En se basant sur les informations du graphique 4 heures d'Ethereum, et en tenant compte de l'environnement macroéconomique international complexe actuel, une analyse complète des tendances futures d'Ethereum (ETH) est réalisée.

Un, analyse technique des graphiques (tendance à court terme plutôt baissière)

D'après le graphique de 4 heures, ETH est actuellement dans un court retracement et fait face à un point clé de choix de direction.

Prix et système de moyenne mobile :

Le prix actuel est de 4 510,45, ayant déjà franchi à la baisse les trois moyennes mobiles à court terme importantes : EMA5 ( 4 526,97, EMA10 ) 4 557,39 et EMA20 ( 4 566,07.

Cela forme un prototype typique de "formation baissière", indiquant que l'élan à court terme a déjà faibli et que la force des vendeurs est dominante.

Le seul support de moyenne mobile important actuellement maintenu est l'EMA60 )$4,493.49(. Cette ligne est la ligne de vie de la tendance à moyen terme, si elle est efficacement franchie à la baisse, la profondeur et la durée du repli pourraient s'allonger.

Analyse des bandes de Bollinger :

La ligne médiane des bandes de Bollinger (4 625,48 $) est proche de la position de l'EMA20, le prix actuel évolue en dessous de la ligne médiane, confirmant également la faiblesse à court terme.

Le prix est très proche de la bande inférieure de Bollinger (4 481,30 $). C'est un niveau de support dynamique clé.

La largeur des bandes de Bollinger indique une volatilité accrue récemment, mais lorsque le prix touche la bande inférieure, cela signifie généralement qu'un rebond ou une consolidation à court terme pourrait se produire.

Analyse du volume des transactions :

Le volume actuel des transactions est de 47,600, mais sa moyenne mobile MA5 )422,8 millions ( est bien supérieure à MA10 )35,46 millions (. Cela signifie généralement que, pendant le processus de baisse, le volume moyen des transactions récentes (5 périodes) est plus élevé que celui d'avant (10 périodes), ce qui indique une "vente à découvert" et n'est pas un signal positif, indiquant qu'il y a effectivement une pression de vente.

Il faudra observer si le volume des transactions peut diminuer lors de la baisse (pression de vente réduite), ou s'il peut augmenter lors du rebond (afflux de fonds).

Niveau clé :

Support fort en dessous : 4 481,30 (bande inférieure de Bollinger) et 4 465,00 (point le plus bas sur 24 heures). Un support plus important est la moyenne mobile EMA60 à 4 493,49. Cette zone (4465 - 4493) est une ligne de défense qui doit être maintenue à court terme, et si elle est perdue, elle pourrait descendre à 4400 voire plus bas.

Résistance supérieure : 4 566 (EMA20 / zone de la bande de Bollinger médiane) est la première forte résistance. Ce n'est qu'en reprenant ce niveau que la faiblesse à court terme pourra être atténuée. Une résistance plus forte se trouve près du point haut de 24 heures à 4 668,20.

Deux, l'impact de la situation macroéconomique internationale (variables clés)

Le marché des cryptomonnaies n'est plus un marché indépendant, il est de plus en plus corrélé aux marchés financiers traditionnels (en particulier le marché boursier américain) et aux sentiments macroéconomiques mondiaux. Les principaux facteurs internationaux influençant le marché actuellement incluent :

Politique monétaire des banques centrales du monde (en particulier la Réserve fédérale) :

Environnement de taux d'intérêt élevés : La Réserve fédérale et d'autres grandes banques centrales maintiennent des taux d'intérêt élevés pour lutter contre l'inflation, augmentant le coût d'opportunité de détenir des actifs non générateurs d'intérêts (comme les cryptomonnaies), ce qui est défavorable au marché à long terme.

Prévisions de baisse des taux : Le marché parie depuis un certain temps sur le moment de la baisse des taux de la Réserve fédérale. Toute déclaration hawkish concernant une baisse des taux (report, ralentissement) frappera immédiatement les actifs à risque (actions, crypto-monnaies), entraînant une baisse. En revanche, des signaux dovish soutiendront le marché. C'est le facteur central qui influence les fluctuations du marché récemment.

Risques géopolitiques :

Les tensions au Moyen-Orient, en Ukraine et dans d'autres régions peuvent déclencher un sentiment mondial d'aversion au risque. Les investisseurs se débarrassent des actifs à haut risque pour se tourner vers des actifs refuges tels que le dollar américain et les obligations d'État américaines. Les cryptomonnaies, en tant qu'actifs à haut risque, ont généralement tendance à chuter en conséquence.

Indice du dollar américain (DXY) :

Les cryptomonnaies (en dollars américains) présentent souvent une corrélation négative avec l'indice du dollar. Un renforcement du dollar signifie généralement un retour de capitaux aux États-Unis, ce qui exerce une pression sur les cryptomonnaies ; un affaiblissement du dollar est favorable aux cryptomonnaies.

Trois, analyse globale et projection des tendances futures

En combinant l'analyse technique et l'analyse fondamentale, nous pouvons déduire plusieurs scénarios possibles :

Scénario pessimiste (probabilité : moyenne) :

Si la situation internationale se détériore (comme une déclaration belliciste de la Réserve fédérale, une escalade des conflits géopolitiques), la propension au risque du marché pourrait chuter brutalement, et le prix de l'ETH pourrait très probablement tomber en dessous de la zone de support clé de 4465-4493. Le prochain objectif pourrait être 4400, voire la zone de 4200-$4300.

Scénario neutre/latéral (probabilité : élevée) :

Le marché attend des signaux macroéconomiques plus clairs (comme les prochaines données de l'IPC américain, la réunion de la Réserve fédérale), les deux camps s'affrontent près des niveaux de support clés. Le prix de l'ETH devrait osciller pendant un certain temps entre 4480 et 4560 (entre la bande inférieure et la bande médiane de Bollinger) afin d'épuiser la pression de vente et d'accumuler de l'énergie.

Scénario optimiste (probabilité : à observer) :

Si le niveau de support clé est maintenu avec succès et qu'il y a des facteurs positifs (comme une soudaine montée des attentes de baisse des taux par la Réserve fédérale, l'approbation de nouvelles politiques favorables pour les ETF américains, etc.), le prix pourrait rebondir à partir du niveau de support, défiant d'abord 4566 (EMA20/moyenne mobile de Bollinger). S'il parvient à franchir ce niveau avec un volume accru, la tendance à court terme sera corrigée, et il y a de l'espoir de cibler à nouveau 4668 voire plus haut.

Conclusion et recommandations

En résumé, la tendance à court terme d'Ethereum est baissière et fait face à un test clé. Le choix de sa direction future dépendra davantage des changements de la situation macroéconomique internationale que d'une simple analyse technique.

Pour les traders : il convient de rester prudent actuellement. Il est important de se concentrer sur les gains et les pertes dans la zone de support 4465-4493. Si le volume baisse en dessous, il faut envisager de réduire ses positions pour éviter des risques. Si le prix parvient à se stabiliser dans cette zone et montre des signes de rebond, il peut être envisagé d'acheter légèrement pour profiter d'un rebond, mais l'objectif de rebond doit d'abord être fixé autour de $4566, en surveillant la situation de rupture.

Pour les investisseurs à long terme : les perturbations macroéconomiques à court terme et les fluctuations de prix sont la norme. Il est important de se concentrer sur le développement de l'écosystème d'Ethereum et sur les mises à niveau techniques (comme la mise à niveau Dencun qui réduit les frais de Gas, etc.). Si vous croyez en sa valeur à long terme, vous pouvez vous positionner par tranche lors de corrections profondes.

Veuillez prêter une attention particulière aux prochaines données économiques américaines (CPI, PCE, non-farm payrolls) et aux discours des responsables de la Réserve fédérale, car ces événements pourraient devenir des catalyseurs pour briser l'impasse actuelle et décider de la prochaine tendance.

Avertissement : L'analyse ci-dessus n'est qu'une interprétation et une déduction basées sur les informations actuelles du marché, et ne constitue aucune recommandation d'investissement. Le marché des cryptomonnaies présente des risques très élevés, veuillez faire preuve de discernement et prendre des décisions de manière indépendante. )()