市場サイクルにおける生存の道

投資の世界は挑戦に満ちた分野であり、長期的に利益を上げることができるのは往々にして少数の人々だけです。他人の成功物語を耳にすることはよくありますが、現実においてこのゲームの厳しさは無視できません。

経済と市場は周期的な法則に従い、永遠のブルマーケットやベアマーケットは存在しません。各投資家は自分に合った生存戦略を見つける必要があり、この戦略はしばしば個人の特性から生まれ、他者の成功体験を簡単に真似することは難しいです。取引に長けている人もいれば、基礎プロジェクト投資に専念する人もおり、また周期を超えた投資を行う人もいます。各自の方法はそれぞれ異なります。

しかし、注目すべき点が1つあります：長期的には、価格の変動に過度に注目する投資家は理想的な結果を得るのが難しいことが多いです。人が取引で簡単に利益を得ると、全能感を抱きやすくなります。しかし最終的に、市場は利益を再分配し、実際に利益を得てその成果を守れるかどうかは、投資家の心理的素質に大きく依存します。

投資や取引行為は、実際には人の内面的な特質、つまり欲望と自制心のバランスを反映しています。これらの要因は、人々が購入、売却、あるいは保持するかの選択を決定します。各決定には、その背後に論理があり、個人の金銭、ファンダメンタル、投機、市場、欲望などの多面的な要因に対する判断に基づいています。

古代の人々が言ったように、外的な物の変化は、実際には人々の心の動きです。投資市場では、市場が変わっているのではなく、人々の心が変わっているのです。

本当に考えるべき問題は、いつ上昇または下降し始めるか、またはその変動幅の予測ではありません。あるトレンドに自信がない場合は、関連資産を保有しない方が良いでしょう。そうしないと、今後の意思決定に影響を与え、望ましくない結果を招く可能性があります。心が不安であれば、正しい判断を下すことは難しいです。

投資分野は魅力に満ちており、市場には常に新しいホットスポットが現れます。本当の業界の構築者や長期投資家にとって、彼らは短期的な価格変動や市場サイクルよりも、ファンダメンタルズの構築と発展により関心を持っています。

たとえベアマーケットの中でも、メタバースや暗号ゲームなど、実際のアプリケーションシナリオを持つプロジェクトは、ユーザーベースがあるため、相対的に安定している可能性があります。しかし、それらは依然としてマクロトレンドの影響から完全に逃れることは難しいです。

注目すべきは、ホットな魅力が市場サイクルと直接的な関係がないということです。それは市場の固有の特性です。ただし、ベアマーケットの際には資金量が減少するため、そこから利益を得られる人も相応に減ります。魅力が大きいほど、潜在的なリスクも高くなります。

暗号市場は主に二つのグループによって支えられています。一つはインフレーションに打ち勝とうとする人々、もう一つはビットコインやイーサリアムを上回ろうとする人々です。この二つのグループは市場の発展に重要な影響を与えています。

伝統的な機関投資家などが暗号資産がインフレーションに勝てると考えれば、市場への資金配分を増やし、価格を押し上げる。一方で、法定通貨の方がパフォーマンスが良いと考えれば、投資を減らし、価格が下落する可能性がある。これらの投資者は暗号の原生コミュニティではないが、その資金規模は大きく、市場への影響は深遠である。

もう一つのグループは業界の核心的支持者であり、彼らはビットコイン、イーサリアム、DeFi、NFT、暗号ゲーム、メタバース、Web3などの新興分野の発展に注目しています。彼らは法定通貨に対する価値の変動も気にしますが、BTCやETHを上回ることができるかどうかにより重点を置いています。このグループは、ベアマーケットでは市場の主要な支えとなることが多いです。

どの市場においても、最も重要な目標は生き残ることであり、短期的な高リターンを追求することではありません。全額投資（俗に言う「スゴハ」）は、特定の瞬間に豊かなリターンをもたらすことがありますが、この戦略はほとんどの人には適していません。一度全額操作を試みると、二度目、三度目がある可能性が高く、それは人間の欲望によるものです。確率の観点から見ると、全額投資のリスクは潜在的なリターンよりも高いことが多いです。

強調すべきは、投資の世界は多様であり、絶対的に正しい戦略は存在しないということです。上記の見解は、特定の状況では適用されない場合があります。誰もが自分の状況に応じて、自分に最適な投資の道を見つけるべきです。