دليل تطبيقات العملة المستقرة: كيف تندمج الشركات غير المشفرة في العملة المستقرة

على مدار الأشهر الستة الماضية، كانت موضوعات عملة مستقرة تحظى باهتمام كبير. من كبار التنفيذيين في البنوك الكبرى إلى مديري منتجات شركات الدفع، وصولاً إلى المسؤولين الحكوميين، كان جميع صانعي القرار يناقشون بنشاط عملة مستقرة ومزاياها.

عملة مستقرة建立在四大核心优势之上:

1. تسوية فورية ( T+0، مما يقلل بشكل كبير من الحاجة إلى رأس المال العامل )
2. رسوم معاملات منخفضة للغاية ( خاصة بالمقارنة مع الأنظمة التقليدية )
3. يمكن الوصول إليها عالميًا ( تعمل على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع، كل ما تحتاجه هو اتصال بالإنترنت )
4. القابلية للبرمجة( من خلال توسيع منطق الشيفرة المدفوعة بالعملة)

تظهر هذه المزايا قيمة العملة المستقرة بشكل كامل. ومع ذلك، فإن حجج "لماذا نحتاج إلى عملة مستقرة" سهلة الفهم، بينما "كيف نستخدم العملة المستقرة" أكثر تعقيدًا - حيث يوجد حاليًا القليل من المحتوى الذي يوضح بالتفصيل كيفية دمج العملة المستقرة في نماذج الأعمال الحالية.

استنادًا إلى ذلك، قمنا بكتابة هذا الدليل المتقدم لتوفير إرشادات للمؤسسات غير التشفيرية لاستكشاف تطبيقات العملات المستقرة. سيتم تقسيم النص أدناه إلى أربعة فصول مستقلة، تتوافق كل منها مع نماذج تجارية مختلفة. ستحلل كل فصل بالتفصيل: في أي مراحل يمكن للعملات المستقرة خلق قيمة، وما هي الطرق المحددة للتنفيذ، بالإضافة إلى رسم تخطيطي لهندسة المنتج المعدلة.

نتطلع إلى أن تحقق عملة مستقرة تطبيقاً واسع النطاق في سيناريوهات الأعمال الحقيقية. نأمل أن تسهم هذه المقالة في تحقيق هذه الرؤية. الآن، دعونا نتعمق في كيفية استخدام الشركات غير التشفيرية لعملة مستقرة.

! [العملات المستقرة تحظى بشعبية كبيرة ، ما هي سيناريوهات أعمال Web3 المناسبة للتقديم؟] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ffc683c5194571b9cca45dd4a0929642.webp)

إلى Cالبنك التكنولوجي المالي

بالنسبة للبنوك الرقمية الموجهة للمستهلكين، فإن المفتاح لزيادة قيمة الشركة يكمن في تحسين ثلاثة مؤشرات رئيسية: حجم المستخدمين، عائدات المستخدم الواحد (ARPU)، ومعدل الاحتفاظ بالمستخدمين. يمكن للعملات المستقرة أن تدعم بشكل مباشر المؤشرين الأولين - من خلال دمج بنية الشركاء التحتية، يمكن للبنك الرقمي إطلاق خدمات تحويل الأموال المعتمدة على العملات المستقرة، مما يمكنه من الوصول إلى مجموعات مستخدمين جديدة، بالإضافة إلى خلق قنوات دخل إضافية للعملاء الحاليين.

في ظل الاتجاهين المزدوجين للت Digitalisierung و العولمة، غالبًا ما تتمتع الأسواق المستهدفة للتكنولوجيا المالية الحديثة بخصائص عبر وطنية. تعتبر بعض البنوك الرقمية الخدمات المالية عبر الوطنية كموقع أساسي، بينما تراها أخرى كوظيفة لتحسين ARPU. بالنسبة لشركات التكنولوجيا المالية الناشئة التي تركز على مجموعات معينة، تعتبر خدمات تحويل الأموال حاجة ملحة في السوق المستهدفة. ستستفيد هذه الأنواع من البنوك الرقمية من تحويلات العملات المستقرة.

بالمقارنة مع خدمات التحويل التقليدية، يمكن للعملة المستقرة تحقيق وصول فوري أسرع ( مقابل 2-5 أيام أو أكثر ) وأرخص ( بدءاً من 0.3% مقابل أكثر من 3% ) في التسوية. وهذا يفسر لماذا وصلت نسبة اختراق مدفوعات العملة المستقرة في بعض قنوات التحويل إلى 10-20%، واستمر الزخم في النمو.

بالإضافة إلى خلق إيرادات جديدة، يمكن للعملة المستقرة تحسين التكاليف وتجربة المستخدم، خاصة كأداة لتسوية داخلية. يعرف العديد من العاملين في هذا المجال جيدًا نقاط الألم المتعلقة بتسويات عطلة نهاية الأسبوع: حيث يؤدي توقف البنك إلى تأخير التسوية لمدة يومين. تضطر البنوك الرقمية التي تسعى إلى تقديم خدمات في الوقت الفعلي وتجربة مثالية إلى سد الفجوة من خلال تقديم قروض تمويل تشغيلي، مما ينتج عنه تكلفة فرصة مالية، وقد يجبر الشركات على الحصول على تمويل إضافي. وقد حلت خاصية التسوية الفورية والوصول العالمي للعملة المستقرة هذه المشكلة بشكل كامل. وقد صرح الرئيس التنفيذي لإحدى المنصات الرائدة عالميًا في مجال التكنولوجيا المالية بوضوح في مؤتمر الأرباح: "نحن نستخدم العملة المستقرة لمعالجة كمية كبيرة من معاملات تسوية عطلة نهاية الأسبوع، وتستمر نطاقات الاستخدام في التوسع."

لذلك، ليس من المستغرب أن تتجه العديد من شركات التكنولوجيا المالية الموجهة للمستهلكين نحو عملة مستقرة. إذن، إذا كنت تعمل في بنك استهلاكي أو شركة تكنولوجيا مالية، كيف يمكنك استخدام عملة مستقرة؟

بعد إدخال عملة مستقرة في نموذج الأعمال، فإن الحل العملي هو كما يلي.

تسوية في الوقت الحقيقي على مدار الساعة

• استخدام عملات مستقرة شائعة لتحقيق التسوية الفورية ( بما في ذلك العطلات )
• مزود خدمات المحفظة المتكاملة / مجموعة المنسقين، لربط النظام المصرفي مع تدفق الدولار / عملة مستقرة على البلوكشين
• التواصل مع مزودي خدمات قنوات العملات الورقية في مناطق محددة، لتحقيق تبادل عملة مستقرة مع عملة ورقية B2B/B2B2C

سد فراغ التسويات النقدية

• خلال عطلة نهاية الأسبوع، سيتم استخدام عملة مستقرة كبديل مؤقت للعملة القانونية، وسيتم إجراء التسوية بعد إعادة تشغيل نظام البنوك.
• يمكن التعاون مع الموردين لبناء حلقة تسوية داخلية للعملة المستقرة بين حسابات العملاء والشركات

تم وصول الأموال من الطرف الآخر على الفور

• من خلال الحلول المذكورة أعلاه أو شركاء السيولة، يمكنك تجاوز العمليات التقليدية وتحويل الأموال بسرعة إلى البورصات/الشركاء

إعادة توازن تلقائي للكيانات متعددة الجنسيات

• عند إغلاق قنوات العملة، يتم تحقيق تخصيص الأموال بين وحدات الأعمال/الشركات الفرعية من خلال تحويل عملة مستقرة على السلسلة.
• يمكن للمقر الرئيسي استخدام ذلك لإنشاء نظام إدارة أموال عالمي آلي وقابل للتوسع

بخلاف هذه الوظائف الأساسية، يمكن تصور جيل جديد من البنوك قائم بالكامل على مفهوم "التمويل على مدار الساعة، الفوري، والقابل للتجميع". إن التحويلات والتسويات ليست سوى البداية، وسيتبع ذلك مشاهد مثل المدفوعات القابلة للبرمجة، إدارة الأصول عبر الحدود، وتوكنزة الأسهم. ستفوز هذه الشركات بالسوق من خلال تجربة مستخدم استثنائية، مجموعة غنية من المنتجات، وهيكل تكاليف أقل.

! [العملات المستقرة تحظى بشعبية كبيرة ، ما هي سيناريوهات أعمال Web3 المناسبة للتقديم؟] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-28193846ea69600b51980a01054fb36d.webp)

البنوك التجارية وخدمات الشركات(B2B)

في الوقت الحالي، إذا أراد أصحاب الأعمال في بعض الأسواق الناشئة فتح حسابات بالدولار في البنوك المحلية، يجب عليهم تجاوز العديد من العقبات. عادةً ما يمكن فقط للشركات ذات الحجم الكبير أو التي لديها علاقات خاصة الحصول على المؤهلات - شريطة أن تكون لدى البنك سيولة كافية من الدولارات. أما حسابات العملات المحلية، فتجبر رواد الأعمال على تحمل مخاطر البنوك ومخاطر الائتمان الحكومي، مما يجبرهم على متابعة تقلبات أسعار الصرف للحفاظ على رأس المال التشغيلي. وعند دفع الأموال للموردين في الخارج، يجب على أصحاب الأعمال أيضًا دفع رسوم تحويل مرتفعة لتحويل العملة المحلية إلى الدولار أو أي عملة رئيسية أخرى.

عملة مستقرة能显著缓解 هذه摩 friction, بينما ستلعب البنوك التجارية ذات الرؤية المستقبلية دورًا رئيسيًا في عملية تطبيقها. من خلال منصة الدولار الرقمي المتوافقة التي تديرها البنوك, يمكن للشركات تحقيق:

• يمكنك الاحتفاظ برصيد من عملات متعددة دون الحاجة إلى إقامة علاقات مصرفية متعددة
• تسوية الفواتير عبر الحدود في ثواني ( تتجاوز شبكة الوكالات التقليدية )
• إيداع عملة مستقرة لكسب الفائدة

يمكن للبنوك التجارية من خلال ذلك ترقية حسابات الشيكات الأساسية إلى حلول إدارة الأموال متعددة العملات العالمية، مما يوفر سرعة وشفافية ومرونة مالية لا يمكن مقارنتها بالحسابات التقليدية.

بعد إدخال عملة مستقرة في هذا النموذج التجاري، فإن خطة التنفيذ كما يلي.

خدمة حسابات متعددة العملات/دولار عالمي

• البنك من خلال الشريك يقدم الحفظ للعملة المستقرة للشركات
• تقليل تكاليف بدء التشغيل والتشغيل ( مثل تقليل متطلبات التراخيص، وإعفاء حساب FBO )

منتج عالي العائد مدعوم بسندات أمريكية ذات جودة عالية

• يمكن للبنك تقديم عائدات بمعدل الفائدة الفيدرالي ( حوالي 4% )، كما أن مخاطر الائتمان أقل بكثير من البنوك المحلية ( صناديق النقد الخاضعة للتنظيم في الولايات المتحدة مقابل البنوك المحلية )
• يجب ربط مزودي عملة مستقرة العائد أو شركاء السندات الحكومية المرمزة

تسوية فورية على مدار الساعة

راجع النص السابق لخطة قطاع التمويل الاستهلاكي.

نحن نرى السيناريوهات العالمية التي نراهن عليها ( منصة عملة مستقرة / البنوك التجارية يمكن أن تحل )

• يقوم المستوردون بدفع ثمن البضائع بالدولار في ثوانٍ، ويطلق المصدرون الأجانب البضائع على الفور
• المدير المالي للشركة يقوم بتحويل الأموال عبر دول متعددة في الوقت الحقيقي، مما يتجاوز تأخيرات نظام الوكالات المصرفية، مما يجعل الخدمات المصرفية للمجموعات متعددة الجنسيات الضخمة ممكنة.
• أصحاب الشركات في الدول ذات التضخم العالي يثبتون ميزانيات شركاتهم بالدولار

مزود خدمة الرواتب

بالنسبة لمنصات الرواتب ، فإن أكبر قيمة للعملة المستقرة تكمن في خدمة أصحاب العمل الذين يحتاجون إلى دفع الأجور للموظفين في الأسواق الناشئة. ستؤدي المدفوعات عبر الحدود أو المدفوعات في البلدان ذات البنية التحتية المالية المتخلفة إلى تكاليف كبيرة لمنصات الرواتب - قد تتحمل المنصة هذه التكاليف بنفسها أو تنقلها إلى أصحاب العمل أو تضطر إلى خصمها من تعويضات المتعاقدين. بالنسبة لمقدمي خدمات الرواتب ، فإن الفرصة الأكثر قابلية للتحقيق هي فتح قنوات دفع بالعملة المستقرة.

كما ذُكر في الفصول السابقة، فإن التحويلات العابرة للحدود لعملة مستقرة من النظام المالي الأمريكي إلى محفظة المقاول الرقمية تكاد تكون بلا تكلفة وتصل على الفور ( وتعتمد بشكل كبير على تكوين مدخلات العملة الورقية ). على الرغم من أن المقاولين قد يحتاجون إلى إتمام تبادل العملة الورقية بأنفسهم ( مما قد يترتب عليه تكاليف )، إلا أنهم يمكنهم استلام المدفوعات المثبتة بأقوى العملات الورقية العالمية على الفور. تشير العديد من الأدلة إلى أن الطلب على العملات المستقرة في الأسواق الناشئة يتزايد بشكل كبير:

• المستخدمون على استعداد لدفع حوالي 4.7% كعلاوة للحصول على عملة مستقرة بالدولار
• في بعض البلدان، يمكن أن تصل هذه العلاوة إلى 30%
• عملة مستقرة في منطقة أمريكا اللاتينية وغيرها من المناطق تزداد شعبية بين المقاولين ومجموعات المستقلين
• تطبيق يركز على العاملين المستقلين، حيث أن استخدام عملة مستقرة ونمو عدد المستخدمين يشهدان زيادة أسية
• الأهم هو أن قاعدة المستخدمين قد تشكلت بالفعل: خلال الـ 12 شهرًا الماضية، كان هناك أكثر من 2.5 مليار محفظة رقمية نشطة تستخدم عملة مستقرة، وازداد عدد الأشخاص الذين يرغبون في قبول مدفوعات عملة مستقرة.

بصرف النظر عن السرعة وتوفير التكاليف للمستخدمين النهائيين، فإن العملة المستقرة تقدم العديد من الفوائد للعملاء من الشركات الذين يستخدمون خدمات الرواتب ( وكذلك العملاء الذين يدفعون عند الاستخدام ). أولاً، العملة المستقرة أكثر شفافية وقابلية للتخصيص بشكل واضح. وفقًا لاستطلاع حديث في مجال التكنولوجيا المالية، يفتقر 66% من محترفي الرواتب إلى الأدوات لفهم التكاليف الفعلية التي يتحملونها مع البنوك وشركاء الدفع. غالبًا ما تكون الرسوم غير شفافة، والعمليات مربكة. ثانيًا، غالبًا ما تتضمن عملية تنفيذ دفع الرواتب اليوم العديد من العمليات اليدوية، مما يستهلك موارد قسم المالية. بالإضافة إلى تنفيذ الدفع نفسه، هناك مجموعة من الأمور الأخرى التي تحتاج إلى النظر، بدءًا من المحاسبة إلى الضرائب وصولاً إلى تسوية الحسابات المصرفية، حيث إن العملة المستقرة قابلة للبرمجة، وتحتوي على دفتر أستاذ ( على البلوكشين )، مما يعزز بشكل كبير قدرات الأتمتة ( مثل الدفع المجمع في الوقت المحدد ) وقدرات المحاسبة ( مثل حساب العقود الذكية التلقائية، والخصم والتحصيل، ونظام التسجيل ).

إذا كان الأمر كذلك، كيف يجب على منصة الرواتب تفعيل ميزة دفع العملات المستقرة؟

تسوية حية على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع

تم تغطية المحتوى ذي الصلة في النص السابق.

الدفع المغلق

• التعاون مع منصات إصدار بطاقات قائمة على عملة مستقرة، مما يسمح للمستخدمين النهائيين باستخدام عملات مستقرة مباشرة، وبالتالي وراثة مزاياها من حيث السرعة والتكلفة بشكل كامل.
• التعاون مع مزودي المحفظة، وتقديم فرص لتوفير العملات المستقرة والعوائد

المحاسبة والمراجعة الضريبية

باستخدام خاصية دفتر الأستاذ غير القابل للتغيير في blockchain، يتم مزامنة سجلات المعاملات تلقائيًا مع أنظمة المحاسبة والضرائب من خلال واجهة بيانات API، مما يحقق أتمتة عملية الخصم والدفع، والمحاسبة، ومطابقة الحسابات.

الدفع القابل للبرمجة والتمويل المدمج

• استخدام العقود الذكية لتحقيق المدفوعات التلقائية بالجملة والمدفوعات القابلة للبرمجة بناءً على شروط معينة ( مثل المكافآت ). يمكن التعاون مع المنصات ذات الصلة أو استخدام العقود الذكية مباشرة.
• ربط بروتوكولات DeFi الأساسية لتوفير خدمات التمويل القائمة على الرواتب بطريقة ميسورة التكلفة ويمكن الوصول إليها عالميًا. في بعض البلدان/المناطق، يمكن تجاوز الشركاء المصرفيين المحليين الذين غالبًا ما يكونون معقدين ومغلقين ومكلفين.

استنادًا إلى الحلول المذكورة أعلاه، دعونا نوضح المزيد عن طرق التنفيذ المحددة:

دعم منصة معالجة الرواتب التي تعتمد على عملة مستقرة بالتعاون مع مدخل العملة الأمريكية، ربط الحسابات المصرفية مع عملة مستقرة. قبل يوم الدفع، يتم تحويل الأموال من حسابات الشركات العملاء إلى حساب عملة مستقرة على السلسلة (. يمكن أن يتم إيداع هذه الحسابات لدى الشركات أو المؤسسات ذات الصلة ). الدفع مؤتمت بالكامل، ويتم بثه بكميات كبيرة لجميع المقاولين حول العالم. يتلقى المقاولون عملة مستقرة بالدولار على الفور، ويمكنهم استخدامها للإنفاق من خلال بطاقة فيزا التي تدعم العملة المستقرة، أو الادخار من خلال السندات المرقمنة في الحساب على السلسلة. بفضل هذه البنية الجديدة، انخفضت التكاليف الإجمالية للنظام بشكل ملحوظ، وزادت نطاق تغطية المقاولين بشكل كبير، وتم تحسين مستوى أتمتة النظام بشكل كبير.

! [العملات المستقرة تحظى بشعبية كبيرة ، ما هي سيناريوهات أعمال Web3 المناسبة للتقديم؟] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-837876e552b9b18d710b9e2f91bcbeb1.webp)

جهة إصدار البطاقة

تتلقى العديد من الشركات حاليًا الإيرادات الأساسية من خلال إصدار البطاقات. حققت إحدى شركات التكنولوجيا المالية أكثر من مليار دولار أمريكي من الإيرادات السنوية فقط من رسوم المعاملات في السوق الأمريكية. على الرغم من أن الشركة قد أنشأت أعمالًا كبيرة في الولايات المتحدة، إلا أن علاقتها مع منظمات البطاقات، وشراكاتها مع البنوك، والبنية التحتية التقنية الخاصة بها بالكاد يمكن أن تساعد في توسيع السوق الخارجية.

تتطلب عملية إصدار بطاقات الدفع التقليدية الحصول على ترخيص مباشر من منظمة البطاقات لكل دولة، أو التعاون مع البنوك المحلية. تعيق هذه العملية المعقدة بشكل كبير توسع الشركات عبر المناطق. كمثال، بعد أكثر من 10 سنوات من التشغيل، لم تتمكن شركة مدرجة من فتح