مجموعة دو فو تعزز دعمها المالي لتحقيق أعلى مستوى لسعر السهم، والمؤسسات تتوقع إمكانيات نمو أرباحها بشكل جيد

شبكة المراقبين الاقتصاديين مجموعة دوفو (DOV. N) شكلت دعما مهما لارتفاع أسعار الأسهم القياسي الأخير. وفقا للبيانات، أغلق سعر سهم الشركة عند 232.40 دولارا، بزيادة 19.03٪ حتى الآن، مع نسبة سعر إلى أرباح (TTM) بلغت 29.27 مرة. يمكن تحليل استدامة تحسينه المالي من الأبعاد التالية:

ظروف التشغيل

نفذت الإدارة تخفيضات بقيمة 40 مليون دولار في التكاليف في السنة المالية 2025 وحددت هدفا لهامش ربح بنسبة 26٪ في 2026 (حاليا 18٪). وفقا للتقرير السنوي للسنة المالية 2025، بلغ هامش صافي الربح للشركة 13.56٪، وتجاوز معدل تحويل الإيرادات 35٪ لخمسة أرباع متتالية. استمرارية إجراءات التكلفة (مثل 30 مليون إلى 50 مليون دولار سنويا في تخفيضات التكاليف الأصلية) توفر مسارا واضحا لتحسين الهامش.

تقدم الأعمال

تميلت الشركة إلى مجالات ذات نمو عالي وهامش ربح مرتفع، حيث أصبحت حلول الطاقة النظيفة والوقود (25٪ من الإيرادات) والمضخات وحلول العمليات (24.46٪) هي المحركات الرئيسية. ساهمت الشركات الناشئة مثل الموصلات الحرارية (نمت الإيرادات بسرعة من أقل من 10 ملايين دولار) وأنظمة ثاني أكسيد الكربون (ارتفعت الإيرادات السنوية إلى 200 مليون دولار خلال 18 شهرا) بزيادات كبيرة. هذا المزيج يقلل من الاعتماد على الأعمال الدورية.

الوضع المالي

في السنة المالية 2025، بلغ التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية 1.334 مليار دولار والتدفق النقدي الحر 1.113 مليار دولار. استخدمت الشركة تدفقا نقديا قويا لدعم تخصيص رأس المال، بما في ذلك عمليات إعادة شراء الأسهم المعجلة (تم إنجازها بقيمة 500 مليون دولار أمريكي) والاندماجات والاستحواذ الاستراتيجية، مع التركيز على شركات التكنولوجيا الصغيرة والمتوسطة أو الوحدات لتحسين العائد على رأس المال المستثمر (13.17٪ في السنة المالية 2025).

سياسة الصناعة والبيئة

الطلب القوي على التصنيع في الولايات المتحدة (مؤشر ISM للتصنيع 52.6 يناير 2026) يدعم القطاع الصناعي. في فبراير 2026، أعطى 62٪ من المحللين تقييم شراء أو زيادة في الوزن، مع متوسط هدف سعري يبلغ 230.56 دولارا، كما رفعت مؤسسات مثل سيبورت جلوبال السعر المستهدف إلى 245 دولارا، مما يعكس اعتراف السوق بإمكانات نمو أرباحه.

التطوير المستقبلي

لا تزال أعمال خدمات المركبات الأوروبية تتعرض للانخفاض بسبب ضغوط الصناعة، ونسبة السعر إلى الأرباح للشركة أعلى من متوسط القطاع، وإذا كان معدل نمو الأرباح المستقبلي أقل من المتوقع، فقد تواجه ضغوط تصحيح التقييم.

المحتوى أعلاه مبني على معلومات عامة ولا يشكل نصيحة استثمارية.