Lãi suất keuntungan tahunan dalam cryptocurrency: Panduan lengkap

APY adalah apa dan mengapa investor perlu memahaminya?

Suku bunga hasil tahunan (APY - Persentase Hasil Tahunan) adalah alat perhitungan penting yang membantu investor menilai tingkat pengembalian dari investasi. Dalam konteks pasar crypto yang bergejolak, memahami APY akan membantu Anda membuat keputusan investasi yang lebih bijaksana.

Berbeda dengan suku bunga lainnya, APY memperhitungkan dampak dari bunga majemuk (compounding), memberikan gambaran yang lebih akurat tentang keuntungan nyata. Jika Anda menyetor 10.000 USD dengan APY 6% yang dihitung bulanan, Anda akan menerima lebih dari angka 10.600 USD yang ditunjukkan oleh suku bunga sederhana. Perbedaan ini semakin besar saat periode investasi lebih lama atau jumlah pokok lebih tinggi.

Rumus perhitungan APY

Untuk menghitung APY, Anda perlu mengetahui dua faktor utama:

Suku bunga nominal ®: Suku bunga dasar yang diumumkan, belum termasuk inflasi.

Jumlah periode penggabungan (N): Jumlah kali bunga dihitung dan digabungkan (setahun, sebulan, seminggu, atau setiap hari).

Rumus dasar: APY = ((1 + r/N)^N - 1

Contoh ilustrasi: Jika Anda menyetor 10.000 USD dengan suku bunga nominal 6% dan bank menghitung bunga tahunan sekali, Anda akan mendapatkan 10.600 USD. Tetapi jika bunga dihitung setiap bulan )12 periode(, jumlah akhir tahun adalah 10.616,78 USD berkat efek bunga majemuk. Meskipun perbedaan awalnya tidak besar, namun akan bertambah seiring waktu, terutama untuk investasi besar selama bertahun-tahun.

Bagaimana APY berbeda dari APR?

Dua konsep ini sering disalahpahami karena keduanya terkait suku bunga. Namun:

• APY memperhitungkan bunga majemuk, cocok untuk investasi jangka panjang
• APR )persentase suku bunga tahunan( tidak memperhitungkan bunga majemuk, biasanya digunakan untuk pinjaman jangka pendek

Memahami perbedaan ini akan membantu Anda membandingkan produk keuangan secara tepat.

Bagaimana cara kerja APY berbeda dalam crypto?

Perbedaan utama: Alih-alih menerima bunga dalam dolar, investor menerima bunga dalam jenis mata uang kripto yang mereka investasikan.

Misalnya, jika Anda memegang 1 Bitcoin dan menerima APY 6%, Anda akan mendapatkan 0,06 BTC setelah satu tahun. Nilai USD dari Bitcoin tidak mempengaruhi keuntungan yang dihitung dalam token. Ini memiliki arti penting:

• Dalam pasar bullish: APY dari crypto bisa lebih menarik daripada investasi tradisional
• Dalam pasar bearish: Keuntungan dalam token bisa terkikis oleh penurunan harga aset

Cara mendapatkan keuntungan dari crypto

Untuk menghasilkan pendapatan pasif melalui APY, investor dapat menggunakan:

Staking: Mengunci mata uang kripto untuk memverifikasi transaksi di blockchain berbasis mekanisme Proof of Stake )PoS(. Semakin banyak dana yang di-stake, semakin besar peluang dipilih sebagai validator )dan mendapatkan hadiah(.

Penyediaan likuiditas: Mengirim dua jenis token bernilai sama ke Automated Market Makers (AMM) )Automated Market Makers( di platform decentralized exchange. Anda menerima APY dari biaya transaksi, tetapi harus menerima risiko kerugian tidak permanen )impermanent loss(.

Pinjaman kripto: Menyediakan akun untuk platform pinjaman terdesentralisasi atau terpusat, mendapatkan bunga dari peminjam.

Faktor apa yang menentukan tingkat APY?

)Inflasi blockchain

Dalam crypto, inflasi adalah tingkat penerbitan token baru ke jaringan. Jika tingkat inflasi lebih tinggi dari APY yang Anda peroleh, keuntungan nyata akan terkikis seiring waktu.

###Hukum penawaran dan permintaan token

Seperti pasar mana pun, saat permintaan tinggi dan penawaran rendah, suku bunga meningkat. Saat penawaran melimpah, suku bunga menurun. Ini berlaku untuk staking, pinjaman, dan aktivitas yield farming lainnya.

###Frekuensi penggabungan bunga

Jika bunga dihitung dan digabungkan beberapa kali ###mingguan daripada tahunan(, APY akan lebih tinggi. Itulah sebabnya sebagian besar platform crypto menggunakan siklus penggabungan yang lebih pendek dibandingkan bank tradisional.

APY 7 hari: standar dalam crypto

Banyak platform crypto menggunakan siklus penggabungan 7 hari daripada bulanan. Ini memungkinkan:

• Investor dapat dengan cepat menyesuaikan saat pasar bergejolak
• Memverifikasi keakuratan suku bunga yang dijanjikan
• Pemula memiliki kesempatan untuk mencoba sebelum berkomitmen jangka panjang

Rumus perhitungan APY 7 hari: APY = )(A - B - C( / B) × )365 / 7(

Di mana:

• A = Harga di akhir minggu
• B = Harga di awal minggu
• C = Total biaya yang timbul

Angka ini membantu investor memahami keuntungan nyata mingguan.

Mengapa APY dalam crypto lebih tinggi daripada keuangan tradisional?

)Perbedaan suku bunga dasar

• Bank tradisional: Tabungan biasanya 0,28% APY, pinjaman 2-3%
• Crypto: Tabungan token bisa mencapai 12% atau lebih tinggi, pinjaman biasanya 5-18%

###Kurangnya regulasi dan risiko lebih tinggi

Pasar crypto kurang diatur, sangat volatil, sehingga platform perlu menawarkan APY tinggi untuk menarik dan mempertahankan investor. Semakin besar risikonya, semakin tinggi potensi keuntungannya.

###Daya saing pasar

Untuk menarik modal, bursa dan layanan crypto bersaing keras dalam tingkat APY, menciptakan tekanan terus-menerus untuk meningkatkan suku bunga.

Hal-hal yang perlu diperhatikan saat memilih APY

Kerugian tidak permanen dalam liquidity pools: Meskipun APY bisa sangat tinggi ###20%, 50% atau lebih(, Anda harus mengirim dua token dalam rasio 1:1. Jika harga salah satu token berubah drastis, Anda bisa mengalami kerugian dibandingkan strategi hanya memegang )hodl(.

Fluktuasi suku bunga: APY tidak tetap. Ia berubah sesuai permintaan dan penawaran, bisa menurun dengan cepat.

Risiko platform: Saat berinvestasi dalam yield farming, Anda harus menerima risiko smart contract dan keamanan dana kripto.

Kesimpulan

APY adalah alat yang tak tergantikan untuk menilai keuntungan investasi, baik Anda berinvestasi dalam mata uang kripto maupun produk keuangan tradisional. Perbedaan utamanya adalah APY memperhitungkan bunga majemuk, memberikan gambaran yang lebih akurat tentang keuntungan nyata.

Dalam dunia crypto, APY biasanya jauh lebih tinggi daripada bank, tetapi disertai risiko yang lebih besar. Sebelum berkomitmen, pastikan untuk:

• Membandingkan APY antar platform
• Memahami risiko terkait )kerugian tidak permanen, volatilitas, keamanan(
• Memantau frekuensi perubahan suku bunga
• Selalu memiliki strategi risiko yang sesuai

Pengetahuan tentang APY akan membantu Anda mengoptimalkan keuntungan dan membuat keputusan investasi yang lebih cerdas dalam pasar yang selalu berubah.