"30次 faire monter la position, échouer encore et encore" le géant des baleines finit par abandonner, une perte hebdomadaire de 1,31 million de dollars derrière laquelle se cache le dilemme de l'ensemble des haussiers

Le 22 janvier, une transaction d’un « whale » de BTC surnommé « 30 fois en position longue, échoue et recommence » a clôturé une position longue de 64 BTC au prix de 89 900 USD, pour un montant d’environ 5,79 millions de dollars. Cette opération de stop-loss signifie que ce compte a subi une perte de 1,31 million de dollars au cours de la dernière semaine. Ce n’est pas un événement isolé, mais le reflet de la situation difficile que rencontrent actuellement les marchés haussiers.

Les “opérateurs longs” qui échouent fréquemment

D’après l’étiquette de ce whale, « 30 fois en position longue, échoue et recommence », il s’agit d’un compte à haute fréquence d’opérations, avec de nombreuses positions longues mais un taux de réussite manifestement faible. Ce stop-loss indique qu’en dépit de multiples échecs, ce whale a finalement choisi de céder, ce qui témoigne de la pression considérable que subissent actuellement les acheteurs.

Contexte du stop-loss

Les tendances récentes du BTC ne sont pas optimales. Selon les dernières données, le prix actuel du BTC est de 89 927,99 USD, en hausse de 0,68 % sur 24 heures, mais en baisse de 6,52 % sur 7 jours. Cela signifie qu’après une forte hausse, la reprise est limitée. Dans ce contexte, les investisseurs détenant des positions longues font face à une pression de pertes latentes continue.

Contexte du marché : les acheteurs subissent de lourdes pertes

Ce whale n’est pas un cas isolé. Selon les dernières données de surveillance, les grands whales longs sur la chaîne subissent de lourdes pertes, avec les 30 plus grandes positions toutes en forte dépréciation, le plus gros whale long affichant une perte latente de 21,3 millions de dollars. De plus, un whale de plusieurs dizaines de millions de dollars est à seulement 2,87 % de la liquidation, ce qui représente un risque très élevé.

Par ailleurs, d’autres whales rencontrent des difficultés similaires : après avoir clôturé des positions longues en BTC, ETH, etc., le profit de certains comptes est passé de plus de 25,7 millions de dollars à seulement 2,58 millions en 5 jours, avec une perte de 2,64 millions de dollars. Cela montre que la pression haussière est systémique.

Pourquoi les acheteurs ont-ils autant de mal ?

La pression de vente persiste

Bien que la semaine dernière, le flux quotidien moyen vers le ETF spot Bitcoin américain ait atteint 843,62 millions de dollars, le prix du BTC est passé d’approximativement 97 000 USD à environ 92 263 USD. L’analyse indique que la pression de vente exercée par les whales américains est la principale cause, avec un écart de prime Coinbase négatif, ce qui montre une activité de vente très active sur le marché américain.

La pression de vente aux niveaux historiques

Récemment, un whale de Bitcoin de 2013 s’est réveillé et a vendu 909 BTC, d’une valeur supérieure à 82,7 millions de dollars. Ce type de décollecte par des investisseurs à long terme exerce également une pression sur le marché.

Réflexion sur les risques liés à la haute fréquence

L’expérience de ce whale « 30 fois en position longue, échoue et recommence » mérite réflexion. La haute fréquence semble offrir plus d’opportunités, mais en période de tendance défavorable, des erreurs répétées amplifient rapidement les pertes. La perte de 1,31 million de dollars en une semaine illustre bien ce risque.

Selon certains indicateurs, il existe aussi des traders de swing qui ont réussi, comme le « chasseur de swing à 20 millions », qui a réalisé près de 100 millions de dollars de gains depuis octobre dernier grâce à des opérations à haute fréquence. Cela demande une excellente capacité d’analyse du marché et une gestion rigoureuse des risques. Pour la majorité des traders, opérer à haute fréquence dans un marché sans tendance claire est souvent contre-productif.

Conclusion

L’incident de stop-loss de ce whale reflète deux réalités du marché actuel : d’une part, la pression sur les acheteurs est très forte, et d’autre part, la haute fréquence ne garantit pas le succès. Le BTC a perdu 6,52 % en 7 jours, les whales longs sont généralement en perte latente, et le marché américain continue de vendre, ces facteurs combinés font que persister dans l’achat devient une véritable guerre d’usure.

Pour les traders, cette expérience montre que le message n’est pas « ne pas acheter en position longue », mais plutôt « ne pas faire de la haute fréquence à l’aveugle ». Le marché exige patience et jugement, pas seulement une fréquence de trading élevée.