堅実な利益確保は実は一つのこと——大きな確率の事象を繰り返し続けること。

先週、あるファンが私に尋ねた。「あなたの戦略に従って3回取引したけど、2回は少し儲かって1回は少し損した。これって確率的に低すぎませんか？」私はその時こう返した。「連続して3回コインを投げたら、全部表になる保証はあると思いますか？」彼は頭をひねった。

この理屈は簡単に聞こえるけれど、多くの人が損をする本当の原因です。彼らの間違いは一つ——短期的な変動を規則と誤認し、偶然を必然とみなすことです。私はZKPのような高い変動性の市場で3回の牛市と熊市を生き延びてきましたが、それはこの考え方に依るものです。今日は皆さんに正直に話します。

**確率思考の第一課：無知を認める**

私も最初の頃は夢中になっていて、「聖杯指標」と呼ばれる正確に予測できるものがあるのではと考えていました。2018年の暴落は私に目を覚まさせました——市場はそんな風に動いていないと。本質的に、それは確率のゲームであり、唯一の確実性は不確実性そのものです。

どう考えるか？自分をポーカーのトッププレイヤーだと想像してみてください。

特定の手札の勝ち負けに固執せず、100手打った後の総利益を見る

良いカードが来たら大きく賭け、不利な局面ではすぐに撤退

常に期待値を計算し、運に頼らない

私の実戦データを例にとると、ZKP突破戦略の勝率は58%ですが、利益係数は1.8倍に達しています。言い換えれば、1単位のリスクを冒すごとに、長期的には1.8単位のリターンを得られるということです。この戦略を継続して実行すれば、時間が経つにつれて数学的な法則が働き始めます。

**システムトレーディングの三つの基礎**

第一は確率優位性を見つけること。多くのトレーダーは90%の勝率を夢見ますが、実際には小さな確率のブラックスワンイベントにより破産することもあります。私の戦略集にはトレンドフォローのシステムがあり、勝率は35%ですが、過去3年間の純利益データは嘘をつきません。勝率が低くても怖くありません。重要なのは利益係数——これこそが鍵です。