深夜、美股ストレージ大手が大幅上昇

北京時間1月30日、米国株式市場が開幕し、ストレージセクターが強く上昇しました。サンディスクは取引中に22%以上急騰し、執筆時点では上昇幅がやや縮小しています。マイクロンテクノロジーは取引中に3%以上上昇しています。

現地時間1月29日、米国株式市場の取引後にサンディスクは2026会計年度第2四半期の業績報告を発表しました。財務報告によると、第2四半期の売上高は302.5億ドルで、前年同期比61%増加しています。GAAP基準の純利益は80.3億ドルで、前年同期比672%増となりました。GAAP基準の希薄化後1株当たり利益は5.15ドルで、前年同期比615%増です。GAAP基準の粗利益率は50.9%で、前年同期比18.6ポイント上昇し、市場予想を大きく上回りました。業績見通しについて、同社は2026会計年度の第3四半期の売上高は44億ドルから48億ドルの範囲内と予測し、GAAPの粗利益率は64.9%から66.9%の範囲内と見込んでいます。

世界的なストレージ価格の高騰は、下流の消費者向け電子機器業界に打撃を与え、アップルは開幕直後に一時2%以上下落しましたが、執筆時点では下落幅が縮小しています。

現地時間1月29日、米国株式市場の取引後にアップルは2026会計年度第1四半期の業績報告を発表しました。財務報告によると、第1四半期の売上高は1437.56億ドルで、前年同期比16%増加しています。純利益は421億ドルで、前年同期比16%増です。粗利益率は48.2%で、以前の指針を超えました。業績見通しについて、アップルは次の四半期の全体売上高が前年同期比13%から16%の範囲で増加し、粗利益率は48%から49%と予測しています。

アップルのシニア副社長兼最高財務責任者のケイヴァン・パレックは、アップルの製品売上高は1137億ドルで、前年同期比16%増と述べ、これはiPhoneの二桁成長によるものであり、新記録を樹立しました。強力な顧客忠誠度と満足度のおかげで、アップルのアクティブデバイスの基盤は25億台を突破し、すべての製品カテゴリと地域で過去最高を記録しています。

iPhoneの売上高は853億ドルで、23%増加し、主にiPhone 17シリーズの推進によるものです。iPhoneは世界的に好調で、米国、中国大陸、ラテンアメリカ、西欧、中東、オーストラリア、南アジアなど複数の市場で歴史的な売上記録を更新し、インドでは12月四半期の記録も更新しました。

「これは私たちの歴史上最も強力なiPhone製品ラインであり、これまでで最も人気のある世代です。四半期を通じて、顧客のiPhoneに対する熱意は非常に高いものでした」とクックは述べ、iPhone 17シリーズは性能、バッテリー寿命、カメラシステム、デザインの完璧な組み合わせだと述べました。

Macの売上高は84億ドルで、7%減少しています。iPadの売上高は86億ドルで、6%増加しています。ウェアラブルデバイス、ホーム、アクセサリーの売上高は115億ドルで、2%減少しています。一方、サービスの売上高は300億ドルの過去最高を記録し、14%増加しました。

強い需要によりサプライチェーンが逼迫しています。クックは、12月四半期の驚異的なパフォーマンスが予想を大きく上回ったため、現在のチャネル在庫は非常に少ないと述べました。「私たちは供給追いつきモードにあり、非常に高い顧客需要を満たすために努力しています。供給と需要がいつバランスするかは予測が難しい状況です。」

ケイヴァン・パレックはまた、需要が予想を大きく上回ったため、iPhoneは現在深刻な供給制限状態にあり、次の四半期まで続くと予測しています。クックは、ボトルネックは主に最新のSoCチップを製造する3nm先進プロセスの生産能力不足に起因すると説明しました。

AIに関して、クックは電話会議で、アップルがGoogleと協力して次世代のApple Foundation Modelsを開発していることを明らかにしました。これにより、今後のApple Intelligence機能の推進に役立ち、今年リリースされるよりパーソナライズされたSiriも含まれます。

アップルは、GoogleのAI技術がApple Foundation Modelsに最も能力のある基盤を提供していると考えています。この協力により、アップルは多くの体験を解放し、重要な革新を行うことができます。将来的には、デバイス側での運用を続け、プライベートクラウドコンピューティングでも運用し、業界をリードするプライバシー基準を維持します。

また、経営陣はストレージ価格高騰の影響についても言及しました。アップルは、これが第1四半期の粗利益率に限定的な影響を与えると予測していますが、第2四半期には一定の影響を及ぼすと見込んでいます。ただし、高級モデルの比率の増加と規模の経済のおかげで、アップルは次の四半期の強力な粗利益率の見通しを示しています。

キャッシュフローと資本還元に関して、ケイヴァン・パレックは、今四半期末時点でアップルは1450億ドルの現金と有価証券を保有し、22億ドルの満期債務を返済し、60億ドルの商業手形を削減したと明らかにしました。総債務は910億ドルで、四半期末の純現金は54億ドルです。今四半期、アップルは株主に対して近く320億ドルを還元し、その中には39億ドルの配当と等価物、そして公開市場での9300万株の買い戻しにより250億ドルを投入しました。