مجموعة كومباس (LON:CPG) تشهد نموًا في العوائد على رأس المال

Simply Wall St

الأربعاء، 11 فبراير 2026 الساعة 2:21 مساءً بتوقيت غرينتش +9 قراءتان خلال دقيقتين

في هذا المقال:

CMPGF

+0.84%

CMPGY

+0.28%

إذا أردنا العثور على سهم يمكن أن يتضاعف على المدى الطويل، ما هي الاتجاهات الأساسية التي يجب أن نبحث عنها؟ أولاً، سنرغب في رؤية عائد مثبت على رأس المال المستخدم (ROCE) يتزايد، وثانيًا، توسع قاعدة رأس المال المستخدم. في النهاية، هذا يدل على أن الشركة تعيد استثمار الأرباح بمعدلات عائد متزايدة. مع وضع ذلك في الاعتبار، لاحظنا بعض الاتجاهات الواعدة في مجموعة كومباس (LON:CPG)، فلننظر بشكل أعمق.

تعهد ترامب بـ “إطلاق العنان” للنفط والغاز الأمريكي، وهذه 15 شركة أمريكية لديها تطورات من المتوقع أن تستفيد منها.

ما هو العائد على رأس المال المستخدم (ROCE)؟

لتوضيح الأمر إذا كنت غير متأكد، ROCE هو مقياس لتقييم مدى ربحية الشركة قبل الضرائب (كنسبة مئوية) من رأس المال المستثمر في عملها. لحساب هذا المقياس لمجموعة كومباس، الصيغة هي:

العائد على رأس المال المستخدم = الأرباح قبل الفوائد والضرائب (EBIT) ÷ (إجمالي الأصول - الالتزامات الحالية)

0.19 = 3.0 مليار دولار ÷ (27 مليار دولار - 11 مليار دولار) (استنادًا إلى البيانات خلال الاثني عشر شهرًا الماضية حتى سبتمبر 2025).

وبالتالي، مجموعة كومباس لديها معدل ROCE بنسبة 19%. على الرغم من أن هذا معدل عائد قياسي، إلا أنه أفضل بكثير من 7.4% التي تحققها صناعة الضيافة.

عرض تحليلنا الأخير لمجموعة كومباس

LSE:CPG العائد على رأس المال المستخدم 11 فبراير 2026

في الرسم البياني أعلاه، قمنا بقياس ROCE السابق لمجموعة كومباس مقابل أدائها السابق، لكن المستقبل ربما يكون أكثر أهمية. إذا كنت ترغب في معرفة توقعات المحللين للمستقبل، يمكنك الاطلاع على تقرير المحللين المجاني الخاص بنا لمجموعة كومباس.

ما الذي يمكن أن تخبرنا به اتجاهات ROCE

نحن معجبون بالاتجاهات التي نراها من مجموعة كومباس. على مدى السنوات الخمس الماضية، ارتفعت العوائد على رأس المال المستخدم بشكل كبير إلى 19%. بشكل أساسي، الشركة تحقق أرباحًا أكثر لكل دولار من رأس المال المستثمر، بالإضافة إلى ذلك، يتم الآن استثمار 22% من رأس المال أكثر. هذا يمكن أن يشير إلى وجود العديد من الفرص لاستثمار رأس المال داخليًا وبمعدلات أعلى، وهو مزيج شائع بين الأسهم التي تتضاعف عدة مرات.

الاستنتاج الرئيسي

باختصار، من الرائع أن نرى أن مجموعة كومباس يمكنها أن تتضاعف العوائد من خلال إعادة استثمار رأس المال بمعدلات عائد متزايدة باستمرار، لأن هذه من المكونات الأساسية لتلك الأسهم التي تتضاعف عدة مرات بشكل كبير. ومع نسبة 56% التي حصل عليها من احتفظوا بالسهم خلال السنوات الخمس الماضية، يمكنك القول إن هذه التطورات بدأت تحظى بالاهتمام الذي تستحقه. وبناءً على ذلك، نعتقد أنه من الجدير النظر بشكل أعمق في هذا السهم لأنه إذا استطاعت مجموعة كومباس الحفاظ على هذه الاتجاهات، فقد يكون لديها مستقبل مشرق.

تستمر القصة

هناك شيء آخر يجب ملاحظته، لقد حددنا 3 علامات تحذير مع مجموعة كومباس وفهمها يجب أن يكون جزءًا من عملية استثمارك.

للذين يحبون الاستثمار في شركات قوية، اطلع على هذه القائمة المجانية للشركات ذات الميزانيات العمومية الصلبة والعوائد العالية على حقوق الملكية.

هل لديك ملاحظات على هذا المقال؟ قلق بشأن المحتوى؟ تواصل معنا مباشرة. أو، أرسل بريدًا إلكترونيًا إلى فريق التحرير (at) simplywallst.com.

هذه المقالة من Simply Wall St عامة بطبيعتها. نقدم تعليقًا استنادًا إلى البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة، ومقالاتنا ليست نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تقديم تحليل يركز على المدى الطويل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث الإعلانات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. لا تمتلك Simply Wall St أي مراكز في أي من الأسهم المذكورة.