加密支付入门牌照优选之——澳洲DCE

Введение в криптовалютные платежи: лучший выбор лицензии — Австралийская DCE, которая обеспечивает надежность и безопасность для участников рынка. Эта лицензия позволяет компаниям легально осуществлять криптовалютные операции, соответствовать требованиям регуляторов и укреплять доверие клиентов. Получение такой лицензии — важный шаг для тех, кто хочет успешно развивать свой бизнес в сфере цифровых валют в Австралии.

null

Автор оригинала: адвокат Шао Цзядин

Введение

За последние несколько лет в обсуждениях соблюдения требований в проектах криптовалютных платежей и стейблкоинов Австралийская DCE (Digital Currency Exchange) часто рассматривалась как относительно «дружелюбный» путь входа: не требуется получение финансовой лицензии, достаточно пройти регистрацию в AUSTRAC и создать систему противодействия отмыванию денег, чтобы начать операции по обмену криптовалюты и фиатных валют.

Однако если продолжать использовать это понимание в 2026 году, то оценки могут оказаться ошибочными. Потому что регулирование в Австралии сейчас происходит не как корректировка одной «лицензии», а как перестройка всей логики регулирования виртуальных активов.

Настоящий вопрос уже не в том, насколько легко или сложно создать DCE, а в том, какое место она занимает в новой системе регулирования, что она может решить и какие проблемы явно не сможет.

Тековое юридическое положение австралийской DCE: статус под контролем AML, а не финансовой лицензии

В рамках действующей системы так называемая «австралийская DCE» основывается на законе «Anti-Money Laundering and Counter-Terrorism Financing Act 2006» (AML/CTF Act) и сопутствующих правилах. С юридической точки зрения, DCE не является финансовой лицензией в смысле «Закона о корпорациях 2001» и не означает признание компании как финансового учреждения. По сути, это: когда компания предоставляет услуги по обмену цифровых валют и фиатных денег для других, она попадает под систему AML AUSTRAC и становится reporting entity (отчетным субъектом).

Эта регуляция очень четко сфокусирована на следующих аспектах:

• идентификации клиентов (KYC/CDD);
• мониторинге транзакций и выявлении аномалий;
• выполнении обязательств по сообщению о подозрительных операциях.

На этом этапе AUSTRAC не оценивает бизнес-модель и не проверяет, подходит ли компания для такого рода деятельности. Логика регулирования — типичная ex post (после факта): сначала разрешается функционирование рынка, а затем с помощью правоохранительных органов, аудита и штрафов исправляются нарушения. В рамках этой системы DCE долгое время использовалась как «вход» для соблюдения требований в проектах криптоплатежей, OTC, стейблкоинов и т.п.

Ключевые изменения 2026 года: обновление AML/CTF и механизм «регистрационного подтверждения»

Настоящий поворот связан с систематической редакцией AML/CTF системы Австралии. В конце 2024 года был принят закон «AML/CTF Amendment Act 2024», а также обновлены сопутствующие правила при поддержке МВД и AUSTRAC, что систематизирует включение виртуальных активов и связанных с ними услуг в рамки AML. Согласно опубликованному плану, ключевые реформы по виртуальным активам запланированы на 31 марта 2026 года. Эти изменения влекут за собой как минимум три существенных нововведения:

1. Объект регулирования расширяется с «DCE как отдельной точки» до «набор виртуальных активных услуг». Обмен фиатных валют и криптовалют остается под контролем, но уже не является единственным фокусом. Обмен между виртуальными активами, перенос стоимости, выполнение платежей — все это включается в сферу оценки рисков и регулирования AUSTRAC.

2. Регуляторный режим переходит с ex post (после факта) на ex ante (до факта). В рамках новой системы, простая регистрация уже недостаточна для получения права на деятельность. Для соответствующих виртуальных активных услуг компании должны получить регистрационное подтверждение AUSTRAC (registration confirmation), и до его получения не могут предоставлять услуги.

3. Основной акцент в соблюдении требований смещается с «наличия регистрации» на «способности к устойчивому соблюдению». AUSTRAC теперь обращает внимание не только на формальные документы, а на то, насколько компания действительно понимает типы своих услуг, пути движения средств и риски, а также обладает возможностью постоянно выполнять обязательства по AML/CTF.

Это означает, что пространство для «запуска сначала, а потом дополняй соответствие» в системе явно сокращается.

Изменение роли DCE: от «пропуска» к «тегу типа услуги»

В рамках новой системы AML/CTF, сама по себе DCE не исчезнет, но ее юридический смысл изменится. До 2026 года наличие регистрации DCE практически означало возможность легально осуществлять операции по обмену криптовалют в Австралии; после 2026 года, более точная роль DCE — это конкретный тип услуги в системе регулирования виртуальных активов AUSTRAC. У компаний, чтобы легально вести бизнес, есть три более существенных вопроса:

• Какие виртуальные активы они реально предоставляют услуги;
• Получили ли они регистрационное подтверждение;
• Соответствует ли их AML/CTF система рискам этих услуг.

В этом контексте, просто наличие «DCE» уже недостаточно для полного описания статуса соответствия.

Вторая линия регулирования: почему ASIC вводит «рамки платформ и доверительного управления цифровыми активами»

Если регуляция AUSTRAC решает вопрос «движения средств по соответствующим правилам», то ключевая проблема, на которую обращает внимание ASIC, — это кто хранит и контролирует активы клиентов, и кто несет ответственность в случае рисков. Эта логика ярко выражена в проекте закона «Regulating Digital Asset Platforms–Exposure Draft Legislation», опубликованном Минфином Австралии в 2025 году. Законопроект предполагает изменение «Закона о корпорациях 2001», чтобы четко включить в рамки регулирования определенные типы платформ для цифровых активов и доверительного управления ими. Метод регулирования основан не на вопросе, являются ли виртуальные активы ценными бумагами, а на функциях и контроле. Основные критерии:

• Является ли платформа держателем приватных ключей клиентов;
• Управляет ли она балансами счетов или внутренними реестрами;
• Обладает ли существенным контролем над перемещением активов.

Если бизнес затрагивает эти аспекты, то роль платформы в юридическом смысле меняется: она уже не просто технический посредник или субъект AML, а входит в категорию «финансовых услуг по управлению активами клиентов», что обычно требует получения лицензии AFSL и соблюдения более строгих требований к поведению, управлению и защите клиентских активов.

Вся суть регулирования виртуальных активов в Австралии сводится к этой границе

Австралийский контроль за виртуальными активами реализуется через многоуровневую систему, ориентированную на функции. Основной критерий — это не то, связаны ли активы с криптовалютой, а то, начал ли платформа управлять и контролировать активы других. Когда бизнес занимается только обменом, переносом или выполнением платежей с виртуальными активами, основные риски связаны с соблюдением правил по движению средств, и регуляция сосредоточена на AML и противодействии финансированию терроризма. Такой бизнес можно вести, зарегистрировавшись в AUSTRAC, получив регистрационное подтверждение и выполняя обязательства по AML/CTF.

Но как только бизнес переходит к хранению приватных ключей клиентов, централизованному управлению активами или созданию счетов, где клиенты имеют баланс, риск меняется. Тогда зависимость клиентов от доверия к платформе становится ключевым вопросом, и такой бизнес уже не просто субъект AML, а попадает под регулирование ASIC как финансовых услуг, требующих получения лицензии AFSL.

Иными словами, если речь идет о простом переносе стоимости, это к AUSTRAC; если же платформа управляет активами других, то она должна пройти через регуляцию ASIC. Эта граница — основная логика системы регулирования виртуальных активов в Австралии.

Стоит ли сейчас завершать регистрацию DCE в начале 2026 года?

В этом контексте вопрос «стоит ли сейчас регистрировать DCE» уже не является вопросом «да или нет», а — стратегическим выбором на определенном этапе. Для компаний, планирующих долгосрочную деятельность по обмену или платежам в Австралии, и у которых бизнес-модель уже достаточно ясна, ранняя регистрация DCE имеет практический смысл: она помогает сформировать историю соблюдения требований, запустить AML/CTF системы заранее и подготовиться к последующему получению регистрационного подтверждения.

Но важно ясно понимать: текущая регистрация DCE — это скорее переходный этап, а не окончательное решение по соблюдению требований после 2026 года. Независимо от того, регистрируют ли сейчас, в будущем придется пройти регистрацию по новой системе и подчиниться более строгому контролю.

Ключевая идея австралийского пути — не в DCE, а в самой логике регулирования

Если дать более высокоуровочную оценку регулирования виртуальных активов в Австралии, то, возможно, вывод таков: страна не пытается решить все проблемы одной новой лицензией, а постепенно интегрирует виртуальные активы в существующую правовую систему через функциональное разделение. DCE по-прежнему существует, но это лишь один из входных тегов системы. Истинное определение пути соблюдения — в том, как компании решают вопросы обмена, переноса, доверительного управления и контроля. После 2026 года понимание самой логики регулирования важнее, чем зацикливание на конкретной лицензии или регистрации.