Penjelasan Menyeluruh tentang BTCFi: Dari Lending hingga Staking, Membangun Bank Bitcoin Mobile Anda Sendiri
Dengan posisi Bitcoin yang semakin kuat di pasar keuangan, BTCFi( bidang keuangan Bitcoin) dengan cepat menjadi garis depan inovasi cryptocurrency. BTCFi mencakup berbagai layanan keuangan berbasis Bitcoin, termasuk pinjaman, staking, perdagangan, dan derivatif. Artikel ini menganalisis secara mendalam berbagai jalur kunci BTCFi, membahas stablecoin, layanan pinjaman, layanan staking, layanan re-staking, serta penggabungan keuangan terpusat dan terdesentralisasi.
Gambaran Umum Jalur BTCfi
BTCFi seperti bank Bitcoin bergerak, adalah serangkaian aktivitas keuangan yang berputar di sekitar Bitcoin, termasuk pinjaman Bitcoin, staking, perdagangan, kontrak berjangka, dan derivatif lainnya. Menurut data dari CryptoCompare dan CoinGecko, ukuran pasar BTCFi pada tahun 2023 telah mencapai sekitar 10 miliar dolar AS. Menurut perkiraan data dari Defilama, pada tahun 2030 pasar BTCFi akan mencapai ukuran 1,2 triliun dolar AS, data ini mencakup total nilai terkunci (TVL) dari Bitcoin dalam ekosistem keuangan terdesentralisasi (DeFi), serta ukuran pasar produk dan layanan keuangan terkait Bitcoin.
Selama sepuluh tahun terakhir, pasar BTCFi telah menunjukkan potensi pertumbuhan yang signifikan, menarik semakin banyak institusi untuk terlibat, seperti Grayscale, BlackRock, dan JPMorgan yang mulai memasuki pasar Bitcoin dan BTCFi. Keterlibatan investor institusi tidak hanya membawa aliran dana yang besar, meningkatkan likuiditas dan stabilitas pasar, tetapi juga meningkatkan kematangan dan regulasi pasar, memberikan pengakuan dan kepercayaan yang lebih tinggi terhadap pasar BTCFi.
Segmentasi Jalur BTCFi
( 1. Stablecoin stablecoin
Stablecoin adalah jenis cryptocurrency yang dirancang untuk mempertahankan nilai yang stabil. Mereka biasanya terikat pada mata uang fiat atau aset berharga lainnya untuk mengurangi fluktuasi harga. Stablecoin mencapai stabilitas harga melalui dukungan aset cadangan atau pengaturan pasokan melalui algoritma, banyak digunakan dalam perdagangan, pembayaran, dan transfer lintas batas, memungkinkan pengguna untuk menikmati keuntungan teknologi blockchain sambil menghindari volatilitas yang tajam dari cryptocurrency tradisional.
Pengelompokan stablecoin berdasarkan tingkat sentralisasi dan jenis jaminan adalah dua dimensi yang relatif intuitif. Di antara stablecoin utama saat ini, berdasarkan tingkat sentralisasi, dapat dibagi menjadi stablecoin terpusat ) yang diwakili oleh USDT, USDC, FDUSD ###, dan stablecoin terdesentralisasi ( yang diwakili oleh DAI, FRAX, USDe ). Berdasarkan jenis jaminan, dapat dibagi menjadi jaminan fiat/komoditas, jaminan aset kripto, dan jaminan yang tidak mencukupi.
Dalam ekosistem BTC, proyek stablecoin yang patut diperhatikan semuanya adalah stablecoin terdesentralisasi, yang terutama termasuk:
Bitsmiley Protocol: Proyek stablecoin asli pertama di ekosistem BTC
Bamk.fi(NUSD): Bitcoin L1 pada sintetik dolar
Yala Labs: Dengan infrastruktur modular yang dibangun sendiri, stablecoin $YU dapat mengalir dengan bebas dan aman di berbagai ekosistem.
Satoshi Protocol: Protokol CDP stablecoin pertama di ekosistem BTC, berbasis ekosistem BEVM
BTU: Proyek stablecoin terdesentralisasi pertama dalam ekosistem Bitcoin, menggunakan model CDP ( yang dijaminkan.
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Seluler Anda])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a3b182ad1cd7bea989568329116e2e31.webp(
) 2. Lending koin
Bitcoin Lending ( adalah layanan keuangan yang memungkinkan seseorang untuk mendapatkan pinjaman dengan menggunakan Bitcoin sebagai jaminan atau menghasilkan bunga dengan meminjamkan Bitcoin. Pihak peminjam menyetor Bitcoin ke platform peminjaman, dan platform memberikan pinjaman berdasarkan nilai Bitcoin, pihak peminjam membayar bunga, dan pihak pemberi pinjaman mendapatkan keuntungan. Model ini memberikan likuiditas kepada pemegang Bitcoin, sekaligus menyediakan saluran pendapatan baru bagi para investor.
Sektor Pinjaman BTC telah menjadi bagian penting dari pasar cryptocurrency, dengan layanan mencakup cryptocurrency utama seperti Bitcoin dan Ethereum, produk pinjaman termasuk pinjaman dengan jaminan, akun simpanan, dan pinjaman tanpa jaminan. Platform menghasilkan keuntungan melalui selisih bunga dan biaya transaksi. Platform populer seperti Aave menawarkan pinjaman kilat dan hadiah penambangan likuiditas, MakerDAO menyediakan DAI Savings Rate)DSR###, Yala menawarkan hasil DeFi berbasis stablecoin, dan lainnya.
Proyek BTC Lending yang patut diperhatikan meliputi:
Liquidium: Protokol pinjam meminjam P2P yang berjalan di atas Bitcoin, mendukung pengguna untuk menggunakan aset Ordinals dan Runes asli sebagai jaminan untuk meminjam dan meminjam Bitcoin asli.
Shell Finance: Protokol stablecoin berbasis BTC L1, mendukung penggunaan BTC, Ordinals NFT, Runes, BRC-20, dan ARC-20 sebagai jaminan untuk mendapatkan $bitUSD
( 3. Staking jalur
Staking ) biasanya dikenal dengan karakteristik yang aman dan stabil dalam menghasilkan bunga. Saat "menyimpan" koin, seiring berjalannya waktu, pengguna biasanya akan mendapatkan akses tertentu, hak istimewa, atau token hadiah sebagai imbalan atas koin yang mereka kunci, dan mereka dapat menarik koin mereka kapan saja dan di mana saja. Staking terjadi di tingkat jaringan, sepenuhnya untuk melindungi jaringan.
Konsep keamanan bersama yang dibawa oleh Staking saat ini memberikan dimensi baru untuk jalur modular, yaitu memanfaatkan potensi "emas dan perak digital". Dari segi narasi, ini tidak hanya melepaskan likuiditas bernilai triliunan, tetapi juga merupakan inti kunci untuk jalan ekspansi di masa depan.
Proyek Staking BTC yang patut diperhatikan termasuk:
Babylon: blockchain layer 1 yang didirikan oleh Profesor David Tse dari Universitas Stanford, dapat mengunci Bitcoin di mainnet Bitcoin untuk memberikan keamanan bagi rantai konsumsi POS lainnya, sambil mendapatkan imbal hasil staking di mainnet Babylon atau rantai konsumsi POS.
4. Restaking
ReStaking adalah penggunaan aset token staking likuid untuk melakukan staking pada validator di jaringan dan blockchain lain, untuk mendapatkan lebih banyak keuntungan, sekaligus membantu meningkatkan keamanan dan desentralisasi jaringan baru. Melalui ReStaking, investor dapat memperoleh keuntungan ganda dari dua sisi, yaitu jaringan asli dan jaringan ReStaking.
Proyek BTC Restaking yang patut diperhatikan meliputi:
Chakra: Infrastruktur penyelesaian modul inovatif berbasis Babylon, menggunakan teknologi bukti nol pengetahuan
Bedrock: Protokol re-staking likuiditas multi-aset, didukung oleh solusi non-custodial yang dirancang bekerja sama dengan RockX.
Lorenzo protocol: lapisan keuangan likuiditas BTC berbasis Babylon
( 5. Penjagaan terdesentralisasi
Dengan BitGO, pihak yang mendukung wBTC, mengeluarkan pengumuman untuk menyerahkan kendali wBTC, diskusi mengenai keamanan WBTC meningkat. Beberapa solusi kustodian terdesentralisasi baru muncul, termasuk:
tBTC: Saat mempertimbangkan untuk mencetak tBTC saat melakukan lintas rantai dari BTC ke ETH
FBTC: Aset sintetis baru di seluruh rantai, terikat 1:1 dengan BTC, mendukung sirkulasi BTC di seluruh rantai
dlcBTC: Bitcoin non-custodial di Ethereum, memungkinkan pemegang Bitcoin untuk berpartisipasi dalam protokol DeFi, sambil mempertahankan kepemilikan penuh atas aset mereka.
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Anda Sendiri])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4f11bf9081e7a26f233662a6536eae41.webp###
( 6. CeDeFi
CeDeFi adalah layanan keuangan yang menggabungkan karakteristik keuangan terpusat ) CeFi ### dan keuangan terdesentralisasi ( DeFi ). Dalam model CeDeFi, pengguna mengunci Bitcoin mereka di jaringan penyelesaian off-exchange yang dikelola oleh pihak ketiga yang independen dari bursa, dan Bitcoin ini akan dipetakan sebagai token di sisi bursa dengan rasio 1:1. Kemudian, pengguna dapat menggunakan token ini untuk melakukan berbagai operasi di platform CeDeFi, seperti melakukan perdagangan arbitrase suku bunga di antara pasar yang berbeda.
Proyek BTC CeDeFi yang patut diperhatikan termasuk:
Solv Protocol: sebuah matriks likuiditas Bitcoin yang terpadu, bertujuan untuk menyatukan likuiditas senilai triliunan dolar yang terdistribusi dari Bitcoin melalui SolvBTC
Bouncebit: Jaringan Restaking BTC, sepenuhnya kompatibel dengan EVM, memiliki desain produk CeDeFi.
Lorenzo protocol: lapisan keuangan likuiditas BTC yang didasarkan pada Babylon
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Bergerak Anda]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6287248a2cf9eb242a43cb204942b855.webp(
) 7. DEX AMM Swap
DEX AMM Swap( pertukaran pembuat pasar otomatis di bursa terdesentralisasi) adalah mekanisme perdagangan terdesentralisasi yang berjalan di blockchain. Ini memanfaatkan algoritma dan kolam likuiditas untuk secara otomatis menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan, tanpa perlu buku pesanan terpusat. Pengguna dapat langsung melakukan pertukaran token di blockchain, menikmati pengalaman perdagangan dengan slippage rendah dan biaya rendah.
Proyek DEX BTC yang patut diperhatikan meliputi:
Bitflow: Fokus pada hasil BTC yang berkelanjutan, menggunakan teknologi PSBT, pertukaran atom, AMM, dan solusi Layer-2 seperti Stacks untuk transaksi BTC, koin stabil, dan lainnya.
Dotswap: DEX AMM asli di jaringan utama BTC, mendukung aset termasuk Runes, BRC 20, ARC 20, dan CAT 20 terbaru.
Unisat AMM Swap: fokus pada aplikasi dompet untuk Ordinals dan brc-20, berdasarkan buku pesanan untuk mewujudkan transaksi pasar inskripsi
Perbandingan Kategori Aset yang Berbeda
Perbandingan Keamanan
Fokus ekosistem BTC terhadap "keamanan" jauh lebih tinggi dibandingkan ekosistem lainnya, hal ini ditentukan oleh karakteristik para pelaku ekosistem BTC. Dari penyimpanan dana di dompet, hingga langkah-langkah spesifik dalam berpartisipasi dalam FI, semuanya memerlukan jaminan keamanan, dan "pengendalian efektif terhadap kepemilikan aset" adalah hal yang utama.
ETH dan SOL termasuk dalam blockchain PoS, terdapat risiko sentralisasi yang berlebihan, risiko penarikan, dan risiko sistemik lainnya.
BTC adalah sistem POW, pada prinsipnya tidak ada masalah seperti ini, tetapi begitu terlalu banyak risiko dari protokol FI yang terakumulasi menyebabkan risiko sistemik, maka juga mungkin menyebabkan penurunan harga BTC yang signifikan, sehingga mempengaruhi arah pasar secara keseluruhan.
( Perbandingan Tingkat Pengembalian
Sumber pendapatan utamanya termasuk hasil staking, hasil produk DeFi, serta pendapatan dari protokol itu sendiri. BTCFi memiliki potensi yang lebih besar dibandingkan dengan ETHFi dan SolFi, karena kedua yang terakhir sudah melewati tahap pertumbuhan eksplosif TVL yang pertama, sementara BTCFi masih merupakan lautan biru. Dari sudut pandang ini, produk BTCFi memiliki ekspektasi tingkat pengembalian yang lebih tinggi.
) Keanekaragaman ekosistem
Ekosistem ETH mencakup Defi, NFT, RWA, serta Restake, dengan ekosistem yang paling kaya.
Di Solana, total TVL DEX Raydium dan solusi likuiditas Kamino Finance mendekati $1B, merupakan dua proyek teratas di ekosistem DeFi Solana.
Ekosistem BTCFi sedang berada dalam periode ledakan, dengan banyak proyek yang muncul terus menerus termasuk Layer 2, dan pendanaan VC yang terus meningkat, menarik perhatian pasar. Selain BTC itu sendiri, sudah ada berbagai jenis aset yang kaya untuk berpartisipasi dalam BTCFi, seperti inskripsi, rune, dan aset lapisan satu lainnya yang berbasis jaringan BTC; rgb++, aset taproot, dan lain-lain yang berbasis jaringan BTC sebagai aset lapisan dua; WBTC di jalur ETH, berbagai LST atau LRT sertifikat yang mewakili BTC yang dipertaruhkan, dan aset wrap/stake lainnya.
Kesimpulan
Dengan semakin banyaknya institusi global dan raksasa teknologi yang masuk, potensi Bitcoin sebagai aset yang bernilai jangka panjang telah semakin terverifikasi. Munculnya BTCFi tidak hanya memenuhi keinginan pasar terhadap likuiditas BTC, tetapi juga dengan menambah skenario penggunaan Bitcoin, lebih lanjut mendorong aktivitas jaringan BTC.
Melihat ke depan, BTCFi akan terus berfungsi sebagai mesin inovasi di bidang keuangan kripto, mendorong jaringan Bitcoin menuju aplikasi keuangan yang lebih tinggi dan tingkat partisipasi global. Dengan kemajuan teknologi yang terus berlanjut dan pasar
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
15 Suka
Hadiah
15
6
Posting ulang
Bagikan
Komentar
0/400
FomoAnxiety
· 11jam yang lalu
Bitcoin menjadi bank? Kapan bisa menarik tunai di mesin ATM?
Lihat AsliBalas0
rekt_but_vibing
· 11jam yang lalu
Ada cara baru untuk play people for suckers?
Lihat AsliBalas0
LuckyHashValue
· 11jam yang lalu
Bank-bank tradisional hampir doomed
Lihat AsliBalas0
GweiTooHigh
· 11jam yang lalu
Slogan pinjaman ini muncul lagi. Lihatlah betapa mampu dirinya.
Lihat AsliBalas0
DAOdreamer
· 11jam yang lalu
Mendirikan bank Bitcoin sudah rugi.
Lihat AsliBalas0
HodlNerd
· 12jam yang lalu
menarik bagaimana btc berkembang menjadi sistem perbankan paralelnya sendiri... teori permainan di tingkat terbaik sejujurnya
BTCFi seluruh analisis: dari pinjaman hingga stake membangun bank Bitcoin bergerak
Penjelasan Menyeluruh tentang BTCFi: Dari Lending hingga Staking, Membangun Bank Bitcoin Mobile Anda Sendiri
Dengan posisi Bitcoin yang semakin kuat di pasar keuangan, BTCFi( bidang keuangan Bitcoin) dengan cepat menjadi garis depan inovasi cryptocurrency. BTCFi mencakup berbagai layanan keuangan berbasis Bitcoin, termasuk pinjaman, staking, perdagangan, dan derivatif. Artikel ini menganalisis secara mendalam berbagai jalur kunci BTCFi, membahas stablecoin, layanan pinjaman, layanan staking, layanan re-staking, serta penggabungan keuangan terpusat dan terdesentralisasi.
Gambaran Umum Jalur BTCfi
BTCFi seperti bank Bitcoin bergerak, adalah serangkaian aktivitas keuangan yang berputar di sekitar Bitcoin, termasuk pinjaman Bitcoin, staking, perdagangan, kontrak berjangka, dan derivatif lainnya. Menurut data dari CryptoCompare dan CoinGecko, ukuran pasar BTCFi pada tahun 2023 telah mencapai sekitar 10 miliar dolar AS. Menurut perkiraan data dari Defilama, pada tahun 2030 pasar BTCFi akan mencapai ukuran 1,2 triliun dolar AS, data ini mencakup total nilai terkunci (TVL) dari Bitcoin dalam ekosistem keuangan terdesentralisasi (DeFi), serta ukuran pasar produk dan layanan keuangan terkait Bitcoin.
Selama sepuluh tahun terakhir, pasar BTCFi telah menunjukkan potensi pertumbuhan yang signifikan, menarik semakin banyak institusi untuk terlibat, seperti Grayscale, BlackRock, dan JPMorgan yang mulai memasuki pasar Bitcoin dan BTCFi. Keterlibatan investor institusi tidak hanya membawa aliran dana yang besar, meningkatkan likuiditas dan stabilitas pasar, tetapi juga meningkatkan kematangan dan regulasi pasar, memberikan pengakuan dan kepercayaan yang lebih tinggi terhadap pasar BTCFi.
Segmentasi Jalur BTCFi
( 1. Stablecoin stablecoin
Stablecoin adalah jenis cryptocurrency yang dirancang untuk mempertahankan nilai yang stabil. Mereka biasanya terikat pada mata uang fiat atau aset berharga lainnya untuk mengurangi fluktuasi harga. Stablecoin mencapai stabilitas harga melalui dukungan aset cadangan atau pengaturan pasokan melalui algoritma, banyak digunakan dalam perdagangan, pembayaran, dan transfer lintas batas, memungkinkan pengguna untuk menikmati keuntungan teknologi blockchain sambil menghindari volatilitas yang tajam dari cryptocurrency tradisional.
Pengelompokan stablecoin berdasarkan tingkat sentralisasi dan jenis jaminan adalah dua dimensi yang relatif intuitif. Di antara stablecoin utama saat ini, berdasarkan tingkat sentralisasi, dapat dibagi menjadi stablecoin terpusat ) yang diwakili oleh USDT, USDC, FDUSD ###, dan stablecoin terdesentralisasi ( yang diwakili oleh DAI, FRAX, USDe ). Berdasarkan jenis jaminan, dapat dibagi menjadi jaminan fiat/komoditas, jaminan aset kripto, dan jaminan yang tidak mencukupi.
Dalam ekosistem BTC, proyek stablecoin yang patut diperhatikan semuanya adalah stablecoin terdesentralisasi, yang terutama termasuk:
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Seluler Anda])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a3b182ad1cd7bea989568329116e2e31.webp(
) 2. Lending koin
Bitcoin Lending ( adalah layanan keuangan yang memungkinkan seseorang untuk mendapatkan pinjaman dengan menggunakan Bitcoin sebagai jaminan atau menghasilkan bunga dengan meminjamkan Bitcoin. Pihak peminjam menyetor Bitcoin ke platform peminjaman, dan platform memberikan pinjaman berdasarkan nilai Bitcoin, pihak peminjam membayar bunga, dan pihak pemberi pinjaman mendapatkan keuntungan. Model ini memberikan likuiditas kepada pemegang Bitcoin, sekaligus menyediakan saluran pendapatan baru bagi para investor.
Sektor Pinjaman BTC telah menjadi bagian penting dari pasar cryptocurrency, dengan layanan mencakup cryptocurrency utama seperti Bitcoin dan Ethereum, produk pinjaman termasuk pinjaman dengan jaminan, akun simpanan, dan pinjaman tanpa jaminan. Platform menghasilkan keuntungan melalui selisih bunga dan biaya transaksi. Platform populer seperti Aave menawarkan pinjaman kilat dan hadiah penambangan likuiditas, MakerDAO menyediakan DAI Savings Rate)DSR###, Yala menawarkan hasil DeFi berbasis stablecoin, dan lainnya.
Proyek BTC Lending yang patut diperhatikan meliputi:
( 3. Staking jalur
Staking ) biasanya dikenal dengan karakteristik yang aman dan stabil dalam menghasilkan bunga. Saat "menyimpan" koin, seiring berjalannya waktu, pengguna biasanya akan mendapatkan akses tertentu, hak istimewa, atau token hadiah sebagai imbalan atas koin yang mereka kunci, dan mereka dapat menarik koin mereka kapan saja dan di mana saja. Staking terjadi di tingkat jaringan, sepenuhnya untuk melindungi jaringan.
Konsep keamanan bersama yang dibawa oleh Staking saat ini memberikan dimensi baru untuk jalur modular, yaitu memanfaatkan potensi "emas dan perak digital". Dari segi narasi, ini tidak hanya melepaskan likuiditas bernilai triliunan, tetapi juga merupakan inti kunci untuk jalan ekspansi di masa depan.
Proyek Staking BTC yang patut diperhatikan termasuk:
4. Restaking
ReStaking adalah penggunaan aset token staking likuid untuk melakukan staking pada validator di jaringan dan blockchain lain, untuk mendapatkan lebih banyak keuntungan, sekaligus membantu meningkatkan keamanan dan desentralisasi jaringan baru. Melalui ReStaking, investor dapat memperoleh keuntungan ganda dari dua sisi, yaitu jaringan asli dan jaringan ReStaking.
Proyek BTC Restaking yang patut diperhatikan meliputi:
( 5. Penjagaan terdesentralisasi
Dengan BitGO, pihak yang mendukung wBTC, mengeluarkan pengumuman untuk menyerahkan kendali wBTC, diskusi mengenai keamanan WBTC meningkat. Beberapa solusi kustodian terdesentralisasi baru muncul, termasuk:
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Anda Sendiri])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4f11bf9081e7a26f233662a6536eae41.webp###
( 6. CeDeFi
CeDeFi adalah layanan keuangan yang menggabungkan karakteristik keuangan terpusat ) CeFi ### dan keuangan terdesentralisasi ( DeFi ). Dalam model CeDeFi, pengguna mengunci Bitcoin mereka di jaringan penyelesaian off-exchange yang dikelola oleh pihak ketiga yang independen dari bursa, dan Bitcoin ini akan dipetakan sebagai token di sisi bursa dengan rasio 1:1. Kemudian, pengguna dapat menggunakan token ini untuk melakukan berbagai operasi di platform CeDeFi, seperti melakukan perdagangan arbitrase suku bunga di antara pasar yang berbeda.
Proyek BTC CeDeFi yang patut diperhatikan termasuk:
![Penjelasan Lengkap BTCFi: Dari Lending ke Staking, Membangun Bank Bitcoin Bergerak Anda]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-6287248a2cf9eb242a43cb204942b855.webp(
) 7. DEX AMM Swap
DEX AMM Swap( pertukaran pembuat pasar otomatis di bursa terdesentralisasi) adalah mekanisme perdagangan terdesentralisasi yang berjalan di blockchain. Ini memanfaatkan algoritma dan kolam likuiditas untuk secara otomatis menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan, tanpa perlu buku pesanan terpusat. Pengguna dapat langsung melakukan pertukaran token di blockchain, menikmati pengalaman perdagangan dengan slippage rendah dan biaya rendah.
Proyek DEX BTC yang patut diperhatikan meliputi:
Perbandingan Kategori Aset yang Berbeda
Perbandingan Keamanan
Fokus ekosistem BTC terhadap "keamanan" jauh lebih tinggi dibandingkan ekosistem lainnya, hal ini ditentukan oleh karakteristik para pelaku ekosistem BTC. Dari penyimpanan dana di dompet, hingga langkah-langkah spesifik dalam berpartisipasi dalam FI, semuanya memerlukan jaminan keamanan, dan "pengendalian efektif terhadap kepemilikan aset" adalah hal yang utama.
ETH dan SOL termasuk dalam blockchain PoS, terdapat risiko sentralisasi yang berlebihan, risiko penarikan, dan risiko sistemik lainnya.
BTC adalah sistem POW, pada prinsipnya tidak ada masalah seperti ini, tetapi begitu terlalu banyak risiko dari protokol FI yang terakumulasi menyebabkan risiko sistemik, maka juga mungkin menyebabkan penurunan harga BTC yang signifikan, sehingga mempengaruhi arah pasar secara keseluruhan.
( Perbandingan Tingkat Pengembalian
Sumber pendapatan utamanya termasuk hasil staking, hasil produk DeFi, serta pendapatan dari protokol itu sendiri. BTCFi memiliki potensi yang lebih besar dibandingkan dengan ETHFi dan SolFi, karena kedua yang terakhir sudah melewati tahap pertumbuhan eksplosif TVL yang pertama, sementara BTCFi masih merupakan lautan biru. Dari sudut pandang ini, produk BTCFi memiliki ekspektasi tingkat pengembalian yang lebih tinggi.
) Keanekaragaman ekosistem
Ekosistem ETH mencakup Defi, NFT, RWA, serta Restake, dengan ekosistem yang paling kaya.
Di Solana, total TVL DEX Raydium dan solusi likuiditas Kamino Finance mendekati $1B, merupakan dua proyek teratas di ekosistem DeFi Solana.
Ekosistem BTCFi sedang berada dalam periode ledakan, dengan banyak proyek yang muncul terus menerus termasuk Layer 2, dan pendanaan VC yang terus meningkat, menarik perhatian pasar. Selain BTC itu sendiri, sudah ada berbagai jenis aset yang kaya untuk berpartisipasi dalam BTCFi, seperti inskripsi, rune, dan aset lapisan satu lainnya yang berbasis jaringan BTC; rgb++, aset taproot, dan lain-lain yang berbasis jaringan BTC sebagai aset lapisan dua; WBTC di jalur ETH, berbagai LST atau LRT sertifikat yang mewakili BTC yang dipertaruhkan, dan aset wrap/stake lainnya.
Kesimpulan
Dengan semakin banyaknya institusi global dan raksasa teknologi yang masuk, potensi Bitcoin sebagai aset yang bernilai jangka panjang telah semakin terverifikasi. Munculnya BTCFi tidak hanya memenuhi keinginan pasar terhadap likuiditas BTC, tetapi juga dengan menambah skenario penggunaan Bitcoin, lebih lanjut mendorong aktivitas jaringan BTC.
Melihat ke depan, BTCFi akan terus berfungsi sebagai mesin inovasi di bidang keuangan kripto, mendorong jaringan Bitcoin menuju aplikasi keuangan yang lebih tinggi dan tingkat partisipasi global. Dengan kemajuan teknologi yang terus berlanjut dan pasar