Les deux prochaines années (2026–2027), le marché des cryptomonnaies adoptera une configuration de « les forts restent forts, les faibles sont éliminés ». Priorisez l’achat d’actifs reconnus par les institutions + fondamentaux solides + catalyseurs techniques/reglementaires ; pour la vente à découvert, privilégiez les tokens sans valeur narrative + forte pression de vente + risques réglementaires/liquidité, ainsi que les dérivés à effet de levier. Voici la liste des cibles claires et la logique opérationnelle.

1. Liste prioritaire d’achat (par degré de certitude)

1. BTC (certitude 90%)
- Moteur principal : flux continu vers ETF, offre rare après la réduction de moitié, besoin des institutions pour « or numérique », objectif de prix 150 000–200 000 USD en 2027
- Risques : resserrement de la liquidité macroéconomique, flux de rachats ETF ; Opération : investissement progressif + augmentation lors des corrections, position totale ≤40 %, stop-loss à 60 000 USD
2. ETH (certitude 85%)
- Moteur principal : mise à niveau Prague/Electra améliorant la performance des Rollups, revenus de staking stables, position de leader dans DeFi/L2, objectif de prix 80 000–100 000 USD en 2027
- Risques : déviation vers L2, mise à niveau technique inférieure aux attentes ; Opération : privilégier le spot, construire lors des corrections à 2800–2900 USD, position totale ≤30 %
3. SOL (certitude 80%)
- Moteur principal : blockchain à haute performance (6,5万 TPS, faibles frais), écosystème Meme/DeFi/NFT actif, institutions en augmentation continue, objectif de prix 300–600 USD en 2027
- Risques : stabilité du réseau, surveillance réglementaire ; Opération : construire par étapes lors des corrections à 165–180 USD, position totale ≤15 %
4. XRP (certitude 75%)
- Moteur principal : succès du procès SEC, accélération des collaborations avec les institutions de paiement transfrontalier, anticipation d’ETF, objectif de prix 3,8–4,5 USD en 2027
- Risques : résultats du procès inférieurs aux attentes ; Opération : construire lors des corrections à 1,6–1,8 USD, position totale ≤10 %
5. ONDO (certitude 70%)
- Moteur principal : référence en conformité RWA, gestion de dizaines de milliards de dollars en obligations américaines tokenisées, appuyé par des institutions comme BlackRock, objectif de prix 5–8 USD en 2027
- Risques : transmission des risques financiers traditionnels ; Opération : construire en une seule fois après une correction de 25 %, position totale ≤5 %

2. Liste prioritaire de vente à découvert (par probabilité de défaillance)

1. PUMP3S (probabilité de défaillance 90%)
- Risque principal : PUMP est une monnaie d’air, deux principales adresses contrôlent 82,24 % de la circulation, revenus de Pump.fun en chute de 92 %, face à une action SEC, risque de zéro à tout moment
- Opération : ouvrir une position short lors d’un rebond à 0,00001 USD, objectif 0,000001 USD, stop-loss à 0,000015 USD
2. TRUMP5S (probabilité 75%)
- Risque principal : absence d’autorisation officielle, SEC bloque 2,3 milliards USD d’actifs, 94 % des tokens contrôlés par 40 baleines, pertes retail >3,87 milliards USD
- Opération : ouvrir short lors d’un rebond à 0,0005 USD, objectif 0,0001 USD, stop-loss à 0,0007 USD
3. WLFI3S (probabilité 60%)
- Risque principal : gouvernance centralisée, 80 % des tokens verrouillés avec forte pression de vente lors du déverrouillage, progression lente du stablecoin USD1, surveillance SEC
- Opération : ouvrir short lors d’un rebond à 0,001 USD, objectif 0,0005 USD, stop-loss à 0,0015 USD
4. SXT (probabilité 55%)
- Risque principal : FDV de 850 millions USD, bien supérieur à des pairs, retard dans la réalisation technique, déblocage mensuel de 150 millions de tokens, baisse de l’intérêt du marché
- Opération : ouvrir short à 0,15–0,17 USD, objectif 0,10 USD, stop-loss à 0,20 USD

3. Principes fondamentaux pour l’achat/vente à découvert

- Achat : respecter la synergie « fondamentaux + flux de capitaux + technique », levier total ≤1,5x, limite de position par token
- Vente à découvert : ne cibler que les actifs sans valeur narrative + forte pression de vente, fixer des stops stricts, éviter la liquidation due à un manque de liquidité
- Gestion des risques : chaque transaction doit avoir un stop-loss, la perte totale doit rester en dessous de **5%**, révision régulière et ajustement des positions