Bitcoin-ETF erklärt

Bitcoin-ETF gestaltet die Marklandschaft um

Da die Grenzen zwischen traditioneller Finanzen und Blockchain zunehmend verschwommen sind, verwandeln sich Bitcoin-ETFs allmählich von Nischenbegriffen in ein Mainstream-Investmentinstrument. Für viele Neulinge und Institutionen dient es als Gateway zur Welt der Kryptowährungen, wodurch die Notwendigkeit entfällt, Kaltgeldbörsen zu erstellen oder Seed-Phrasen zu merken. Durch traditionelle Brokerage-Konten kann man problemlos eine Exposition gegenüber Bitcoin halten. Es geht nicht nur um Bequemlichkeit; es markiert den Beginn einer Kapitalflut.

Was ist ein Bitcoin-ETF?

Bitcoin-ETF (Bitcoin Exchange Traded Fund) ist eine Art von börsengehandeltem Fonds, der den Preis von Bitcoin verfolgt und wie Aktien an traditionellen Börsen gekauft und verkauft werden kann. Sein Design zielt darauf ab, Investoren zu ermöglichen, Renditen zu erzielen, die mit der Leistung der Bitcoin-Preise übereinstimmen, ohne Bitcoin direkt halten oder verwalten zu müssen. Bitcoin-ETFs können in zwei Typen unterteilt werden:

• Spot Bitcoin-ETF: Direkt Bitcoin kaufen und halten, mit Preisen, die eng an den Markt angepasst sind.
• Bitcoin-ETF: Verfolgt Bitcoin-Trends durch Futures-Marktkontrakte wie CME und beinhaltet keinen tatsächlichen Coin-Besitz.

Der aktuelle Markt konzentriert sich auf Spot-ETFs, da sie die Nachfrage und das Kaufverhalten für tatsächliches Bitcoin direkt beeinflussen und den direkten Einfluss auf die Preise haben.

Die drei Hauptattraktionen des Bitcoin-ETFs

1. Die legitimen Kanäle für institutionelle Gelder, um in den Markt einzutreten

In der Vergangenheit konnten traditionelle Institutionen aufgrund von Compliance- und Risikokontrollproblemen keine Coins direkt erwerben, aber das Aufkommen von Bitcoin-ETFs hat es Fonds, Pensionskassen und Versicherungskapital ermöglicht, über vertraute regulatorische Anlageinstrumente Zugang zu Bitcoin zu erhalten, was das Management der Risikoexposition erleichtert.

Daten zeigen, dass der Spot Bitcoin-ETF bis Juni 2025 25 % des gesamten Spot-Handelsvolumens von Bitcoin ausmachte, verglichen mit nur 10 % im letzten Jahr, was eine erstaunliche Wachstumsrate demonstriert. Dies spiegelt nicht nur den signifikanten Einstieg institutioneller Anleger wider, sondern beweist auch, dass ETFs zu einer der Hauptkraften im Handel geworden sind.

2. Freundlich zu Privatanlegern, senkt die Schwelle für Investitionen in Kryptowährungen

Bitcoin-ETF hat eine große Zahl von Privatanlegern angezogen, da es nicht erforderlich ist, eine Wallet herunterzuladen, private Schlüssel zu verwalten oder sich um den Verlust von Wiederherstellungssätzen zu kümmern. Solange ein Brokerage-Konto vorhanden ist, ist es einfach zu kaufen und zu verkaufen. Darüber hinaus ist die Steuerberichterstattung für ETFs relativ einfach, was es traditionellen Anlegern erleichtert, einzusteigen.

3. Vermeidung der Risiken zentralisierter Börsen

Die Explosion der zentralisierten Börsen wie FTX und Mt.Gox hat bei vielen Investoren Bedenken hinsichtlich des Kontrahentenrisikos geweckt. Da ein ETF ein Produkt ist, das von regulierten Finanzinstituten verwaltet wird, bietet er eine größere Transparenz in der Vermögensverwahrung und -prüfung und bietet den Investoren einen relativ sicheren Investitionskanal.

Die langfristigen Auswirkungen des Bitcoin-ETFs auf das Markökosystem

1. Die Mark liquidität erhöhen
   Der Kauf von physischem Bitcoin über Spot-ETFs wird die Gesamtl liquidität erhöhen, die Preise transparenter und stabiler machen und die Marktreife weiter verbessern.
2. Beschleunigen Sie den Trend der Finanzialisierung im Coin-Kreis
   Der Bitcoin-ETF symbolisiert die formale Integration von Blockchain-Assets in die traditionelle Finanzwelt, beginnend mit der Verbriefung von Bitcoin, und könnte in Zukunft auf Ethereum, Solana und sogar NFT-ETFs ausgeweitet werden, wodurch Krypto-Assets vollständig in den finanziellen Mainstream eintreten können.
3. Fördern Sie regulatorische Klarheit und Compliance.
   Da ETFs strengen Prüfungs- und Regulierungsverfahren unterliegen, zwingt dies auch die gesamte Kryptowährungsindustrie dazu, sich in Richtung Transparenz und Compliance zu bewegen. Zum Beispiel: Vermögensverwahrung, Verfolgung von Geldflüssen, Berichterstattung über Geldwäsche und andere Mechanismen werden zwangsläufig standardisierter werden, was einen positiven Nutzen für die langfristige Entwicklung von Web3 darstellt.

Wenn Sie mehr über Web3-Inhalte erfahren möchten, klicken Sie hier, um sich zu registrieren:https://www.gate.com/

Zusammenfassung

Der Bitcoin-ETF ist nicht dazu gedacht, Kryptowährungen zu ersetzen, sondern um mehr Einstiegsmöglichkeiten zu schaffen. Für die Web3-Community ermöglicht er es mehr Menschen, den Wert von Bitcoin zu verstehen; für den traditionellen Markt ist er ein Sprungbrett zur Finanzialisierung digitaler Vermögenswerte. Ob für Neulinge oder erfahrene Spieler, die Finanzierung, Anerkennung und Legitimität, die der Bitcoin-ETF mit sich bringt, verändern leise die Machtverhältnisse der gesamten Krypto-Welt.