Comment utiliser le take-profit et le stop-loss dans le trading au comptant : guide complet

Prise de bénéfices et stop-loss — ce sont deux outils de gestion des risques que chaque trader doit maîtriser. Le premier fixe votre profit sur le marché spot, le second vous protège contre des pertes excessives. Sur la plateforme Gate.io, ces outils fonctionnent simplement, mais nécessitent une compréhension de leurs particularités.

Quand utiliser la prise de bénéfices et le stop-loss à la place d’autres ordres

Avant d’aborder la mécanique, il est utile de comprendre en quoi la prise de bénéfices et le stop-loss diffèrent d’outils similaires.

Si vous avez déjà une position et souhaitez la couvrir des deux côtés, le stop-loss et la prise de bénéfices sont idéaux. Si vous n’êtes pas encore entré en position mais souhaitez préparer une sortie à l’avance, il vaut mieux utiliser des ordres conditionnels ou OCO.

Comment fonctionnent la prise de bénéfices et le stop-loss sur le marché spot

Principe de base de l’activation

Lorsque vous placez un ordre de prise de bénéfices ou de stop-loss, la plateforme surveille le prix de la dernière transaction. Au moment où le prix atteint le niveau de déclenchement que vous avez défini (prix trigger), le système lance automatiquement l’ordre principal.

Cet ordre peut être de deux types :

Ordre au marché — exécuté instantanément au meilleur prix disponible. Le système fonctionne selon le principe IOC (exécuter ou annuler) : toute partie de l’ordre qui ne peut être exécutée faute de liquidité est simplement annulée. Cela garantit une exécution rapide, mais le prix peut être pire que prévu.

Ordre limite — placé dans le carnet d’ordres et en attente. Si la meilleure offre est supérieure à votre prix limite (pour achat), l’ordre sera exécuté immédiatement. Sinon, il attendra. Cela donne un contrôle sur le prix, mais il y a un risque que l’ordre ne soit pas du tout exécuté.

Deux méthodes pour placer stop-loss et take-profit

Première méthode : Placement autonome

Vous pouvez ouvrir un stop-loss ou un take-profit en tant qu’ordres séparés directement depuis la zone de placement. Il faut indiquer :

• Le prix trigger (niveau d’activation)
• Le type d’ordre (au marché ou limite)
• Pour un ordre limite — le prix d’exécution et la taille de la position

Important : les actifs sont bloqués au moment de la mise en place de l’ordre, même si le déclencheur n’a pas encore été atteint.

Deuxième méthode : Lien avec un ordre limite

C’est une option plus pratique : vous placez un ordre limite et lui associez simultanément un take-profit et un stop-loss. Après l’exécution de l’ordre principal, les deux ordres de sortie s’activent automatiquement avec les paramètres indiqués.

Ce mode fonctionne selon la logique OCO : seule une partie de la marge est bloquée, ce qui économise vos fonds. Mais il faut garder en tête une règle importante : si l’un des ordres (TP ou SL) s’active, l’autre sera immédiatement annulé, même s’il n’a pas encore été exécuté.

Exemples pratiques d’activation de la prise de bénéfices et du stop-loss

Scénario 1 : Stop-loss au marché pour se protéger d’une chute brutale

Prix actuel du BTC — 20 000 USDT. Vous placez un stop-loss à 19 000 USDT sans préciser de prix limite (ordre au marché). Si le prix chute à 19 000, le système vend instantanément votre BTC au meilleur prix disponible. Vous sortez avec certitude, mais le prix peut être de 18 950 ou même moins — cela dépend de la liquidité.

Scénario 2 : Take-profit limite pour fixer un objectif précis

Vous avez acheté du BTC à 40 000 USDT. Vous placez un take-profit limite : déclencheur à 50 000, prix d’exécution à 50 500 USDT. Lorsque le prix du BTC atteint 50 000, l’ordre entre dans le carnet. Si la meilleure offre est à 50 700 USDT, l’ordre sera exécuté immédiatement à ce meilleur prix. Si le prix est inférieur à 50 500, il attendra dans le carnet.

Scénario 3 : Ordre pair (TP + SL) lié à un ordre limite d’achat

Vous placez un ordre limite pour acheter 1 BTC à 40 000 USDT. En même temps, vous définissez :

• Take-profit : déclencheur à 50 000, prix limite à 50 500
• Stop-loss : déclencheur à 30 000 (ordre au marché)

Si le prix chute à 40 000, votre ordre sera exécuté. La suite, c’est l’attente du déclenchement du TP ou du SL. Si le prix monte à 50 000 — le take-profit s’active, et le stop-loss est annulé. Si le prix chute à 30 000 — le stop-loss s’active, et le take-profit est annulé.

Pièges et limites critiques

Les ordres limite peuvent ne pas être exécutés

C’est la règle principale : si vous utilisez un take-profit ou un stop-loss limite, il n’y a aucune garantie que l’ordre sera exécuté. Si le prix rebondit en dessous de votre niveau et que le prix dans le carnet est moins favorable, l’ordre restera en attente. Et si le marché évolue dans la direction opposée, vous risquez de rester en position déficitaire.

Annulation automatique d’un ordre par l’activation de l’autre

Si vous avez placé un ordre pair (TP + SL), rappelez-vous : un seul sera exécuté. Si le take-profit s’active, le stop-loss sera immédiatement annulé, même si l’ordre TP limite n’a pas été totalement rempli.

Limites de prix et de taille

Sur Gate.io, il existe des limites maximales pour la taille des ordres. Si votre ordre limite dépasse le maximum d’un ordre au marché associé (par exemple, maximum limite : 1 BTC, maximum marché : 0,5 BTC), la tentative de placer un SL au marché pour 1 BTC sera rejetée.

De plus, chaque paire a une limite de prix (généralement 3 % autour du déclencheur). Votre prix limite ne doit pas dépasser ces bornes.

Taille minimale d’ordre

Après l’exécution de l’ordre principal, la taille du stop-loss ou du take-profit doit respecter les exigences minimales de transaction. Si la taille est trop petite, l’ordre ne pourra pas être placé.

Règles d’utilisation du take-profit et du stop-loss selon différents scénarios

Si vous associez un take-profit et un stop-loss à un ordre limite d’achat, souvenez-vous :

• Le déclencheur TP doit être supérieur au prix de votre ordre limite
• Le déclencheur SL doit être inférieur au prix de votre ordre limite

Si vous les associez à un ordre de vente :

• Le déclencheur TP doit être inférieur au prix de votre ordre limite de vente
• Le déclencheur SL doit être supérieur

Ces règles sont logiques : le TP capte le profit dans la direction du mouvement du prix, le SL protège contre un mouvement inverse.

En résumé : quand utiliser la prise de bénéfices et le stop-loss

Utilisez le stop-loss pour vous protéger lors de l’ouverture d’une position dans un marché volatile. Utilisez la prise de bénéfices lorsque vous avez un prix de sortie précis et que vous ne souhaitez pas le manquer. Si vous n’êtes pas encore entré en position mais savez où sortir, liez les deux ordres à un ordre limite d’entrée. C’est la méthode la plus efficace pour gérer les risques : un seul ordre au lieu de trois, économie de marge et automatisation complète.

Souvenez-vous que les ordres limites, lors de l’activation du déclencheur, ne garantissent pas l’exécution — ils entrent simplement dans le carnet. Si vous souhaitez une certitude absolue d’exécution, utilisez des ordres au marché. La prise de bénéfices et le stop-loss ne sont pas des miracles, ce sont des outils de discipline qui vous aident à suivre votre plan plutôt que d’agir impulsivement.