取引における平均真の範囲の可能性を解き放つ

アベレージ・トゥルー・レンジを理解する

平均真実範囲 (ATR) は、特定の期間における市場のボラティリティを推定するために広く使用されるテクニカル分析指標です。テクニカルアナリストのJ. ウェルズ・ワイルダー・ジュニアが1978年の著書『テクニカルトレーディングシステムの新しい概念』で開発したATRは、トレーダーが価格変動を測るための重要なツールとなっています。

ATRは14日間の期間内で計算し、異なるトゥルーレンジにわたる価格の推定ボラティリティを提供して平均を算出します。ATRはストップロス価格を設定するのに役立つなどいくつかの利点がありますが、いくつかの制限もあります。

アベレージ・トゥルー・レンジの基本

取引は、そのボラティリティでよく知られており、特に特定の市場では顕著です。トレーダーはしばしばこれらの価格変動を利用し、予測しようとします。一つの可能な方法は、テクニカル分析と平均真の範囲 (ATR)のような価格ボラティリティ指標です。多くのトレーダーにとって、これはテクニカル分析ツールキットを理解し、追加するための貴重なツールです。

ATRは、その作成以来、最も認識されているテクニカルボラティリティ指標の一つとなっています。現在、ATRは、平均方向性運動指数(ADX)や平均方向性運動評価(ADXR)など、方向性市場動向を特定する他の指標に重要な役割を果たしています。ATRを使用して、トレーダーはボラティリティのあるスイング取引の理想的な期間を決定しようとしています。

インジケーターは、資産の14日間の範囲にわたる平均市場価格を計算します。ATRは価格のトレンドや方向についての情報を提供しませんが、その期間中の価格のボラティリティについての洞察を提供します。高いATRは、特定の期間における高い価格のボラティリティを示し、低いATRは低い価格のボラティリティを示します。

平均真の範囲を計算する

ATRを計算するには、特定の期間の最大真の範囲(TR)を見つける必要があります。これには、3つの異なる範囲を計算し、最も大きいものを選択することが含まれます：前の期間の高値から前の期間の安値を引いた値、前の期間の高値から前の終値の絶対値を引いた値、または前の期間の安値から前の終値の絶対値を引いた値です。期間はトレーダーの焦点によって異なります—一部の資産では24時間、他の資産では1日の取引期間になるかもしれません。通常の14日間の期間のATRを決定するには、各期間の真の範囲を計算し、それを合計し、平均します。

トレーダーが平均真の範囲を使用する理由

トレーダーは主にATRを使用して特定の期間における価格のボラティリティを推定し、特にボラティリティの高い市場で価値があると感じています。一般的な戦略は、ATRを使用してテイクプロフィットおよびストップロス注文を設定することで、市場のノイズが取引戦略を妨げるのを防ぐことです。長期的なトレンドを疑って取引する際、このアプローチは日々のボラティリティがポジションを早期にクローズするのを防ぎます。通常、トレーダーはATRを1.5または2倍にしてエントリープライスの下にストップロスレベルを設定します。日々のボラティリティがこのストップロスを引き起こす場合、それは重要な下方向の市場動向を示します。

平均真の範囲を使用することの欠点

その適応性と価格変動を検出する能力にもかかわらず、ATRには2つの重要な欠点があります。第一に、明確なATR値がトレンドが反転するかどうかを決定的に示すことがないため、解釈に依存しやすいです。第二に、ATRは価格のボラティリティのみを測定し、価格の方向の変化に関する情報を提供しません。たとえば、突然のATRの増加は、一部のトレーダーに既存のトレンドを確認させる可能性があり、それは誤りである可能性があります。

終わりの考え

ATRは、多くのトレーダーのツールキットにおいて、ボラティリティパターンを理解するために重要です。ボラティリティは、さまざまな資産を取引する際の基本的な考慮事項であるため、特にデジタル資産に適しています。その強みはシンプルさにありますが、取引活動で試してみる場合はその限界に注意してください。