مرحلة التحضير قبل أن يتدخل المضاربون في عملة معينة، يقومون بجمع معلومات شاملة عن المشروع من جميع الجوانب، بما في ذلك إجمالي كمية الرموز، حالة الفتح، إجراء إحصاءات دقيقة، تكلفة المستثمرين من مختلف الطبقات، توزيع الرموز، وتقييم حماس المجتمع، وما إلى ذلك. بعد جمع المعلومات، سيحددون أهداف الارتفاع بناءً على حجم الأموال التي يمكنهم تحريكها. (مثل العملات البديلة، تجاهل إصدار العملات بأنفسهم) بناء مركز قبل أن يبدأ المضارب في بناء مركز، سيقوم بإجراء مجموعة متنوعة من الدراسات والأبحاث، تغطي مشاعر السوق، اتجاه سوق BTC العام، المخاطر الكلية، والمخاطر السياسية. عادةً ما يختار المضاربون الدخول في السوق في الأوقات التي تكون فيها النظرة العامة للسوق غير إيجابية، وتكون مشاعر السوق منخفضة عمومًا، وتكون ثقة المستثمرين العاديين متدنية ويكون لديهم موقف متشائم تجاه آفاق العملة. بناء مركز كما يقول المثل، عندما يخاف المستثمرون الأفراد، فإن المضاربين يكونون جشعين. وفقًا لقوة المضاربين، تختلف نسبة حيازتهم، حيث يمكن للمضارب قصير الأجل السيطرة على 10% - 30% من كمية الرموز للتحكم في السوق، بينما يحتاج المضارب طويل الأجل غالبًا إلى السيطرة على أكثر من 40% من الرموز، بالطبع، يعتمد ذلك بشكل رئيسي على قوة المضارب. في العادة، لا يقوم المضاربون ببناء مركز عند الأسعار المرتفعة. أساليب بناء المركز للمضاربين الرئيسية هي كما يلي: تجميع الأسهم في ظل الأنباء السلبية: الاستفادة من الأخبار السلبية في عالم العملات الرقمية، مثل الشائعات حول أعطال تقنية المشاريع أو تشديد التنظيمات، للضغط على أسعار العملات مما يؤدي إلى عمليات بيع بدافع الذعر، وبالتالي تجميع الأسهم بأسعار منخفضة. فخ الإغراء: من خلال الوسائل التقنية خلق انطباع زائف بانخفاض سعر العملة، مما يحفز المستثمرين الأفراد على البيع، بينما يقوم المضاربون بالشراء عند المستويات المنخفضة، لإكمال بناء المركز. الشراء الكبير: تركيز الأموال على شراء كميات كبيرة من العملة المستهدفة في فترة قصيرة، مما يزيد من حجم التداول، ويجذب المضاربين، ويجمع الأرصدة في الخفاء. الانتعاش囤货：في مرحلة الانتعاش بعد انخفاض سعر العملة، شراء تدريجي، الاستفادة من نفسية بعض المستثمرين الذين قاموا بتحرير أموالهم أو جني الأرباح، وتوسيع المركز. مشروع جديد في الانتظار: عندما تكون هناك توقعات بترقية تقنية كبيرة أو تنفيذ سيناريوهات تطبيق جديدة أو شراكات استراتيجية لمشروع العملة المستهدفة، يجب التخطيط لبناء مركز مسبقاً. مرحلة التجريب في هذه المرحلة، يقوم المضارب برفع أو خفض سعر العملة بشكل محدود، لرصد سلوك السوق من حيث الشراء والبيع، وحجم التداول، وحالات الأوامر المعلقة، بالإضافة إلى تقلبات المشاعر. وذلك لفهم درجة احتجاز الرقائق، وقوة المتابعة، والمستويات المقاومة والدعمة، مما يوفر أساسًا لتعديل استراتيجيات التداول لاحقًا. لكن تجربة السوق ليست خيارًا إلزاميًا، حيث قد يقوم بعض المتداولين بإطلاق الارتفاع أو اتخاذ إجراءات أخرى مباشرة بفضل شعورهم الحاد تجاه السوق وخبراتهم الواسعة، كما أن توقيت تجربة السوق مرن ويمكن أن يتم في أي وقت مناسب أثناء عملية التداول. مرحلة التنظيم تتم عملية التوحيد من أجل تحسين هيكل الرقائق، وتخزين طاقة الصعود، ويمكن تقسيمها إلى توحيد منخفض ومتوسط وعالي بناءً على موقع سعر العملة. غالبًا ما تكون حركة سعر العملة متبادلة بين الارتفاع، والانخفاض، والتوحيد، حيث تأخذ مرحلة التوحيد وقتًا كبيرًا، وفي هذه المرحلة تكون تقلبات سعر العملة هادئة وغير واضحة، مما يختبر صبر المستثمرين. يستغل المضاربون هذا لتقوية تكلفة حيازة الأسهم، وتنظيف الرقائق العائمة، والانتظار لفرصة الارتفاع. عادةً ما تكون هذه المرحلة هي الأكثر اختبارًا لصبر المستثمرين الجدد، لأن حركتها تكون مزعجة. المرحلة الأولية بعد الانتهاء من التمهيد المسبق، يبدأ المضارب في سوق العملات الرقمية بفتح حركة ارتفاع أولية، من خلال رفع سعر العملة بشكل معتدل لجذب انتباه السوق، وتحفيز دخول الأموال من خارج السوق، مما يقلل من مقاومة الارتفاع لاحقًا. ولكن لتجنب الكشف عن النوايا في وقت مبكر، مما يؤدي إلى اتباع الاتجاه والاهتمام الرقابي، فإن نسبة الارتفاع الأولية تكون محدودة، ثم ستنخفض أسعار العملات قليلاً، لتنظيف أرباح المستثمرين والرقائق غير المستقرة، مما يعزز الأساس للارتفاع المستقر لاحقًا. Whipsaw مرحلة بعد أن تجمع الكلب كمية معينة من الرقائق، سيتبنى استراتيجية ضغط سعر العملة لطرد المضاربين الذين يتبعون الاتجاه ولإجبار حاملي الأسهم الأوائل على البيع. هذا يمكنه من امتصاص المزيد من الرقائق عند مستويات منخفضة، وتقليل تكلفة المراكز، كما أنه يساهم في استبعاد المستثمرين الضعفاء، مما يقلل الضغوط البيعية لاحقًا عند الارتفاع، مما يخلق ظروفًا ملائمة للبيع بأسعار مرتفعة. الارتفاع بعد سلسلة من العمليات مثل بناء مركز، اختبار السوق، وWhipsaw، تم تشكيل درجة عالية من التفاهم بين الجانبين الصاعد والهابط. بعد أن سيطر المضاربون على كميات كبيرة من الأسهم واستقر الوضع السوقي، أصبح ارتفاع سعر العملة أمراً طبيعياً. خلال مرحلة الارتفاع، ارتفع سعر العملة بسرعة، حيث استخدم المضاربون خبرتهم في استغلال حرارة السوق، المؤشرات الفنية، والأخبار الإيجابية لجذب المزيد من المستثمرين للشراء، مما أدى إلى دفع سعر العملة لتحقيق مستويات قياسية جديدة وتحقيق أرباح كبيرة. dump مرحلة كما تقول المقولة "الشراء هو تلميذ، والبيع هو معلم"، فإن dump هو الهدف الرئيسي للمضاربين. النجاح في توزيع الأسهم هو السبيل لتحويل الأرباح الورقية إلى عوائد فعلية. التوزيع هو المرحلة الأكثر أهمية في عملية التداول، لأنه لا يمكن لأي مضارب تحويل الأرباح الورقية إلى عوائد فعلية إلا من خلال توزيع الأسهم بنجاح. لذلك، سيقوم صانع السوق بتطبيق كل حيله، مثل إنشاء انطباع وهمي عن ازدهار السوق، واستخدام الرأي العام من خلال وسائل الإعلام لتوجيه المشاعر، واستغلال الحسابات المرتبطة لإجراء معاملات وهمية لخلق أجواء نشطة، مما يُغري البصل غير المدرك بالتقاط الصفقات، لضمان خروج سلس. الانتعاش بعد انخفاض سعر العملة، يحدث غالبًا انتعاش مؤقت، وهو ما يعرف بمرحلة الانتعاش. عندما يؤدي تسليم الوكلاء إلى انخفاض سعر العملة بالقرب من خط الأرباح، بسبب نفسية بعض المتداولين الذين "يشترون في القاع" واحتياجاتهم الخاصة لتسليم ما تبقى من حصصهم، قد يتم رفع سعر العملة قليلاً، مما يخلق اتجاه انتعاش. لكن هذا غالبًا ما يكون مجرد وميض، بعد انتهاء الانتعاش من المحتمل جدًا أن ينخفض سعر العملة مرة أخرى، بل وقد يصل إلى أدنى مستوى جديد. إذا قام المستثمرون "بالشراء في القاع" بشكل متهور، فمن السهل جدًا أن يقعوا في مأزق الاحتفاظ، حيث تعتبر مرحلة الانتعاش في عملية بناء مركز جزءًا ثانويًا، وبعض الأصول قد لا يكون لها عملية انتعاش. الإغراق مرحلة البيع القسري: عند مواجهة أخبار سلبية مفاجئة، مثل ثغرات تقنية كبيرة، نزاعات بين فريق المشروع، أو تغييرات مفاجئة في السياسات التنظيمية، يحدث ذعر في السوق يؤدي إلى موجة من البيع القسري. قد يضطر المضاربون إلى الإغراق لتقليل الخسائر. قد تؤدي هذه التصرفات إلى ترك المضاربين للسوق، أو بعد الإغراق، البحث عن فرص للشراء بأسعار منخفضة، ومن ثم إعادة السيطرة على السوق. البيع بعد الإغراق: تمكن المضارب من التفريغ بنجاح عند مستويات مرتفعة، وتحديد الأرباح، ولم يعد للعدد المتبقي من الأسهم تأثير كبير على الوضع، في هذه المرحلة، فإن الإغراق يمكن أن يخفض سعر العملة، كما يمكن أن يساهم في بناء مركز بأثمان منخفضة لاحقًا، دون الحاجة إلى مراعاة صورة السوق وتكلفتها. للإغراق في السوق الجديدة: بعد انتهاء جولة من المضاربة، يقوم المضاربون باستخدام ما لديهم من أموال متبقية للإغراق عمداً، مما يخلق أجواء سلبية، ويحث المستثمرين على البيع، بينما يتم اختبار قاع السوق وعقلية المستثمرين، تمهيداً لإطلاق جولة جديدة من النشاط. بغض النظر عن نوع المضارب، فإنه لا يمكن أن يبتعد عن بناء مركز، الارتفاع، dump هذه المراحل الثلاث، هذه هي "ثلاثية" المضارب الأساسية. يجب التفكير من منظور القوة الرئيسية لفهم نواياها في التداول، حتى نتمكن من اتباع الخطى والاستمتاع بالربح! دائماً ما تكرر دائرة العملات الرقمية قصة الأمس. تتغير قطاعات المضاربة، وتختلف الأسعار، ويتغير المشترون والبائعون، لكن الطبيعة البشرية لا تتغير. لنشجع بعضنا البعض!
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تحليل→بناء مركز→تجربة السوق→التماسك→الارتفاع الأول→Whipsaw→الارتفاع→dump→الانتعاش→الإغراق→الدورة المتكررة...
مرحلة التحضير
قبل أن يتدخل المضاربون في عملة معينة، يقومون بجمع معلومات شاملة عن المشروع من جميع الجوانب، بما في ذلك إجمالي كمية الرموز، حالة الفتح، إجراء إحصاءات دقيقة، تكلفة المستثمرين من مختلف الطبقات، توزيع الرموز، وتقييم حماس المجتمع، وما إلى ذلك.
بعد جمع المعلومات، سيحددون أهداف الارتفاع بناءً على حجم الأموال التي يمكنهم تحريكها. (مثل العملات البديلة، تجاهل إصدار العملات بأنفسهم)
بناء مركز
قبل أن يبدأ المضارب في بناء مركز، سيقوم بإجراء مجموعة متنوعة من الدراسات والأبحاث، تغطي مشاعر السوق، اتجاه سوق BTC العام، المخاطر الكلية، والمخاطر السياسية.
عادةً ما يختار المضاربون الدخول في السوق في الأوقات التي تكون فيها النظرة العامة للسوق غير إيجابية، وتكون مشاعر السوق منخفضة عمومًا، وتكون ثقة المستثمرين العاديين متدنية ويكون لديهم موقف متشائم تجاه آفاق العملة. بناء مركز كما يقول المثل، عندما يخاف المستثمرون الأفراد، فإن المضاربين يكونون جشعين.
وفقًا لقوة المضاربين، تختلف نسبة حيازتهم، حيث يمكن للمضارب قصير الأجل السيطرة على 10% - 30% من كمية الرموز للتحكم في السوق، بينما يحتاج المضارب طويل الأجل غالبًا إلى السيطرة على أكثر من 40% من الرموز، بالطبع، يعتمد ذلك بشكل رئيسي على قوة المضارب. في العادة، لا يقوم المضاربون ببناء مركز عند الأسعار المرتفعة.
أساليب بناء المركز للمضاربين الرئيسية هي كما يلي:
تجميع الأسهم في ظل الأنباء السلبية: الاستفادة من الأخبار السلبية في عالم العملات الرقمية، مثل الشائعات حول أعطال تقنية المشاريع أو تشديد التنظيمات، للضغط على أسعار العملات مما يؤدي إلى عمليات بيع بدافع الذعر، وبالتالي تجميع الأسهم بأسعار منخفضة.
فخ الإغراء: من خلال الوسائل التقنية خلق انطباع زائف بانخفاض سعر العملة، مما يحفز المستثمرين الأفراد على البيع، بينما يقوم المضاربون بالشراء عند المستويات المنخفضة، لإكمال بناء المركز.
الشراء الكبير: تركيز الأموال على شراء كميات كبيرة من العملة المستهدفة في فترة قصيرة، مما يزيد من حجم التداول، ويجذب المضاربين، ويجمع الأرصدة في الخفاء.
الانتعاش囤货：في مرحلة الانتعاش بعد انخفاض سعر العملة، شراء تدريجي، الاستفادة من نفسية بعض المستثمرين الذين قاموا بتحرير أموالهم أو جني الأرباح، وتوسيع المركز.
مشروع جديد في الانتظار: عندما تكون هناك توقعات بترقية تقنية كبيرة أو تنفيذ سيناريوهات تطبيق جديدة أو شراكات استراتيجية لمشروع العملة المستهدفة، يجب التخطيط لبناء مركز مسبقاً.
مرحلة التجريب
في هذه المرحلة، يقوم المضارب برفع أو خفض سعر العملة بشكل محدود، لرصد سلوك السوق من حيث الشراء والبيع، وحجم التداول، وحالات الأوامر المعلقة، بالإضافة إلى تقلبات المشاعر. وذلك لفهم درجة احتجاز الرقائق، وقوة المتابعة، والمستويات المقاومة والدعمة، مما يوفر أساسًا لتعديل استراتيجيات التداول لاحقًا.
لكن تجربة السوق ليست خيارًا إلزاميًا، حيث قد يقوم بعض المتداولين بإطلاق الارتفاع أو اتخاذ إجراءات أخرى مباشرة بفضل شعورهم الحاد تجاه السوق وخبراتهم الواسعة، كما أن توقيت تجربة السوق مرن ويمكن أن يتم في أي وقت مناسب أثناء عملية التداول.
مرحلة التنظيم
تتم عملية التوحيد من أجل تحسين هيكل الرقائق، وتخزين طاقة الصعود، ويمكن تقسيمها إلى توحيد منخفض ومتوسط وعالي بناءً على موقع سعر العملة. غالبًا ما تكون حركة سعر العملة متبادلة بين الارتفاع، والانخفاض، والتوحيد، حيث تأخذ مرحلة التوحيد وقتًا كبيرًا، وفي هذه المرحلة تكون تقلبات سعر العملة هادئة وغير واضحة، مما يختبر صبر المستثمرين. يستغل المضاربون هذا لتقوية تكلفة حيازة الأسهم، وتنظيف الرقائق العائمة، والانتظار لفرصة الارتفاع. عادةً ما تكون هذه المرحلة هي الأكثر اختبارًا لصبر المستثمرين الجدد، لأن حركتها تكون مزعجة.
المرحلة الأولية
بعد الانتهاء من التمهيد المسبق، يبدأ المضارب في سوق العملات الرقمية بفتح حركة ارتفاع أولية، من خلال رفع سعر العملة بشكل معتدل لجذب انتباه السوق، وتحفيز دخول الأموال من خارج السوق، مما يقلل من مقاومة الارتفاع لاحقًا. ولكن لتجنب الكشف عن النوايا في وقت مبكر، مما يؤدي إلى اتباع الاتجاه والاهتمام الرقابي، فإن نسبة الارتفاع الأولية تكون محدودة، ثم ستنخفض أسعار العملات قليلاً، لتنظيف أرباح المستثمرين والرقائق غير المستقرة، مما يعزز الأساس للارتفاع المستقر لاحقًا.
Whipsaw مرحلة
بعد أن تجمع الكلب كمية معينة من الرقائق، سيتبنى استراتيجية ضغط سعر العملة لطرد المضاربين الذين يتبعون الاتجاه ولإجبار حاملي الأسهم الأوائل على البيع. هذا يمكنه من امتصاص المزيد من الرقائق عند مستويات منخفضة، وتقليل تكلفة المراكز، كما أنه يساهم في استبعاد المستثمرين الضعفاء، مما يقلل الضغوط البيعية لاحقًا عند الارتفاع، مما يخلق ظروفًا ملائمة للبيع بأسعار مرتفعة.
الارتفاع
بعد سلسلة من العمليات مثل بناء مركز، اختبار السوق، وWhipsaw، تم تشكيل درجة عالية من التفاهم بين الجانبين الصاعد والهابط. بعد أن سيطر المضاربون على كميات كبيرة من الأسهم واستقر الوضع السوقي، أصبح ارتفاع سعر العملة أمراً طبيعياً. خلال مرحلة الارتفاع، ارتفع سعر العملة بسرعة، حيث استخدم المضاربون خبرتهم في استغلال حرارة السوق، المؤشرات الفنية، والأخبار الإيجابية لجذب المزيد من المستثمرين للشراء، مما أدى إلى دفع سعر العملة لتحقيق مستويات قياسية جديدة وتحقيق أرباح كبيرة.
dump مرحلة
كما تقول المقولة "الشراء هو تلميذ، والبيع هو معلم"، فإن dump هو الهدف الرئيسي للمضاربين. النجاح في توزيع الأسهم هو السبيل لتحويل الأرباح الورقية إلى عوائد فعلية. التوزيع هو المرحلة الأكثر أهمية في عملية التداول، لأنه لا يمكن لأي مضارب تحويل الأرباح الورقية إلى عوائد فعلية إلا من خلال توزيع الأسهم بنجاح.
لذلك، سيقوم صانع السوق بتطبيق كل حيله، مثل إنشاء انطباع وهمي عن ازدهار السوق، واستخدام الرأي العام من خلال وسائل الإعلام لتوجيه المشاعر، واستغلال الحسابات المرتبطة لإجراء معاملات وهمية لخلق أجواء نشطة، مما يُغري البصل غير المدرك بالتقاط الصفقات، لضمان خروج سلس.
الانتعاش
بعد انخفاض سعر العملة، يحدث غالبًا انتعاش مؤقت، وهو ما يعرف بمرحلة الانتعاش. عندما يؤدي تسليم الوكلاء إلى انخفاض سعر العملة بالقرب من خط الأرباح، بسبب نفسية بعض المتداولين الذين "يشترون في القاع" واحتياجاتهم الخاصة لتسليم ما تبقى من حصصهم، قد يتم رفع سعر العملة قليلاً، مما يخلق اتجاه انتعاش.
لكن هذا غالبًا ما يكون مجرد وميض، بعد انتهاء الانتعاش من المحتمل جدًا أن ينخفض سعر العملة مرة أخرى، بل وقد يصل إلى أدنى مستوى جديد. إذا قام المستثمرون "بالشراء في القاع" بشكل متهور، فمن السهل جدًا أن يقعوا في مأزق الاحتفاظ، حيث تعتبر مرحلة الانتعاش في عملية بناء مركز جزءًا ثانويًا، وبعض الأصول قد لا يكون لها عملية انتعاش.
الإغراق مرحلة
البيع القسري: عند مواجهة أخبار سلبية مفاجئة، مثل ثغرات تقنية كبيرة، نزاعات بين فريق المشروع، أو تغييرات مفاجئة في السياسات التنظيمية، يحدث ذعر في السوق يؤدي إلى موجة من البيع القسري. قد يضطر المضاربون إلى الإغراق لتقليل الخسائر. قد تؤدي هذه التصرفات إلى ترك المضاربين للسوق، أو بعد الإغراق، البحث عن فرص للشراء بأسعار منخفضة، ومن ثم إعادة السيطرة على السوق.
البيع بعد الإغراق: تمكن المضارب من التفريغ بنجاح عند مستويات مرتفعة، وتحديد الأرباح، ولم يعد للعدد المتبقي من الأسهم تأثير كبير على الوضع، في هذه المرحلة، فإن الإغراق يمكن أن يخفض سعر العملة، كما يمكن أن يساهم في بناء مركز بأثمان منخفضة لاحقًا، دون الحاجة إلى مراعاة صورة السوق وتكلفتها.
للإغراق في السوق الجديدة: بعد انتهاء جولة من المضاربة، يقوم المضاربون باستخدام ما لديهم من أموال متبقية للإغراق عمداً، مما يخلق أجواء سلبية، ويحث المستثمرين على البيع، بينما يتم اختبار قاع السوق وعقلية المستثمرين، تمهيداً لإطلاق جولة جديدة من النشاط.
بغض النظر عن نوع المضارب، فإنه لا يمكن أن يبتعد عن بناء مركز، الارتفاع، dump هذه المراحل الثلاث، هذه هي "ثلاثية" المضارب الأساسية.
يجب التفكير من منظور القوة الرئيسية لفهم نواياها في التداول، حتى نتمكن من اتباع الخطى والاستمتاع بالربح!
دائماً ما تكرر دائرة العملات الرقمية قصة الأمس.
تتغير قطاعات المضاربة، وتختلف الأسعار، ويتغير المشترون والبائعون، لكن الطبيعة البشرية لا تتغير.
لنشجع بعضنا البعض!