниками — з часом ринок визнає цю різницю і підвищує ціну
• Акції з доходом виплачують регулярні дивіденди, пропонуючи передбачуваний грошовий потік поряд із потенційним зростанням ціни

Реальність цінової політики та оцінки: Основний принцип для початківців: низька номінальна ціна не означає низьку оцінку. Акція за 5 доларів, що торгується за 50-кратним прибутком, є дорожчою інвестицією, ніж акція за 500 доларів, що торгується за 15-кратним прибутком. Навпаки, дуже дешеві акції — особливо пінні акції, що торгуються нижче 1 долара — мають підвищені ризики, включаючи можливість зняття з торгів, мінімальну фінансову прозорість і високий рівень спекуляцій.

Створення диверсифікації за бюджетом: Багато сучасних брокерів пропонують купівлю дробових акцій, що дозволяє інвестувати всього від 1 до 5 доларів. Традиційні брокери без цієї функції вимагають мінімальної покупки однієї акції. Для тих, хто прагне до значущої диверсифікації з обмеженим капіталом, зосередження на акціях у ціновому діапазоні 10–30 доларів за акцію дозволяє придбати кілька різних активів із вкладом у 100–200 доларів.

Акції з орієнтацією на дохід для консервативних новачків

AT&T: стабільність у комунікаціях

AT&T — це інфраструктура телекомунікацій, яка підтримує бездротове з’єднання по всій Північній Америці. Як провідний оператор США за кількістю абонентів, компанія зберігає міцні позиції поряд із Verizon Communications і T-Mobile US. Інфраструктура телекомунікацій вимагає значних капіталовкладень, створюючи високі бар’єри для нових конкурентів.

Після відділення у 2022 році Warner Bros. Discovery, AT&T стала більш ефективною та краще капіталізованою — з доходами у 43 мільярди доларів. Хоча компанія зменшила дивіденди після реорганізації — завершивши 35-річну серію щорічних зростань — новий дивіденд все ще щедрий, приблизно 7% доходності, що є однією з найвищих серед великих компаній.

NiSource: надійність у секторі комунальних послуг

Комунальні послуги — це основні потреби будь-якої економіки: електроенергія, природний газ і вода. NiSource керує розподілом природного газу та виробництвом електроенергії у Midwest і східних штатах, обслуговуючи понад 4 мільйони клієнтів. Заснована у 1847 році, компанія пропонує стабільність, що приваблює консервативних інвесторів, які цінують надійний дохід понад зростання.

Компанія постійно збільшує свої квартальні дивіденди, з темпами зростання близько 6% щороку. Оскільки регуляторні рамки дозволяють підвищувати тарифи за погодженням, зростання зазвичай помірне і передбачуване — саме те, що шукають інвестори, орієнтовані на дохід.

Kimco Realty: альтернативний дохід через нерухомість

Kimco Realty — це інвестиційний фонд нерухомості (REIT). На відміну від звичайних корпорацій, REIT зобов’язані розподіляти щонайменше 90% оподатковуваного доходу акціонерам, що створює багато можливостей для виплати дивідендів. Kimco спеціалізується на відкритих торгових центрах із супермаркетами та важливими роздрібними магазинами.

Ці орендарі — продуктові магазини, аптеки, магазини для дому — роблять портфель Kimco більш стійким, ніж традиційні торгові центри. З рівнем заповненості майже 96% після пандемії та значним зростанням орендних ставок порівняно з довоєнним періодом, компанія демонструє сильну операційну позицію і здатність до подальшого зростання дивідендів.

Орієнтовані на зростання позиції для терплячих інвесторів

Ford: перехід у лідери автомобільної галузі

Ford перебуває у перехідному періоді. Компанія стикається з циклічними труднощами через економічну невизначеність і одночасно інвестує 50 мільярдів доларів у розробку електромобілів, плануючи виробляти понад 2 мільйони одиниць щороку до 2026 року. Великі фінансові інститути мають позитивний прогноз; Bank of America вказує на значний потенціал зростання.

Очікуваний прибуток Ford ще зручно перевищує зобов’язання щодо дивідендів, що свідчить про стабільність доходів. Оскільки традиційні автопроизводителі переходять до електрифікації, значні інвестиції Ford і покращення сприйняття продуктів свідчать про конкурентоспроможність, хоча ризики виконання залишаються.

United Microelectronics: експозиція у напівпровідниковій галузі

Taiwan-based United Microelectronics (UMC) — це фабрика напівпровідників, яка виробляє чіпи за проектами інших компаній, а не розробляє власні продукти. Такий бізнес-модель має більш стабільні і передбачувані маржі, ніж брендові виробники чіпів, що вкладають мільярди у дослідження. Після викликів у напівпровідниковій галузі у 2022–2023 роках, перспективи відновлення виглядають сприятливими через:

• покращення економічних прогнозів у Європі та Азії
• закон США «Chips and Science Act», що виділяє 280 мільярдів доларів на розвиток внутрішнього виробництва напівпровідників
• відновлення попиту після зняття ланцюгів поставок

З доходністю понад 6% і позитивною динамікою останніх місяців, UMC пропонує доступ до зростання технологічного сектору з додатковим доходом.

Диверсифікація за секторами

Ally Financial: можливості у банківському секторі

Ally Financial — це перехід від фінансування GM до багатогалузевої банківської платформи, що пропонує автокредити, іпотеки, споживче кредитування і високоприбуткові ощадні рахунки. Компанія забезпечує стабільність і дохідність, особливо в умовах високих відсоткових ставок, що вигідно для депозитних моделей. Warren Buffett’s Berkshire Hathaway значно збільшила свою позицію в компанії останнім часом, що свідчить про довіру інституцій до оцінки і стійкості дивідендів.

Barrick Gold: захист від інфляції і товарні ресурси

Дорогоцінні метали зазвичай зростають у цінності під час інфляційних очікувань. Barrick Gold, з головним офісом у Торонто і шахтами по всьому світу, має понад 76 мільйонів унцій золота у запасах. За поточною ціною понад 1900 доларів за унцію, ці запаси мають значну внутрішню цінність. Компанія демонструє високий рівень операційної майстерності і є однією з провідних гірничодобувних компаній світу.

Takeda Pharmaceutical: сектор охорони здоров’я

Акції сектору охорони здоров’я мають стійкість під час рецесії — хворі люди потребують ліків незалежно від економічних умов. Takeda Pharmaceutical, японська компанія, що торгується у США нижче 20 доларів за акцію, має масштаб, порівняний із великими американськими фармацевтичними гігантами. Завдяки бестселерам, що приносять мільярди доходу щороку, і придбанню Shire за 62 мільярди доларів у 2019 році, Takeda забезпечує географічну диверсифікацію і високі стандарти якості.

VF Corporation: можливість відновлення оцінки

VF Corp., материнська компанія брендів North Face, Timberland, Vans і JanSport, зазнала значної корекції оцінки після пандемії та стратегічних змін. Хоча прибутковість тимчасово знизилася, керівництво підтвердило прихильність до прибутковості понад зростанням. Зниження оцінки може привабити інвесторів, орієнтованих на цінність, які вважають, що багато негативних новин вже закладено у ціну.

Як реалізувати свою інвестиційну стратегію

Вибір платформи для інвестицій

Сучасні брокери пропонують зручні платформи з мінімальними фінансовими бар’єрами. Більшість забезпечують торгівлю без комісії, дробові акції, освітні ресурси для новачків. Важливі критерії:

• структура комісій (перевірте відсутність комісій)
• можливість купівлі дробових акцій (від 1 долара)
• освітні матеріали і аналітика
• підтримка різних типів рахунків (звичайний брокерський, пенсійний)
• зручність платформи на різних пристроях

Диверсифікація поза окремими акціями

Інвестиційні фонди ETF і взаємні фонди пропонують альтернативний спосіб участі у ринку. Вони об’єднують десятки або сотні цінних паперів у одному портфелі, забезпечуючи автоматичну диверсифікацію. Індексні фонди слідкують за визначеними сегментами ринку і мають нижчі щорічні збори.

Новачкам, які не впевнені у виборі окремих акцій, рекомендується починати з широких індексних ETF, що забезпечують миттєву диверсифікацію сотнями активів. З набуттям досвіду і знань можна поступово додавати окремі акції.

Розуміння ризиків і часових рамок

Інвестування в акції передбачає волатильність і можливі втрати. Однак історія показує, що ринок зростає в довгостроковій перспективі. Короткострокові коливання можуть викликати емоційний стрес, тому важливо чесно оцінити свою толерантність до ризику.

Враховуйте свій часовий горизонт — гроші, які потрібні протягом п’яти років, краще не вкладати у волатильні активи. Капітал, що не потрібен протягом десятиліття і довше, може витримати циклічність ринку. З накопиченням капіталу консультація з фінансовим радником стане ще більш цінною для розробки довгострокової стратегії багатства.

Часті запитання для початківців

Який початковий капітал потрібен?
Завдяки дробовим акціям, доступ до ринку став демократичним. Деякі платформи дозволяють почати з 1 долара, але 100–500 доларів достатньо для створення диверсифікованого портфеля з кількох активів.

Як досліджувати окремі акції?
Брокерські платформи зазвичай пропонують аналітику, звіти про прибутки, рейтинги аналітиків і фінансові дані. Додатково корисні сайти компаній, фінансові новини і незалежні ресурси. Не покладайтеся лише на поради — проводьте власне дослідження.

Чи слід уникати певних категорій акцій?
Пінні акції (менше 1 долара) мають високі ризики, включаючи шахрайство і зняття з торгів. Надмірно волатильні малі капіталізаційні компанії краще вивчати з досвідом і капіталом. Водночас, стабільні великі компанії з історією дивідендів підходять для початківців.

Скільки потрібно для достатньої диверсифікації?
Дослідження рекомендують мати 15–20 різних активів для адекватної диверсифікації. Однак для початківців це може бути складно — починайте з 3–5 і поступово розширюйте портфель.

Починайте свій шлях у інвестиціях

Створення портфеля з обмеженим капіталом цілком можливо для новачків. Основні принципи — правильний вибір акцій, диверсифікація і терпіння, щоб дозволити складним відсоткам працювати довгий час. Обираючи стабільні компанії з доведеною моделлю бізнесу, стабільними дивідендами і помірними оцінками, ви закладаєте основу для довгострокового збагачення навіть із невеликими початковими внесками.

Час почати інвестувати — коли у вас є капітал і бажання триматися курсу через ринкові коливання. Не відкладайте — починайте сьогодні з будь-якої суми, адже вартість зволікання перевищує ціну початку навіть із невеликим внеском.