في وقت مبكر من الصباح، انهيارات حادة في جميع الخطوط! أكثر من 220,000 شخص تعرضوا للتصفية! الذهب والفضة والأسهم الأمريكية، تقلبات هائلة

الأسواق الخارجية خلال الليل تثير عاصفة قوية.

سوق العملات المشفرة شهد انخفاضًا حادًا على جميع الأصعدة، حيث هبط البيتكوين بأكثر من 5%، وانخفضت إيثيريوم، دوجكوين وغيرها بأكثر من 6%. وفقًا لبيانات CoinGlass، خلال الـ24 ساعة الماضية، تم تصفية 227939 شخصًا على مستوى العالم. وأشار بعض المحللين إلى أن السيولة السوقية تتسحب بسرعة من سوق العملات المشفرة، وأكدت بعض الشركات المشفرة أنها تخطط لاستثمار ما بين 10% إلى 15% من محافظها في الذهب المادي.

وفي الوقت نفسه، شهد سوق المعادن الثمينة تقلبات حادة، حيث سجل الذهب والفضة ارتفاعات تاريخية ثم انخفضا بشكل كبير، حيث تجاوزت أكبر خسائر يومية أكثر من 5% و8% على التوالي، ثم تقلصت بسرعة. بالإضافة إلى ذلك، شهدت المعادن في بورصة لندن للمعادن ارتفاعات ثم تراجعات، حيث تقلص ارتفاع النحاس إلى 3.05% بعد أن كان 11% سابقًا، وتراجع القصدير بنسبة 1.35% بعد أن زاد بأكثر من 5%.

كما شهد سوق الأسهم الأمريكية لحظات مثيرة، حيث انخفض مؤشر ناسداك خلال التداول بنسبة تصل إلى 2.6%، وانخفض في النهاية بنسبة 0.72%.

انهيار كامل على جميع الأصعدة

في الساعة 06:30 بتوقيت بكين في 30 يناير، تعرض سوق العملات المشفرة لبيع مكثف، حيث هبط البيتكوين بأكثر من 5%، متجاوزًا مستوى 85000 دولار، ليصل إلى 84425 دولارًا لكل وحدة؛ وانخفضت إيثيريوم، SOL، دوجكوين بأكثر من 6%، وانخفضت إيدا بنسبة تقارب 7%، وFIL بأكثر من 7%، وXRP بأكثر من 6%.

وفقًا لبيانات CoinGlass، خلال الـ24 ساعة الماضية، تم تصفية 227939 شخصًا على مستوى العالم، بمبلغ إجمالي قدره 10.14 مليار دولار (حوالي 70.5 مليار يوان صيني).

تأثرت الأسواق الأمريكية والعملات المشفرة بشكل كبير، حيث انخفضت أسهم الشركات ذات الصلة بالعملات المشفرة بشكل حاد، حيث هبطت أسهم Strategy بأكثر من 9%، وBitfarms بأكثر من 5%، وCoinbase Global وMARA بأكثر من 4%، وRiot Platforms بأكثر من 3%، وBit Digital بأكثر من 2%.

وفيما يخص الأخبار، قال الرئيس التنفيذي لشركة Tether في وقت سابق من اليوم، إنه يخطط لاستثمار 10% إلى 15% من محفظته في الذهب المادي. وارتفع حجم حيازة أكبر صندوق استثمار في الذهب ETF — SPDR Gold Trust — إلى مستوى قريب من أعلى مستوى له خلال الأربع سنوات الماضية.

وفي الشأن الجيوسياسي، زادت حالة عدم اليقين، حيث وردت أنباء يوم الأربعاء عن أن الرئيس الأمريكي ترامب “يفكر في شن هجوم جديد كبير على إيران”.

وردًا على ذلك، قال نائب الرئيس الإيراني الأول، أراف، إن الحكومة الحالية منذ توليها السلطة وهي في حالة جاهزية للحرب. إيران لن تثير الحرب بشكل مبادر، وإذا اندلعت، ستدافع عن نفسها بموقف ثابت، و"نتيجة الحرب لن يحددها العدو".

وأشار بعض المحللين إلى أن العملات المشفرة لا تتفوق على الذهب في خاصية التحوط، وأنها أقل من الذكاء الاصطناعي من حيث المخاطر، وأن جاذبيتها للسيولة تتراجع في المرحلة الحالية. سعر البيتكوين ثابت، وحجم التداول ضعيف، والمستثمرون المتمسكون يبدؤون التحول نحو المعادن الثمينة والأسهم.

تشير بيانات Chain على CryptoQuant إلى أن حاملي البيتكوين دخلوا مرحلة تحقيق خسائر، وهذه هي المرة الأولى منذ عام 2023. حتى وإن لم يتعرض سعر السوق لانهيار، فإن المزيد من المستثمرين يخرجون من السوق من خلال وقف الخسائر، مما يدل على تراجع الثقة.

وفقًا لبيانات بلومبرج، خلال الأسبوع الماضي، خرج أكثر من 13 مليار دولار من صناديق البيتكوين المرتبطة، مما يستمر في اتجاه سحب الاستثمارات من صناديق ETF للعملات المشفرة.

وفي الآونة الأخيرة، أدت أداءات البيتكوين والعملات المشفرة الأخرى إلى تراجع كبير مقارنة بأسعار الذهب والفضة، مما أثار تساؤلات حول مكانة البيتكوين كأداة للتحوط الكلي. حتى مع تصاعد التوترات العالمية، لا تزال أصول مثل البيتكوين، التي غالبًا ما توصف بأنها الذهب الرقمي، في حالة ركود.

قال أستاذ جامعة ديوك، كام هارفي، سابقًا، إن من غير المحتمل أن يحل البيتكوين محل الذهب ليصبح الأصل المفضل للمستثمرين كملاذ آمن.

كما أشار محللو Citigroup وشركة Tagus Capital للعملات المشفرة إلى أن وظيفة التحوط من التضخم للبيتكوين هي في الغالب وظيفة عارضة، وتتأثر أكثر بالسيولة، وتفضيلات المخاطرة، وتحركات الأسهم التكنولوجية، وليس بالضعف المستمر للدولار أو الضغوط الجيوسياسية.

اضطرابات هائلة في الذهب والفضة والأسهم الأمريكية

وفي الوقت نفسه، شهد سوق الأسهم الأمريكية وسوق المعادن الثمينة ليلة درامية.

في جلسة تداول نيويورك يوم 29 يناير، انخفضت أسعار المعادن الثمينة بسرعة، حيث هبط سعر الذهب الفوري بأكثر من 400 دولار في فترة قصيرة، ثم استعاد نصف هذا الانخفاض تقريبًا.

وصل سعر الذهب الفوري خلال اليوم إلى مستوى 5600 دولار للأونصة، لكنه بدأ في الانخفاض عند الساعة 23:00 بتوقيت بكين، حيث انخفض من حوالي 5530 دولارًا للأونصة إلى 5105.83 دولارًا، مسجلًا أكبر خسارة يومية بنسبة 5.7%، ثم ارتد بسرعة، وأغلق بانخفاض قدره 0.69% عند 5377.4 دولار للأونصة.

وفي الوقت نفسه، انخفض سعر الفضة الفوري من أعلى مستوى له عند 121.67 دولار للأونصة إلى 106.80 دولار، مسجلًا أكبر خسارة يومية بنسبة 8.5%، ثم ارتد بسرعة أيضًا، وأغلق بانخفاض قدره 0.64% عند 115.87 دولار للأونصة.

ويعتقد بعض المحللين أن الانخفاض المفاجئ في أسعار الذهب والفضة يرجع إلى جني الأرباح بعد ارتفاع الأسعار بشكل متكرر.

قال ديفيد ميجر، مدير تداول المعادن في High Ridge Futures: “بعد أن سجلت أسعار المعادن الثمينة ارتفاعات تاريخية مؤخرًا، شهدنا موجة من البيع الحاد.”

كما شهد سوق الأسهم الأمريكية ليلة درامية، حيث انخفض مؤشر ناسداك خلال التداول بنسبة تصل إلى 2.6%، وانخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 1.5%، ثم تقلصت الخسائر، وأغلق المؤشران على النحو التالي: هبوط S&P 500 بنسبة 0.13%، وناسداك بنسبة 0.72%، وداو جونز بنسبة 0.11%.

وخلال التداول، انخفضت أسهم مايكروسوفت بأكثر من 12% خلال الجلسة، وأغلقت بانخفاض 9.99%. وفي اليوم السابق، أظهرت تقارير أرباح مايكروسوفت أن نمو أعمال السحابة تباطأ من 40% إلى 39%، وهبط هامش الربح الإجمالي إلى أدنى مستوى له خلال الثلاث سنوات الماضية عند حوالي 68%.

وقد أدى هبوط أسهم مايكروسوفت إلى ضرب قطاع البرمجيات، حيث هبطت أرباح الربع وإيراداتهما بشكل أفضل من المتوقع، مع تراجع ServiceNow بنسبة 9.94%، وSalesforce بنسبة 6.09%، وOracle بنسبة 2.19%، وSAP الألمانية بنسبة 15.2%.

قال روب ويليامز، كبير استراتيجيي الاستثمار في Sage Advisory، إن السوق يطرح الآن المزيد من الأسئلة حول الذكاء الاصطناعي، وأنه أصبح من الصعب بشكل متزايد أن يستمر في جلب أخبار إيجابية. إلا إذا أعلنت شركات التكنولوجيا الكبرى عن نتائج “مذهلة”، فسيصبح من الصعب أكثر على السوق أن يرفع من معنوياته.

وفي الوقت نفسه، ارتفعت أسهم Meta بنسبة 10.4%، حيث أعلنت الشركة أنها تتوقع أن تصل نفقات رأس المال في عام 2026 إلى 1350 مليار دولار، وهو ما يقرب من ضعف العام الماضي.

وتفاوت أداء شركات التكنولوجيا الكبرى الأخرى، حيث ارتفعت Nvidia بنسبة 0.52%، وسجلت ثلاثة أيام متتالية من الارتفاع؛ وارتفعت Google بنسبة 0.71%، مسجلة أعلى مستوى لها على الإطلاق؛ وارتفعت Apple بنسبة 0.72%، وانخفضت Amazon بنسبة 0.53%، وBroadcom بنسبة 0.75%، وتراجعت Tesla بنسبة 3.23%.

بعد إغلاق السوق يوم الخميس، أعلنت Apple أن إيرادات الربع الأول كانت أعلى من التوقعات، حيث ارتفعت أسهمها بأكثر من 3% خلال التداول بعد الإغلاق، ثم تقلصت الزيادة إلى 0.7%.

وأظهرت تقارير الأرباح أن إيرادات الربع الأول من العام كانت 1437.6 مليار دولار، بزيادة 16% عن العام السابق، وتجاوزت التوقعات السوقية التي كانت عند 1384 مليار دولار؛ وأرباح السهم الواحد كانت 2.84 دولار، أعلى من التوقعات التي كانت عند 2.68 دولار.